中融产业升级混合:2016年半年度报告
2016-08-24
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金
2016年半年度报告
2016年6月30日
基金管理人:中融基金管理有限公司
基金托管人:中国银行股份有限公司
送出日期:2016年08月24日
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
§1 重要提示及目录
1.1重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述
或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。
本半年度报告已经全体独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2016年8月23日复核
了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告
等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证
基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前
应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2016年3月18日(基金合同生效日)起至2016年6月30日止。
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1.2 目录
§1 重要提示及目录.....................................................................................................................................2
1.1重要提示.........................................................................................................................................2
1.2 目录...............................................................................................................................................3§2 基金简介.................................................................................................................................................5
2.1基金基本情况.................................................................................................................................5
2.2基金产品说明.................................................................................................................................5
2.3基金管理人和基金托管人.............................................................................................................5
2.4信息披露方式.................................................................................................................................6
2.5其他相关资料.................................................................................................................................6§3主要财务指标和基金净值表现...............................................................................................................6
3.1主要会计数据和财务指标.............................................................................................................6
3.2基金净值表现.................................................................................................................................7§4 管理人报告.............................................................................................................................................8
4.1基金管理人及基金经理情况.........................................................................................................8
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...............................................................10
4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明...........................................................................10
4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明...........................................................10
4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...........................................................11
4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明.......................................................................11
4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明...........................................................................12§5 托管人报告...........................................................................................................................................12
5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明...............................................................................12
5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明...........12
5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见...........................12§6半年度财务会计报告(未经审计).....................................................................................................12
6.1资产负债表...................................................................................................................................13
6.2利润表...........................................................................................................................................14
6.3所有者权益(基金净值)变动表...............................................................................................15
6.4报表附注.......................................................................................................................................16§7 投资组合报告.......................................................................................................................................37
7.1期末基金资产组合情况...............................................................................................................37
7.2报告期末按行业分类的股票投资组合.......................................................................................38
7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细...................................39
7.4报告期内股票投资组合的重大变动...........................................................................................40
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细...............................47
7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细...................47
7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细...................47
7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细...............................47
7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明.....................................................................47
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明.....................................................................47
7.12投资组合报告附注.....................................................................................................................48§8基金份额持有人信息.............................................................................................................................49
8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构...................................................................................49
8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况.......................................................................49
8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况.......................................49§9 开放式基金份额变动...........................................................................................................................49§10重大事件揭示.......................................................................................................................................49
10.1基金份额持有人大会决议.........................................................................................................49
10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动.........................................50
10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼.............................................................50
