汇添富全球移动互联灵活配置混合型证券投 资基金 2023 年第 4 季度报告 2023 年 12 月 31 日 基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 送出日期：2024 年 01 月 22 日 §1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024 年 1 月 18 日复 核了本报告中的财务指标、净值表现、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2023 年 10 月 01 日起至 2023 年 12 月 31 日止。 §2 基金产品概况 基 金 汇添富全球移动互联混合（QDII） 简 称 基 金 主 001668 代 码 基 金 运 契约型开放式 作 方 式 基 金 合 2017 年 01 月 25 日 同 生 效 日 报 告 期 末 基 金 份 642,919,993.32 额 总 额 ( 份) 投 资 本基金主要投资于全球移动互联主题相关公司的股票，通过对投资对象的精选和组目 合管理，在科学严格管理风险的前提下，谋求基金资产的中长期稳健增值。 标 本基金资产配置策略及股票投资策略适用于境内市场投资、境外