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10.4基金投资策略的改变.................................................................................................................50
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况.....................................................................................50
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况.....................................................50
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况.................................................................................50
10.8其他重大事件.............................................................................................................................51§11 影响投资者决策的其他重要信息.....................................................................................................55§12 备查文件目录.....................................................................................................................................55
12.1备查文件目录.............................................................................................................................55
12.2存放地点.....................................................................................................................................55
12.3查阅方式.....................................................................................................................................55
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§2 基金简介
2.1基金基本情况
基金名称 中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金
基金简称 中融产业升级混合
基金主代码 001701
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2016年03月18日
基金管理人 中融基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 28,816,990.65份
基金合同存续期 不定期
2.2基金产品说明
本基金通过对股票、债券等金融资产的动态灵活配置,从产业重
投资目标 组、产业整合、产业升级等多个角度出发,精选具有增长潜力的优
质个股和券种。在合理控制风险并保持良好流动性的前提下,力
争实现基金资产的长期稳定增值,力求为投资者获取超额回报。
1.大类资产配置
2.股票投资策略
3.债券投资策略
投资策略 4.股指期货投资策略
5.中小企业私募债券投资策略
6.资产支持证券投资策略
7.国债期货投资策略
业绩比较基准 沪深300指数收益率×55%+上证国债指数收益率×45%
本基金为混合型基金,预期风险和预期收益高于债券型基金和货
风险收益特征 币市场基金,但低于股票型基金,属于证券投资基金中的中高风
险和中高预期收益产品。
2.3基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
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名称 中融基金管理有限公司 中国银行股份有限公司
信息披露 姓名 裴芸 王永民
负责人 联系电话 010-85003300 010-66594896
电子邮箱 peiyun@zrfunds.com.cn fcid@bankofchina.com
客户服务电话 400-160-6000;010-85003210 95566
传真 010-85003386 010-66594942
注册地址 深圳市前海深港合作区前湾一 北京市西城区复兴门内大
路1号A栋201室 街1号
办公地址 北京市东城区建国门内大街28 北京市西城区复兴门内大
号民生金融中心A座7层 街1号
邮政编码 100005 100818
法定代表人 王瑶 田国立
2.4信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 证券日报
登载基金半年度报告正文的管理 http://www.zrfunds.com.cn/
人互联网网址
基金半年度报告备置地点 北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A
座7层
2.5其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中融基金管理有限公司 北京市东城区建国门内大街28号民
生金融中心A座7层
§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1期间数据和指标 报告期(2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6
月30日)
本期已实现收益 2,592,919.76
本期利润 3,546,048.09
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加权平均基金份额本期利润 0.0308
本期加权平均净值利润率 3.09%
本期基金份额净值增长率 5.10%
3.1.2期末数据和指标 报告期末(2016年6月30日)
期末可供分配利润 1,304,950.81
期末可供分配基金份额利润 0.0453
期末基金资产净值 30,276,456.53
期末基金份额净值 1.051
3.1.3累计期末指标 报告期末(2016年6月30日)
基金份额累计净值增长率 5.10%
注:1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要
低于所列数字;
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相
关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益;
3、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数;
4、本基金基金合同生效日为:2016年3月18日。
3.2基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
份额净 业绩比 业绩比
份额净 值增长 较基准 较基准
阶段 值增长 率标准 收益率 收益率 ①-③ ②-④
率① 差② ③ 标准差
④
过去一个月 6.38% 1.61% -0.11% 0.54% 6.49% 1.07%
过去三个月 6.05% 1.22% -0.73% 0.55% 6.78% 0.67%
自基金合同生效日起
至今(2016年03月18 5.10% 1.15% 1.05% 0.59% 4.05% 0.56%
日-2016年06月30日)
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
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5%
4%
3%
2%
1%
0%
-1%
-2%
-3%
2016-03-18 2016-04-01 2016-04-18 2016-05-03 2016-05-17 2016-05-31 2016-06-16 2016-06-30
中融产业升级混合 基金基准
图:中融产业升级混合份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2016年3月18日至2016年06月30日)
注:本基金基金合同生效日2016年03月18日至报告期末未满1年。按基金合同和招募说明书的约
定,本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期,截至报告期末仍在建仓期内。
§4 管理人报告
4.1基金管理人及基金经理情况
4.1.1基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人为中融基金管理有限公司,成立于2013年5月31日,由中融国际信托有限公司与上海融晟投资有限公司共同出资,注册资金7.5亿元人民币。
截止2016年6月30日,中融基金管理有限公司共管理18只基金,包括中融增鑫定期开放债券、中融货币、中融国企改革混合、中融融安保本混合、中融新机遇混合、中融一带一路、中融银行、中融新动力混合、中融钢铁、中融煤炭、中融融安二号保
本、中融白酒、中融新优势混合、中融稳健添利债券、中融新经济混合、中融日盈、
中融产业升级混合、中融融丰纯债。
4.1.2基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从 说明
任职日期 离任日期 业年限
权益投资 孔学兵先生,中国国籍,
孔学兵 部(上海) 2016年06月 - 20年 毕业于东南大学工商管理
负责人 23日 专业,硕士研究生,具有
基金从业资格,证券从业
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年限20年。1996年8月至
2011年4月曾任南京证券
股份有限公司自营投资经
理、资管投资主办;2011
年4月至2016年2月曾任富
安达基金管理有限公司投
资管理部总监、基金经理;
2016年2月16日加入中融
基金管理有限公司,任权
益投资部(上海)总监,
2016年6月至今任本基金
基金经理。
娄涛先生,中国国籍,毕
业于北京邮电大学软件工
程领域工程专业,硕士研
究生学历,已取得基金从
本基金、 业资格,证券从业年限21
中融融安 年,证券投资管理从业年
保 本 混 限17年。1994年8月至2004
合、中融 年7月曾任辽宁东方证券
新机遇混 公司固定收益部部门经
合、中融 2016年03月 2016年06月 理;2004年7月至2014年11
娄涛 新经济混 18日 28日 21年 月曾任中天证券有限责任
合基金经 公司自营管理总部固定收
理、权益 益部经理、自营投资总部
投 资 部 股票投资经理、研究咨询
(北京)负 部总经理、资产管理总部
责人 副总经理及投资主办、研
究发展中心总经理。2014
年11月加入中融基金管理
有限公司,任权益投资部
(北京)总监,于2016年3
月任本基金基金经理。
注:(1)上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
(2)证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
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4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定,无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,本公司制定了《公平交易管理办法》。公司通过建立科学、制衡的投资决策体系,加强交易分配环节的内部控制,并通过实时的行为监控与及时的分析评估,保证公平交易原则的实现。
本报告期内,上述公平交易制度总体执行情况良好,不同的投资组合受到了公平对待,未发生不公平的交易事项。
4.3.2异常交易行为的专项说明
本公司原则上禁止不同投资组合之间(完全按照有关指数的构成比例进行证券投资的投资组合除外)或同一投资组合在同一交易日内进行反向交易。如果因应对大额赎回等特殊情况需要进行反向交易的,则需经公司领导严格审批并留痕备查。
本报告期内,本投资组合与本公司管理的其他投资组合未发生过同日反向交易的情况,未发生异常交易行为。
4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
上半年,A股市场整体波澜不兴,呈现出波动率收敛下的区间震荡格局。尽管股灾对投资者心理所造成的阴影正逐步消退,但市场信心的恢复与估值体系的重建依然需要时间。本基金一季度末刚刚成立,在市场缺乏系统性机遇的背景下,投资重点聚焦于高景气度细分领域的自下而上个股挖掘,一定程度上把握住了结构性机会,取得了有限的正收益。
报告期内,本基金努力克服规模变化等扰动影响,组合管理立足于审慎的行业比较和深入的公司挖掘,坚持面向未来、顺应时代变迁浪潮,专注于中国经济的转型与创新,强调投资的可持续与可复制。重点投资于新经济领域部分具备真实需求和内生增长潜力的蓝海,如万物互联、信息安全、娱乐体育、医疗教育、军民融合等。我们认为,在整
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体经济增速下行、行业景气度分化的背景下,具备核心竞争优势的优质成长型企业,有
更多机会穿越宏观周期迷雾,以中长期的相对确定性为市场提供主要的结构性机会。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末中融产业升级混合份额净值为1.051元;本报告期基金份额净值增长率为5.10%,业绩比较基准收益率为1.05%。
4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年,中国经济增速依然有下行空间,但积极财政与稳健货币的配合,可部分对冲下行风险。供给侧改革推动下,库存与产能出清过程中通胀上行风险可控,宏观层面出现滞涨的可能性较小。人民币汇率虽有一定贬值空间,但脱欧之下的欧美货币政策趋于宽松,人民币波动将趋于稳定。
企业盈利方面,预计整体低位徘徊,景气度依然结构性分化。传统周期领域供需结构未有明显改善,上半年部分产品价格的回升,更多体现为货币现象,不具备可持续性,无法形成实质性盈利改善,市场整体估值水平将难以显著下行,当前各种约束条件下,期待A股出现指数级别趋势性行情或许并不现实。
值得欣慰的是,受益于结构调整和改革创新的不断推进,中国经济正逐步体现出结构性改善所带来的韧性。体现到市场层面,年初以来,A股市场尽管利空不断,先后经历了汇率波动、信用债风险暴露、减持浪潮、监管趋紧、MSCI延迟、脱欧事件等冲击,但市场韧性与抗压能力显著增强,整体波澜不兴的背后,结构性机遇并不缺乏,新经济领域广阔的发展空间和较高的行业景气度,不断为A股市场结构性机会的常态化提供最大的输出动力。
本基金未来的投资重点将坚持聚焦于高景气度细分领域的自下而上个股挖掘,依托中融基金投研平台,组合管理立足于审慎的行业比较、深入的公司挖掘、持续的业绩跟踪和模式验证。投资实践中将恪守"理性分析价值、深度挖掘成长"的投资理念,坚持面向未来,以中长期的相对确定性应对短期的不确定。
4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定及基金合同约定,本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定,对基金所持有的投资品种进行估值。本基金基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见。定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。报告期内,本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证
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监会相关规定和基金合同的约定,日常估值由基金管理人与基金托管人一同进行,基金
份额净值由基金管理人完成估值后,经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。
月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。
本基金管理人设立估值委员会,成员由高级管理人员、投资研究部门、基金运营部门、风险管理部门、法律合规部门人员组成,负责研究、指导基金估值业务。基金管理人估值委员和基金会计均具有专业胜任能力和相关工作经历。报告期内,基金经理参加估值委员会会议,但不介入基金日常估值业务;参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突;与估值相关的机构包括上海、深圳证券交易所,中国证券登记结算有限责任公司,中央国债登记结算有限责任公司、中证指数有限公司以及中国证券业协会等。4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期未进行利润分配,符合相关法规及基金合同的规定。
4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
报告期内,本基金存在基金资产净值连续20个工作日低于5000万元的情形。
§5 托管人报告
5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内,中国银行股份有限公司(以下称"本托管人")在中融产业升级混合型证券投资基金(以下称"本基金")的托管过程中,严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内,本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定,对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督,对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核,未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告(注:财务会计报告中的"金融工具风险及管理"部分未在托管人复核范围内)、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
§6半年度财务会计报告(未经审计)
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6.1资产负债表
会计主体:中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日:2016年6月30日
单位:人民币元
资 产 附注号 本期末
2016年6月30日
资 产:
银行存款 6.4.7.1 4,976,505.36
结算备付金 1,019,631.96
存出保证金 74,088.39
交易性金融资产 6.4.7.2 23,307,346.00
其中:股票投资 23,307,346.00
基金投资 -
债券投资 -
资产支持证券投资 -
贵金属投资 -
衍生金融资产 6.4.7.3 -
买入返售金融资产 6.4.7.4 -
应收证券清算款 12,222,183.24
应收利息 6.4.7.5 2,014.98
应收股利 -
应收申购款 199.70
递延所得税资产 -
其他资产 6.4.7.6 -
资产总计 41,601,969.63
负债和所有者权益 附注号 本期末
2016年6月30日
负 债:
短期借款 -
交易性金融负债 -
衍生金融负债 6.4.7.3 -
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卖出回购金融资产款 -
应付证券清算款 -
应付赎回款 10,820,931.46
应付管理人报酬 56,365.70
应付托管费 9,394.28
应付销售服务费 -
应付交易费用 6.4.7.7 362,957.23
应交税费 -
应付利息 -
应付利润 -
递延所得税负债 -
其他负债 6.4.7.8 75,864.43
负债合计 11,325,513.10
所有者权益:
实收基金 6.4.7.9 28,816,990.65
未分配利润 6.4.7.10 1,459,465.88
所有者权益合计 30,276,456.53
负债和所有者权益总计 41,601,969.63
注:1、报告截止日2016年6月30日,基金份额总额28,816,990.65份,份额净值1.051元。
2、本财务报表的实际编制期间为2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日。
6.2利润表
会计主体:中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金
本报告期:2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
单位:人民币元
本期2016年3月18日(基
项 目 附注号 金合同生效日)至2016年
6月30日
一、收入 5,128,066.79
1.利息收入 346,224.99
其中:存款利息收入 6.4.7.11 83,673.67
债券利息收入 -
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资产支持证券利息收入 -
买入返售金融资产收入 262,551.32
其他利息收入 -
2.投资收益(损失以“-”填列) 3,003,119.58
其中:股票投资收益 6.4.7.12 2,964,248.01
基金投资收益 -
债券投资收益 -
资产支持证券投资收益 -
贵金属投资收益 -
衍生工具收益 6.4.7.13 -
股利收益 6.4.7.14 38,871.57
3.公允价值变动收益(损失以“-”号填列) 6.4.7.15 953,128.33
4.汇兑收益(损失以“-”号填列) -
5.其他收入(损失以“-”号填列 6.4.7.16 825,593.89
减:二、费用 1,582,018.70
1.管理人报酬 485,429.53
2.托管费 80,904.92
3.销售服务费 -
4.交易费用 6.4.7.17 960,832.35
5.利息支出 -
其中:卖出回购金融资产支出 -
6.其他费用 6.4.7.18 54,851.90
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列) 3,546,048.09
减:所得税费用 -
四、净利润(净亏损以“-”号填列) 3,546,048.09
6.3所有者权益(基金净值)变动表
会计主体:中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金
本报告期:2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
单位:人民币元
项 目 本期
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2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净 251,585,665.49 - 251,585,665.49
值)
二、本期经营活动产生的基 - 3,546,048.09 3,546,048.09
金净值变动数(本期利润)
三、本期基金份额交易产生 -
的基金净值变动数(净值减 222,768,674.84 -2,086,582.21 -224,855,257.05
少以“-”号填列)
其中:1.基金申购款 733,930.45 5,253.48 739,183.93
2.基金赎回款 - -2,091,835.69 -225,594,440.98
223,502,605.29
四、本期向基金份额持有人
分配利润产生的基金净值变 - - -
动(净值减少以“-”号填
列)
五、期末所有者权益(基金 28,816,990.65 1,459,465.88 30,276,456.53
净值)
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署:
王瑶 曹健 高欣
————————— ————————— —————————
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
6.4报表附注
6.4.1基金基本情况
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金(以下简称"本基金")经中国证券监督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监许可[2015]1586号《关于准予中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金注册的批复》核准,由中融基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金基金合同》,以下简称"基金合同")负责公开募集。本基金为契约型开放式,存续期限不定,首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币251,562,798.49元,业经上会会计师事务所(特殊普通合伙)上会师报字(2016)第1046号验资报告予以验证。经向中国证监会备案,基金合同于2016年3月18日正式生效,基金合同生效日的基金份额总额为251,585,665.49
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份基金份额,其中认购资金利息折合22,867.00份基金份额。本基金的基金管理人为中
融基金管理有限公司,基金托管人为中国银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和基金合同的有关规定,本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法公开发行上市的各类股票(包括中小板、创业板及其他中国证监会核准上市的股票)、债券、权证、中期票据、央行票据、短期融资券、中小企业私募债、资产支持证券、股指期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。
本基金的业绩比较基准为:沪深300指数收益率×55%+上证国债指数收益率×45%。6.4.2会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定(以下合称"企业会计准则")编制,同时,对于在具体会计核算和信息披露方面,也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》、《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第3号《半年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。6.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2016年上半年度财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金2016年6月30日的财务状况以及2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4重要会计政策和会计估计
6.4.4.1会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。本财务报表的实际编制期间为2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日。
6.4.4.2记账本位币
以人民币为记账本位币,记账本位币单位为元。6.4.4.3金融资产和金融负债的分类
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金融工具是指形成本基金的金融资产(或负债),并形成其他单位的金融负债(或资产)或权益工具的合同。
(1)金融资产分类
本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款和应收款项;
本基金目前持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票投资和债券投资等;
(2)金融负债分类
本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。
6.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券等,以及不作为有效套期工具的衍生工具,按照取得时的公允价值作为初始确认金额,相关的交易费用在发生时计入当期损益;
在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利,应当确认为当期收益。每日,本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益;
处置该金融资产或金融负债时,其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益,同时调整公允价值变动收益;
当收取该金融资产现金流量的合同权利终止,或该金融资产已转移,且符合金融资产转移的终止确认条件的,金融资产将终止确认,即从本基金账户和资产负债表内予以转销;
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的,该金融负债或其一部分将终止确认;
本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的,终止确认该金融资产;保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的,不终止确认该金融资产;本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的,分别下列情况处理:放弃了对该金融资产控制的,终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债;未放弃对该金融资产控制的,按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产,并相应确认有关负债;
本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下:
(1)股票投资
买入股票于成交日确认为股票投资,股票投资成本,按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入账;
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卖出股票于成交日确认股票投资收益,卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结转;
(2)债券投资
买入债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本,按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入账,其中所包含的债券应收利息单独核算,不构成债券投资成本;
买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券,根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后,按上述会计处理方法核算;
卖出债券于成交日确认债券投资收益,卖出债券的成本按移动加权平均法结转;
(3)权证投资
买入权证于成交日确认为权证投资。权证投资成本按成交日应支付的全部价款扣除交易费用后入账;
卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益,卖出权证的成本按移动加权平均法于成交日结转;
(4)分离交易可转债
申购新发行的分离交易可转债于获得日,按可分离权证公允价值占分离交易可转债全部公允价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资成本,按实际支付的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本;
上市后,上市流通的债券和权证分别按上述(2)、(3)中相关原则进行计算;
(5)回购协议
本基金持有的回购协议(封闭式回购),以成本列示,按实际利率(当实际利率与合同利率差异较小时,也可以用合同利率)在实际持有期间内逐日计提利息。
6.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则
公允价值,是指市场参与者在计量日发生的有序交易中,出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债,假定出售资产或者转移负债的有序交易在相关资产或负债的主要市场进行;不存在主要市场的,本基金假定该交易在相关资产或负债的最有利市场进行。主要市场(或最有利市场)是本基金在计量日能够进入的交易市场。本基金采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。
在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债,根据对公允价值计量整体而言具有重要意义的最低层次输入值,确定所属的公允价值层次:第一层次输入值,在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价;第二层次输入值,除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值;第三层次输入值,相关资产或负债的不可观察输入值。
每个资产负债表日,本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负
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债进行重新评估,以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。
本基金持有的股票投资、债券投资和权证投资等投资按如下原则确定公允价值并进行估值:
(1)存在活跃市场的金融工具,按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的市价作为公允价值;估值日无市价,但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的,按最近交易市价确定公允价值;如估值日无市价,且最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响
证券价格的重大事件,参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素,调整最近交易
市价,确定公允价值;
(2)不存在活跃市场的金融工具,采用市场参与者普遍认同,且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术,确定公允价值。本基金采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术,优先使用相关可观察输入值,只有在可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下,才使用不可观察输入值;
(3)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映金融资产公允价值的,基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后,按最能反映公允价值的方法估值;
(4)如有新增事项,按国家最新规定估值。6.4.4.6金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利,且该种法定权利现在是可执行的,同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时,金融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外,金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示,不予相互抵销。
6.4.4.7实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
6.4.4.8损益平准金
损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时,申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/(损失)占基金净值比例计算的金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时,申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/(损失)占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。
未实现损益平准金与已实现损益平准金均在"损益平准金"科目中核算,并于期末全
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额转入"未分配利润/(累计亏损)"。
6.4.4.9收入/(损失)的确认和计量
(1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款,按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入,并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失,列入利息收入减项,存款利息收入以净额列示;
(2)债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认,在债券实际持有期内逐日计提;
(3)资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额,扣除应由资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认,在证券实际持有期内逐日计提;
(4)买入返售金融资产收入,按买入返售金融资产的成本及实际利率(当实际利率与合同利率差异较小时,也可以用合同利率),在回购期内逐日计提;
(5)股票投资收益/(损失)于卖出股票成交日确认,并按卖出股票成交金额与其成本的差额入账;
(6)债券投资收益/(损失)于成交日确认,并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账;
(7)衍生工具收益/(损失)于卖出权证成交日确认,并按卖出权证成交金额与其成本的差额入账;
(8)股利收益于除息日确认,并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账;
(9)公允价值变动收益/(损失)系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失;
(10)其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方,经济利益很可能流入且金额可以可靠计量的时候确认。
6.4.4.10费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算,实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
6.4.4.11基金的收益分配政策
1.在符合有关基金分红条件的前提下,本基金每年收益分配次数最多为 10 次,每次收益分配比例不得低于收益分配基准日每份基金份额该次可供分配利润的10%,若
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《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配;
2.本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红;
3.基金收益分配后基金份额净值不能低于面值;即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值;
4.每一基金份额享有同等分配权;
5.法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。6.4.4.12分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部,以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分:(1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用;(2)本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果,以决定向其配置资源、评价其业绩;(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征,并且满足一定条件的,则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作,不需要披露分部信息。6.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计
本基金本报告期无需要说明的其他重要会计政策和会计估计事项。
6.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更事项。
6.4.5.2会计估计变更的说明
本基金本报告期无会计估值变更事项。
6.4.5.3差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6税项
1、印花税
经国务院批准,财政部、国家税务总局研究决定,自2008年4月24日起,调整证券(股票)交易印花税税率,由原先的3‰调整为1‰;
经国务院批准,财政部、国家税务总局研究决定,自2008年9月19日起,调整由出让
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方按证券(股票)交易印花税税率缴纳印花税,受让方不再征收,税率不变;
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定,股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让,暂免征收印花税。
2、营业税、企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定,自2004年1月1日起,对证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入,继续免征营业税和企业所得税;
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定,股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入,暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税;
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定,对证券投资基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股权的股息、红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。
3、个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》的规定,对基金取得的股票的股息、红利收入,债券的利息收入、储蓄存款利息收入,由上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴20%的个人所得税;
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85号文《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定,自2013年1月1日起,证券投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票,持股期限在1个月以内(含1个月)的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在1个月以上至1年(含1年)的,暂减按50%计入应纳税所得额;持股期限超过1年的,暂减按25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税;
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定,股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入,暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税;
根据财政部、国家税务总局财税[2008]132号文《财政部国家税务总局关于储蓄存款利息所得有关个人所得税政策的通知》的规定,自2008年10月9日起,对储蓄存款利息所得暂免征收个人所得税。
4、增值税
根据财政部 国家税务总局财税〔2016〕36号文《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》,经国务院批准,自2016年5月1日起,在全国范围内全面推开营业税改征增
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值税(以下称营改增)试点,建筑业、房地产业、金融业、生活服务业等全部营业税纳税
人,纳入试点范围,由缴纳营业税改为缴纳增值税。根据上述规定,对证券投资基金管理
人运用基金买卖股票、债券免征增值税;基金管理费、手续费、投资顾问费及销售服务
费应全额按直接收费金融服务6%的税率缴税;基金公司的自营投资业务,按照“金融商
品转让”这一规定缴纳。
6.4.7重要财务报表项目的说明
6.4.7.1银行存款
单位:人民币元
项目 本期末
2016年6月30日
活期存款 4,976,505.36
定期存款 -
其中:存款期限1-3个月 -
其他存款 -
合计 4,976,505.36
6.4.7.2交易性金融资产
单位:人民币元
项目 本期末2016年6月30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 22,354,217.67 23,307,346.00 953,128.33
贵金属投资-金交所黄 - - -
金合约
交易所市场 - - -
债券 银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 22,354,217.67 23,307,346.00 953,128.33
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6.4.7.3衍生金融资产/负债
本基金本报告期末未持有衍生金融资产或负债。
6.4.7.4买入返售金融资产
6.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额
本基金于本报告期末未持有买入返售金融资产。
6.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金于本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5应收利息
单位:人民币元
项目 本期末
2016年6月30日
应收活期存款利息 1,522.59
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 458.99
应收债券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 33.40
合计 2,014.98
6.4.7.6其他资产
本基金本报告期末无其他资产余额。
6.4.7.7应付交易费用
单位:人民币元
项目 本期末
2016年6月30日
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交易所市场应付交易费用 362,957.23
银行间市场应付交易费用 -
合计 362,957.23
6.4.7.8其他负债
单位:人民币元
项目 本期末
2016年6月30日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 27,180.13
预提费用 48,684.30
合计 75,864.43
6.4.7.9实收基金
金额单位:人民币元
本期
项目 2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
基金份额(份) 账面金额
基金合同生效日 251,585,665.49 251,585,665.49
本期申购 733,930.45 733,930.45
本期赎回(以“-”号填列) -223,502,605.29 -223,502,605.29
本期末 28,816,990.65 28,816,990.65
注:申购含红利再投、转换入份额及金额,赎回含转换出份额及金额
6.4.7.10未分配利润
单位:人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 - - -
本期利润 2,592,919.76 953,128.33 3,546,048.09
本期基金份额交易产 -1,287,968.95 -798,613.26 -2,086,582.21
生的变动数
其中:基金申购款 11,629.33 -6,375.85 5,253.48
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基金赎回款 -1,299,598.28 -792,237.41 -2,091,835.69
本期已分配利润 - - -
本期末 1,304,950.81 154,515.07 1,459,465.88
6.4.7.11存款利息收入
单位:人民币元
项目 本期
2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
活期存款利息收入 64,102.99
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 19,293.96
其他 276.72
合计 83,673.67
6.4.7.12股票投资收益
6.4.7.12.1股票投资收益项目构成
单位:人民币元
项目 本期
2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
股票投资收益——买卖股票 2,964,248.01
差价收入
股票投资收益——赎回差价 -
收入
合计 2,964,248.01
6.4.7.12.2股票投资收益——买卖股票差价收入
单位:人民币元
项目 本期
2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
卖出股票成交总额 357,996,345.51
减:卖出股票成本总额 355,032,097.50
买卖股票差价收入 2,964,248.01
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
6.4.7.13衍生工具收益
本基金本报告期间无衍生工具收益。
6.4.7.14股利收益
单位:人民币元
项目 本期
2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
股票投资产生的股利收益 38,871.57
基金投资产生的股利收益 -
合计 38,871.57
6.4.7.15公允价值变动收益
单位:人民币元
项目 本期
2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
1.交易性金融资产 953,128.33
——股票投资 953,128.33
——债券投资 -
——资产支持证券投资 -
——基金投资 0
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 953,128.33
6.4.7.16其他收入
单位:人民币元
项目 本期
2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
基金赎回费收入 825,199.27
其他收入 212.48
转换费收入 182.14
合计 825,593.89
6.4.7.17交易费用
单位:人民币元
项目 本期
2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
交易所市场交易费用 960,832.35
银行间市场交易费用 -
合计 960,832.35
6.4.7.18其他费用
单位:人民币元
项目 本期
2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
审计费用 8,719.20
信息披露费 39,965.10
汇划手续费 6,167.60
合计 54,851.90
6.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1或有事项
截至资产负债表日,本基金并无须作披露的或有事项。
6.4.8.2资产负债表日后事项
截至财务报表批准日,本基金并无须作披露的重大资产负债表日后事项。
6.4.9关联方关系
6.4.9.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本基金本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方无发生变化的情况。
6.4.9.2本报告期与基金发生关联交易的各关联方
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
关联方名称 与本基金的关系
中融基金管理有限公司 基金管理人、基金注册登记机构、基金销
售机构
中国银行股份有限公司 基金托管人、基金代销机构
注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1股票交易
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行股票交易。本基金成立于2016年3月18日,无上年度可比期间。
6.4.10.1.2权证交易
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行权证交易。本基金成立于2016年3月18日,无上年度可比期间。
6.4.10.1.3应支付关联方的佣金
本基金本报告期没有应支付关联方的佣金。本基金成立于2016年3月18日,无上年度可比期间。
6.4.10.1.4债券交易
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行债券交易。本基金成立于2016年3月18日,无上年度可比期间。
6.4.10.1.5债券回购交易
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行回购交易。本基金成立于2016年3月18日,无上年度可比期间。
6.4.10.2关联方报酬
6.4.10.2.1基金管理费
单位:人民币元本期
项目 2016年3月18日(基金合同生效日)至
2016年6月30日
当期发生的基金应支付的管理费 485,429.53
其中:支付销售机构的客户维护费 128,899.24
注:①支付基金管理人的管理人报酬按前一日基金资产净值1.5%的年费率计提,每日计提,逐日累
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计至每月月底,按月支付。其计算公式为:日管理人报酬=前一日基金资产净值X1.5% /当年天数。
②客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动
中产生的相关费用,该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支,不属于从基金资产中列支的费
用项目。
③本基金基金合同自2016年3月18日起生效,无上年可比期间。
6.4.10.2.2基金托管费
单位:人民币元
本期
项目 2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6
月30日
当期发生的基金应支付的托管费 80,904.92
注:①支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提,每日计提,逐日累计至
每月月底,按月支付。其计算公式为:日托管费=前一日基金资产净值X 0.25% /当年天数。
②本基金基金合同自2016年3月18日起生效,无上年可比期间。
6.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。本基金成立于2016年3月18日,无上年度可比期间。
6.4.10.4各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金基金管理人于本报告期未运用固有资金投资本基金。本基金成立于2016年3月18
日,无上年度可比期间。
6.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金的其他关联方于本报告期末未持有本基金。本基金成立于2016年3月18日,无上
年度可比期间。
6.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位:人民币元
本期
关联方名称 2016年3月18日(基金合同生效日)至2016年6月30日
期末余额 当期利息收入
中国银行活期存款 4,976,505.36 64,102.99
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注:1、本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管,按银行同业利率计息。
2、本基金用于证券交易结算的资金通过"中国银行股份有限公司基金托管结算资金专用存款账户"
转存于中国证券登记结算有限责任公司,按银行同业利率计息。2016年6月30日的相关余额在资产
负债表中的"结算备付金"科目中单独列示,产生的利息收入在"重要财务报表项目的说明"中的"结
算备付金利息收入"下列示;
3、本基金基金合同自2016年3月18日起生效,无上年可比期间。
6.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期未在承销期内参与关联方承销证券。本基金成立于2016年3月18日,无上年度可比期间。
6.4.10.7其他关联交易事项的说明
本基金本报告期无需要说明的其他关联交易事项。本基金成立于2016年3月18日,无上年度可比期间。
6.4.11利润分配情况
本基金本报告期未进行利润分配。
6.4.12期末(2016年6月30日)本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
6.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位:人民币元
股票代 停牌日 停牌原 期末 复牌日 复牌 期末 期末
码 股票名称 期 因 估值 期 开盘 数量 成本总额 估值总额
单价 单价
600497 驰宏锌锗 2016- 重大事 9.97 2016- 10.97 180,000 1,933,790.00 1,794,600.00
06-13 项公告 07-11
002373 千方科技 2016- 重大事 14.94 2016- 16.43 200 3,162.79 2,988.00
05-12 项公告 08-16
002465 海格通信 2016- 重大事 12.44 未知 未知 100,000 1,181,040.00 1,244,000.00
06-13 项公告
6.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1银行间市场债券正回购
本基金本报告期末无银行间市场债券正回购余额。
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6.4.12.3.2交易所市场债券正回购
本基金本报告期末无交易所市场债券正回购余额。
6.4.13金融工具风险及管理
6.4.13.1风险管理政策和组织架构
本基金在日常经营活动中涉及的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险,并设定适当的风险限额及内部控制流程,通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本基金管理人的风险管理机构由董事会下属的风险与合规委员会、督察长、法律合规部、风险管理部以及各个业务部门组成。
公司实行全面、系统的风险管理,风险管理覆盖公司所有战略环节、业务环节和操作环节。同时制定了系统化的风险管理程序,对风险管理的整个流程进行评估和改进。公司构建了分工明确、相互协作、彼此牵制的风险管理组织结构,形成了由四大防线共同筑成的风险管理体系:第一道防线由各个业务部门构成,各业务部门总监作为风险责任人,负责制订本部门的作业流程以及风险控制措施;第二道监控防线由公司专属风险管理部门法律合规部和风险管理部构成,法律合规部负责对公司业务的法律合规风险进行监控管理,风险管理部负责对公司投资管理风险和运作风险进行监控管理;第三道防线是由公司经营管理层和内控及风险管理委员会构成,公司管理层对风险状况进行全面监督并及时制定相应的对策和实施监控措施;在上述这三道风险监控防线中,公司督察长和监察稽核人员对风险控制措施和合规风险情况进行全面检查、监督,并视所发生问题情节轻重及时反馈给各部门经理、内控及风险管理委员会、公司总经理、董事会、监管机构。督察长独立于公司其他业务部门和公司管理层,对内部控制制度的执行情况实行严格检查和及时反馈,并独立报告;第四道监控防线由董事会下属的风险与合规委员会构成,风险与合规委员会通过督察长和监察稽核人员的工作,掌握整体风险状况并进行决策。风险与合规委员会负责检查公司业务的内控制度的实施情况,监督公司对相关法律法规和公司制度的执行。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发,判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发,根据本基金的投资目标,结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型,日常的量化报告,确定风险损失的限度和相应置信程度,及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估,并通过相应决策,将风险控制在可承受的范围内。
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
6.4.13.2信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息,导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好信用等级的证券等,且通过分散化投资以分散信用风险。本基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估,以控制相应的信用风险。
6.4.13.2.1按短期信用评级列示的债券投资
本基金本报告期末未持有按短期信用评级的债券投资。
6.4.13.2.2按长期信用评级列示的债券投资
本基金本报告期末未持有按长期信用评级的债券投资。
6.4.13.3流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额,另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险,本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求,保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款,约定在非常情况下赎回申请的处理方式,控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险,有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险,本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求,对流动性指标进行持续的监测和分析,包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本基金所持有的交易性金融资产分别在证券交易所和银行间同业市场交易,未持有有重大流动性风险的投资品种。此外,本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求,其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。
本基金管理人每日预测本基金的流动性需求,并同时通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求,对流动性指标进行持续的监测和分析。
6.4.13.4市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1利率风险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率
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敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险,其中浮动利率类
金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风
险。本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控和管理。本基金
的生息资产主要为银行存款、结算备份金、存出保证金及债券投资等。
6.4.13.4.1.1利率风险敞口
单位:人民币元
本期末 1-3 3个月 1-5 5年
2016年6月30日 1个月以内 个 -1年 年 以 不计息 合计
月 上
资产
银行存款 4,976,505.36 - - - - - 4,976,505.36
结算备付金 1,019,631.96 - - - - - 1,019,631.96
存出保证金 74,088.39 - - - - - 74,088.39
交易性金融资产 - - - - - 23,307,346.00 23,307,346.00
应收证券清算款 - - - - - 12,222,183.24 12,222,183.24
应收利息 - - - - - 2,014.98 2,014.98
应收申购款 - - - - - 199.70 199.70
资产总计 6,070,225.71 - - - - 35,531,743.92 41,601,969.63
负债
应付赎回款 - - - - - 10,820,931.46 10,820,931.46
应付管理人报酬 - - - - - 56,365.70 56,365.70
应付托管费 - - - - - 9,394.28 9,394.28
应付交易费用 - - - - - 362,957.23 362,957.23
其他负债 - - - - - 75,864.43 75,864.43
负债总计 - - - - - 11,325,513.10 11,325,513.10
利率敏感度缺口 6,070,225.71 - - - - 24,206,230.82 30,276,456.53
注:表中所示为本基金资产及负债的账面价值,并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者
予以分类。
6.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析
本报告期末未持有债券资产,因此市场利率变动对本基金资产净值无重大影响。
6.4.13.4.2外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价,无重大外汇风险。
6.4.13.4.3其他价格风险
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其他价格风险主要为市场价格风险,市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券,所面临的最大市场价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险,并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。
6.4.13.4.3.1其他价格风险敞口
金额单位:人民币元
本期末
项目 2016年6月30日
公允价值 占基金资产净值比例
(%)
交易性金融资产-股票投资 23,307,346.00 76.98
衍生金融资产-权证投资 - -
其他 - -
合计 23,307,346.00 76.98
6.4.13.4.3.2其他价格风险的敏感性分析
假设 1、假定本基金的业绩比较基准变化5%,其他变量不变;
假设 2、用期末时点比较基准浮动5%基金资产净值相应变化来估测组合市场价
格风险;
假设 3、Beta系数是根据组合在过去一个年度的净值数据和基准指数数据回归
得出,反映了基金和基准的相关性。
对资产负债表日基金资产净值的
分析 相关风险变量的变动 影响金额(单位:人民币元)
本期末
2016年6月30日
业绩比较基准增加5% 2,149,628.41
业绩比较基准减少5% -2,149,628.41
6.4.14有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
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公允价值计量结果所属的层次,由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定:
第一层次:相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次:除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次:相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
于2016年6月30日,本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于第一层次的余额为20,265,758.00元,属于第二层次的余额为3,041,588.00元,无属于第三层次的余额。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票,若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况,本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票的公允价值列入第一层次;并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度,确定相关股票公允价值应属第二层次还是第三层次。
§7 投资组合报告
7.1期末基金资产组合情况
金额单位:人民币元
序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比
例(%)
1 权益投资 23,307,346.00 56.02
其中:股票 23,307,346.00 56.02
2 固定收益投资 - -
其中:债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
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其中:买断式回购的买入返售金 - -
融资产
6 银行存款和结算备付金合计 5,996,137.32 14.41
7 其他各项资产 12,298,486.31 29.56
8 合计 41,601,969.63 100.00
7.2报告期末按行业分类的股票投资组合
金额单位:人民币元
代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比
例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 1,794,600.00 5.93
C 制造业 10,322,340.00 34.09
D 电力、热力、燃气及水生产和供应 - -
业
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 8,349,526.00 27.58
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 669,780.00 2.21
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 1,496,640.00 4.94
R 文化、体育和娱乐业 674,460.00 2.23
S 综合 - -
合计 23,307,346.00 76.98
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7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净
值比例(%)
1 300113 顺网科技 61,000 2,315,560.00 7.65
2 600497 驰宏锌锗 180,000 1,794,600.00 5.93
3 300496 中科创达 22,600 1,530,472.00 5.05
4 600763 通策医疗 48,000 1,496,640.00 4.94
5 002439 启明星辰 57,000 1,472,310.00 4.86
6 300456 耐威科技 20,700 1,402,425.00 4.63
7 300065 海兰信 33,000 1,276,440.00 4.22
8 300468 四方精创 16,800 1,271,256.00 4.20
9 002465 海格通信 100,000 1,244,000.00 4.11
10 300007 汉威电子 40,000 1,116,800.00 3.69
11 300213 佳讯飞鸿 39,400 1,112,656.00 3.67
12 300036 超图软件 40,000 980,000.00 3.24
13 002446 盛路通信 28,000 886,480.00 2.93
14 002079 苏州固锝 66,000 737,220.00 2.43
15 300336 新文化 27,000 674,460.00 2.23
16 002178 延华智能 61,000 669,780.00 2.21
17 300018 中元股份 48,000 610,080.00 2.02
18 600870 厦华电子 53,000 599,430.00 1.98
19 002609 捷顺科技 30,000 527,700.00 1.74
20 002395 双象股份 18,000 489,960.00 1.62
21 002184 海得控制 13,000 342,030.00 1.13
22 002402 和而泰 10,000 270,500.00 0.89
23 300098 高新兴 14,000 222,320.00 0.73
24 002301 齐心集团 10,000 205,000.00 0.68
25 300379 东方通 200 15,896.00 0.05
26 002224 三 力 士 500 11,575.00 0.04
27 600571 信雅达 200 11,024.00 0.04
第39页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
28 300053 欧比特 500 9,075.00 0.03
29 600990 四创电子 100 8,669.00 0.03
30 002373 千方科技 200 2,988.00 0.01
7.4报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1累计买入金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期末基金资产净
值比例(%)
1 601390 中国中铁 19,307,512.25 63.77
2 600895 张江高科 15,581,314.98 51.46
3 601186 中国铁建 15,408,654.36 50.89
4 600057 象屿股份 14,434,502.06 47.68
5 600315 上海家化 13,973,689.00 46.15
6 600050 中国联通 13,588,000.00 44.88
7 600391 成发科技 10,594,269.00 34.99
8 601336 新华保险 9,960,900.00 32.90
9 300182 捷成股份 9,923,882.74 32.78
10 600111 北方稀土 9,125,414.34 30.14
11 600360 华微电子 8,770,789.70 28.97
12 600775 南京熊猫 7,969,849.00 26.32
13 600598 北大荒 7,851,053.86 25.93
14 600489 中金黄金 7,788,567.21 25.72
15 600104 上汽集团 7,355,981.05 24.30
16 600547 山东黄金 7,355,914.50 24.30
17 600000 浦发银行 6,615,366.00 21.85
18 600756 浪潮软件 6,571,215.00 21.70
19 601169 北京银行 6,264,013.68 20.69
20 000983 西山煤电 6,196,382.33 20.47
21 601800 中国交建 6,043,451.00 19.96
22 600343 航天动力 5,855,873.50 19.34
第40页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
23 600600 青岛啤酒 5,824,979.00 19.24
24 000917 电广传媒 4,989,774.48 16.48
25 600206 有研新材 4,837,470.00 15.98
26 600718 东软集团 4,778,109.74 15.78
27 600103 青山纸业 4,769,357.00 15.75
28 002030 达安基因 4,443,253.24 14.68
29 002189 利达光电 4,253,731.50 14.05
30 600395 盘江股份 3,322,410.45 10.97
31 300065 海兰信 3,167,933.00 10.46
32 002375 亚厦股份 3,010,492.60 9.94
33 601688 华泰证券 2,987,287.14 9.87
34 600158 中体产业 2,976,641.00 9.83
35 300263 隆华节能 2,900,172.88 9.58
36 300113 顺网科技 2,781,141.50 9.19
37 600459 贵研铂业 2,606,277.00 8.61
38 002588 史丹利 2,529,539.22 8.35
39 600118 中国卫星 2,418,619.70 7.99
40 000697 炼石有色 2,398,896.00 7.92
41 000829 天音控股 2,397,131.30 7.92
42 600548 深高速 2,121,732.99 7.01
43 002655 共达电声 2,102,032.00 6.94
44 300302 同有科技 2,013,291.00 6.65
45 002155 湖南黄金 1,985,600.00 6.56
46 600497 驰宏锌锗 1,933,790.00 6.39
47 600988 赤峰黄金 1,916,606.00 6.33
48 002373 千方科技 1,897,674.00 6.27
49 002439 启明星辰 1,867,610.20 6.17
50 000970 中科三环 1,851,737.00 6.12
51 600529 山东药玻 1,746,000.00 5.77
52 600338 西藏珠峰 1,708,725.00 5.64
53 002230 科大讯飞 1,651,699.50 5.46
第41页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
54 600195 中牧股份 1,591,578.39 5.26
55 300496 中科创达 1,555,254.00 5.14
56 600100 同方股份 1,479,490.00 4.89
57 002041 登海种业 1,418,151.98 4.68
58 600763 通策医疗 1,376,509.00 4.55
59 300456 耐威科技 1,371,407.00 4.53
60 000078 海王生物 1,362,180.95 4.50
61 300007 汉威电子 1,355,613.00 4.48
62 300468 四方精创 1,350,661.00 4.46
63 002079 苏州固锝 1,335,968.00 4.41
64 600867 通化东宝 1,332,824.00 4.40
65 300021 大禹节水 1,295,626.00 4.28
66 000012 南 玻A 1,290,593.82 4.26
67 002049 紫光国芯 1,288,736.00 4.26
68 600638 新黄浦 1,278,863.00 4.22
69 600030 中信证券 1,248,662.00 4.12
70 600816 安信信托 1,246,566.00 4.12
71 000050 深天马A 1,235,056.00 4.08
72 600307 酒钢宏兴 1,230,000.00 4.06
73 002405 四维图新 1,214,821.00 4.01
74 601318 中国平安 1,203,360.00 3.97
75 600846 同济科技 1,200,745.60 3.97
76 000009 中国宝安 1,199,845.00 3.96
77 601628 中国人寿 1,195,966.00 3.95
78 601601 中国太保 1,192,553.00 3.94
79 600332 白云山 1,192,074.66 3.94
80 000711 京蓝科技 1,189,336.60 3.93
81 601669 中国电建 1,186,000.00 3.92
82 002465 海格通信 1,181,040.00 3.90
83 600637 东方明珠 1,180,800.00 3.90
84 603128 华贸物流 1,174,082.00 3.88
第42页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
85 002446 盛路通信 1,163,208.60 3.84
86 600476 湘邮科技 1,154,061.00 3.81
87 002224 三 力 士 1,126,346.09 3.72
88 300213 佳讯飞鸿 935,961.00 3.09
89 600870 厦华电子 934,664.00 3.09
90 002502 骅威文化 934,175.00 3.09
91 002235 安妮股份 933,544.36 3.08
92 300053 欧比特 932,863.00 3.08
93 300347 泰格医药 932,842.00 3.08
94 300036 超图软件 932,442.00 3.08
95 300018 中元股份 932,319.00 3.08
96 300350 华鹏飞 932,100.00 3.08
97 300043 互动娱乐 931,975.23 3.08
98 002395 双象股份 931,368.65 3.08
99 002609 捷顺科技 931,067.00 3.08
100 002044 美年健康 930,913.00 3.07
101 600571 信雅达 929,986.00 3.07
102 300269 联建光电 929,881.09 3.07
103 600990 四创电子 917,970.00 3.03
104 002178 延华智能 917,376.00 3.03
105 300188 美亚柏科 890,815.00 2.94
106 002184 海得控制 730,721.00 2.41
107 300045 华力创通 698,002.00 2.31
108 300162 雷曼股份 697,885.00 2.31
109 300336 新文化 697,774.78 2.30
110 300063 天龙集团 697,610.76 2.30
111 300098 高新兴 619,109.00 2.04
注:“买入金额”按买入成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
7.4.2累计卖出金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位:人民币元
第43页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期末基金资产净
值比例(%)
1 601390 中国中铁 18,862,870.67 62.30
2 601186 中国铁建 15,043,416.39 49.69
3 600895 张江高科 15,011,055.87 49.58
4 600057 象屿股份 14,384,315.62 47.51
5 600315 上海家化 13,511,254.43 44.63
6 600050 中国联通 13,167,651.00 43.49
7 600391 成发科技 10,268,661.94 33.92
8 600360 华微电子 10,206,248.67 33.71
9 300182 捷成股份 9,969,946.50 32.93
10 601336 新华保险 9,968,093.00 32.92
11 600111 北方稀土 8,843,190.70 29.21
12 600547 山东黄金 8,633,732.88 28.52
13 600775 南京熊猫 8,058,145.65 26.62
14 600598 北大荒 7,935,433.63 26.21
15 600489 中金黄金 7,709,375.80 25.46
16 600104 上汽集团 7,388,818.50 24.40
17 000983 西山煤电 6,712,660.00 22.17
18 600756 浪潮软件 6,598,092.32 21.79
19 600000 浦发银行 6,519,439.34 21.53
20 601169 北京银行 6,281,949.28 20.75
21 601800 中国交建 6,172,811.37 20.39
22 600343 航天动力 5,905,575.74 19.51
23 600600 青岛啤酒 5,752,668.00 19.00
24 600718 东软集团 5,359,047.09 17.70
25 600103 青山纸业 5,008,344.53 16.54
26 000917 电广传媒 4,951,165.00 16.35
27 600206 有研新材 4,894,883.00 16.17
28 002030 达安基因 4,509,183.44 14.89
29 002189 利达光电 3,734,594.81 12.33
第44页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
30 600395 盘江股份 3,628,742.00 11.99
31 600459 贵研铂业 3,201,229.00 10.57
32 601688 华泰证券 2,981,277.00 9.85
33 002375 亚厦股份 2,893,473.00 9.56
34 600158 中体产业 2,808,072.00 9.27
35 300263 隆华节能 2,691,105.00 8.89
36 000697 炼石有色 2,678,493.74 8.85
37 002588 史丹利 2,639,938.54 8.72
38 002155 湖南黄金 2,417,045.00 7.98
39 300302 同有科技 2,379,627.60 7.86
40 600118 中国卫星 2,233,277.00 7.38
41 002655 共达电声 2,211,482.00 7.30
42 300065 海兰信 2,095,120.77 6.92
43 002373 千方科技 2,065,993.93 6.82
44 000970 中科三环 2,027,893.00 6.70
45 600548 深高速 1,970,743.99 6.51
46 000829 天音控股 1,923,041.00 6.35
47 600988 赤峰黄金 1,823,033.00 6.02
48 600338 西藏珠峰 1,792,235.00 5.92
49 002230 科大讯飞 1,715,206.00 5.67
50 600529 山东药玻 1,672,494.00 5.52
51 600195 中牧股份 1,626,918.00 5.37
52 002041 登海种业 1,583,818.00 5.23
53 600100 同方股份 1,470,800.00 4.86
54 600846 同济科技 1,336,819.00 4.42
55 000078 海王生物 1,309,095.52 4.32
56 600867 通化东宝 1,306,500.00 4.32
57 300021 大禹节水 1,299,638.25 4.29
58 603128 华贸物流 1,291,782.00 4.27
59 600816 安信信托 1,279,593.00 4.23
60 600638 新黄浦 1,276,175.00 4.22
第45页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
61 600030 中信证券 1,264,534.00 4.18
62 000711 京蓝科技 1,261,339.00 4.17
63 002049 紫光国芯 1,243,817.04 4.11
64 000012 南 玻A 1,240,640.00 4.10
65 002405 四维图新 1,233,642.00 4.07
66 000009 中国宝安 1,224,900.00 4.05
67 600307 酒钢宏兴 1,215,000.00 4.01
68 002224 三 力 士 1,209,137.00 3.99
69 601669 中国电建 1,202,000.00 3.97
70 601318 中国平安 1,189,378.28 3.93
71 601628 中国人寿 1,187,356.00 3.92
72 600332 白云山 1,176,882.00 3.89
73 601601 中国太保 1,161,048.00 3.83
74 000050 深天马A 1,144,695.00 3.78
75 600637 东方明珠 1,137,217.00 3.76
76 600476 湘邮科技 1,044,256.00 3.45
77 600571 信雅达 1,023,503.00 3.38
78 300053 欧比特 1,004,054.50 3.32
79 300043 互动娱乐 965,880.00 3.19
80 600990 四创电子 953,922.00 3.15
81 300350 华鹏飞 924,523.28 3.05
82 002044 美年健康 918,584.00 3.03
83 002235 安妮股份 916,260.00 3.03
84 300347 泰格医药 904,454.00 2.99
85 300269 联建光电 896,641.96 2.96
86 300188 美亚柏科 893,801.00 2.95
87 002502 骅威文化 885,245.00 2.92
88 300162 雷曼股份 689,627.00 2.28
89 300045 华力创通 688,130.00 2.27
90 300063 天龙集团 670,436.61 2.21
注:“卖出金额”按卖出成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
第46页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
7.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位:人民币元
买入股票的成本(成交)总额 377,386,315.17
卖出股票的收入(成交)总额 357,996,345.51
注:"买入股票成本总额"和"卖出股票收入总额"均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填
列,不考虑交易费用。
7.5期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属投资。
7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末无股指期货投资。
7.10.2本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末无股指期货投资。
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1本期国债期货投资政策
本基金本报告期末无国债期货投资。
7.11.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末无国债期货投资。
第47页 共56页
中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
7.12投资组合报告附注
7.12.1报告期内,本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求,未发现本基金投资
的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受
到公开谴责、处罚的情形。
7.12.2基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
7.12.3期末其他各项资产构成
单位:人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 74,088.39
2 应收证券清算款 12,222,183.24
3 应收股利 -
4 应收利息 2,014.98
5 应收申购款 199.70
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 12,298,486.31
7.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 流通受限部分 占基金资产净 流通受限情况
的公允价值 值比例(%) 说明
1 600497 驰宏锌锗 1,794,600.00 5.93 因重大事项停牌
2 002465 海格通信 1,244,000.00 4.11 因重大事项停牌
7.12.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,各比例的分项之和与合计项之间可能存在尾差。
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
§8基金份额持有人信息
8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位:份
持有人结构
持有人户数 户均持有的基 机构投资者 个人投资者
(户) 金份额 持有 占总份 持有 占总份
份额 额比例 份额 额比例
412 69,944.15 - - 28,816,990.65 100.00%
8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数(份) 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 495,377.06 1.719%
8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目 持有基金份额总量的数量区间(万份)
本公司高级管理人员、基金投资和研 10~50
究部门负责人持有本开放式基金
本基金基金经理持有本开放式基金
§9 开放式基金份额变动
单位:份
基金合同生效日(2016年3月18日)基金份额总额 251,585,665.49
基金合同生效日基金份额总额 251,585,665.49
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购份额 733,930.45
基金合同生效日起至报告期期末基金总赎回份额 223,502,605.29
基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变动份额(份
额减少以“-”填列)
本报告期期末基金份额总额 28,816,990.65
注:1、申购含红利再投、转换入份额及金额,赎回含转换出份额及金额。
2、基金合同生效日为:2016年3月18日。
§10重大事件揭示
10.1基金份额持有人大会决议
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
报告期内未召开基金份额持有人大会。
10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
(1)基金管理人的重大人事变动情况
2016年5月6日发布《基金行业高级管理人员变更公告》,任命侯利鹏先生担任中融基金管理有限公司副总经理。
2016年7月1日发布《基金行业高级管理人员变更公告》,任命代宝香女士担任中融基金管理有限公司副总经理。
2016年5月18日,经公司第二届股东会第二十三次会议审议通过,聘任刘洋先生为董事,同时免去范韬先生的董事职务。
公司其他高管人员未变动。
(2)基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动情况
本报告期内,基金托管人的专门基金托管部无重大人事变动。10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内,为本基金进行审计的会计师事务所为上会会计师事务所。
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期无管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况。
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位:人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
交易单 占当期股 占当期 备
券商名称 元 成交金额 票成交总 佣金 佣金总 注
数量 额比例 量的比
例
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
兴业证券 3 200,726,254.83 27.3% 146,792.02 27.3% -
东北证券 1 534,432,373.89 72.7% 390,831.95 72.7% -
联讯证券 2 - - - - -
注:①为了贯彻中国证监会的有关规定,我公司制定了选择券商的标准,即:
ⅰ经营行为规范,在近一年内无重大违规行为。
ⅱ公司财务状况良好。
ⅲ有良好的内控制度,在业内有良好的声誉。
ⅳ有较强的研究能力,能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报
告,并能根据基金投资的特殊要求,提供专门的研究报告。
ⅴ建立了广泛的信息网络,能及时提供准确的信息资讯和服务。
②券商专用交易单元选择程序:
ⅰ对交易单元候选券商的研究服务进行评估
本基金管理人组织相关人员依据交易单元选择标准对交易单元候选券商的服务质量和研究实力进行
评估,确定选用交易单元的券商。
ⅱ协议签署及通知托管人
本基金管理人与被选择的券商签订交易单元租用协议,并通知基金托管人。
③本基金合同于2016年3月18日生效,本基金选择了东北证券、兴业证券和联讯证券的交易单元作
为本基金交易单元。
10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位:人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易
占当期 占当期债 占当期
券商名称 成交金 债券 成交金额 券回购成 成交金 权证
额 成交总 交总额比 额 成交总
额比例 例 额比例
兴业证券 - - - - - -
东北证券 - - 2,498,400,000.00 100% - -
联讯证券 - - - - - -
10.8其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 中融产业升级灵活配置混合型 证券日报、基金管理人网站 2016-02-15
证券投资基金基金合同
2 中融产业升级灵活配置混合型 证券日报、基金管理人网站 2016-02-15
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
证券投资基金托管协议
3 中融产业升级灵活配置混合型 证券日报、基金管理人网站 2016-02-15
证券投资基金招募说明书
4 中融产业升级灵活配置混合型 证券日报、基金管理人网站 2016-02-15
证券投资基金份额发售公告
中融产业升级灵活配置混合型
5 证券投资基金基金合同的内容 证券日报、基金管理人网站 2016-02-15
摘要
关于增加国信证券股份有限公
6 司为中融产业升级灵活配置混 证券日报、基金管理人网站 2016-02-18
合型证券投资基金销售机构的
公告
关于增加网信证券有限责任公
7 司为中融产业升级灵活配置混 证券日报、基金管理人网站 2016-02-24
合型证券投资基金销售机构的
公告
中融产业升级灵活配置混合型
8 证券投资基金基金合同生效公 证券日报、基金管理人网站 2016-03-19
告
关于旗下基金增加北京微动利
9 投资管理有限公司为销售机构 证券日报、基金管理人网站 2016-03-24
及开通定投、转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
关于旗下部分基金增加北京银
10 行股份有限公司为销售机构的 证券日报、基金管理人网站 2016-03-28
公告
关于旗下基金增加深圳市新兰
11 德证券投资咨询有限公司为销 证券日报、基金管理人网站 2016-03-31
售机构及开通转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
关于旗下基金增加上海长量基
12 金销售投资顾问有限公司为销 证券日报、基金管理人网站 2016-04-14
售机构及开通定投、转换业务
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
并参与其费率优惠活动的公告
中融产业升级灵活配置混合型
13 证券投资基金开放日常申购、 证券日报、基金管理人网站 2016-04-15
赎回、转换、定期定额投资业
务公告
关于旗下基金增加上海凯石财
14 富基金销售有限公司为销售机 证券日报、基金管理人网站 2016-04-19
构及开通定投、转换业务并参
与其费率优惠活动的公告
关于旗下基金增加奕丰金融服
15 务(深圳)有限公司为销售机 证券日报、基金管理人网站 2016-04-20
构及开通定投、转换业务并参
与其费率优惠活动的公告
关于旗下部分基金增加北京展
16 恒基金销售股份有限公司为销 证券日报、基金管理人网站 2016-04-27
售机构及开通定投、转换业务
并参与其费率优惠活动的公告
17 基金行业高级管理人员变更公 证券日报、基金管理人网站 2016-05-06
告
关于旗下部分基金增加众升财
富(北京)基金销售有限公司
18 为销售机构及开通定投、转换 证券日报、基金管理人网站 2016-05-11
业务并参与其费率优惠活动的
公告
关于旗下部分基金增加珠海盈
19 米财富管理有限公司为销售机 证券日报、基金管理人网站 2016-05-11
构及开通定投、转换业务并参
与其费率优惠活动的公告
关于旗下部分基金增加北京懒
20 猫金融信息服务有限公司为销 证券日报、基金管理人网站 2016-05-19
售机构的公告
关于旗下部分基金增加杭州数
21 米基金销售有限公司为销售机 证券日报、基金管理人网站 2016-05-23
构及开通定投、转换业务并参
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
与其费率优惠活动的公告
关于旗下部分基金增加一路财
22 富(北京)信息科技有限公司 证券日报、基金管理人网站 2016-05-25
及开通定投、转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
23 中融基金关于调整旗下部分开 证券日报、基金管理人网站 2016-05-26
放式基金申购金额下限的公告
中融基金管理有限公司关于公
24 司从业人员在子公司兼职情况 证券日报、基金管理人网站 2016-05-28
的公告
关于旗下部分基金增加上海利
25 得基金销售有限公司为销售机 证券日报、基金管理人网站 2016-06-03
构并参与其费率优惠活动的公
告
关于旗下部分基金增加深圳富
26 济财富管理有限公司为销售机 证券日报、基金管理人网站 2016-06-06
构及开通定投、转换业务并参
与其费率优惠活动的公告
关于旗下基金增加北京广源达
信投资管理有限公司为销售机
27 构及开通定投、转换业务、参 证券日报、基金管理人网站 2016-06-08
与其费率优惠活动并调整申购
金额下限的公告
关于旗下部分基金参加上海陆
28 金所资产管理有限公司定投业 证券日报、基金管理人网站 2016-06-13
务并参与其费率优惠活动的公
告
关于旗下部分基金增加上海云
29 湾投资管理有限公司为销售机 证券日报、基金管理人网站 2016-06-17
构及开通转换业务的公告
关于旗下部分基金参加北京新
30 浪仓石基金销售有限公司转 证券日报、基金管理人网站 2016-06-22
换、定投业务的公告
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
31 中融基金管理有限公司基金经 证券日报、基金管理人网站 2016-06-24
理变更公告
关于旗下部分基金增加上海联
32 泰资产管理有限公司为销售机 证券日报、基金管理人网站 2016-06-29
构及开通定投、转换业务并参
与其费率优惠活动的公告
33 中融基金管理有限公司基金经 证券日报、基金管理人网站 2016-06-29
理变更公告
§11 影响投资者决策的其他重要信息
本报告期无影响投资者决策的其他重要信息。
§12 备查文件目录
12.1备查文件目录
(1)中国证监会核准中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金募集的文件
(2)《中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
(3)《中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》
(4)《中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
(5)基金管理人业务资格批件、营业执照
(6)基金托管人业务资格批件、营业执照
12.2存放地点
基金管理人的办公场所或托管人住所
12.3查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅,也可在支付工本费后,在合理时间取得上述文件的复印件
咨询电话:中融基金管理有限公司客户服务400-160-6000(免长途话费),(010)85003210
网址:http://www.zrfunds.com.cn/
中融基金管理有限公司
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中融产业升级灵活配置混合型证券投资基金2016年半年度报告
二〇一六年八月二十四日
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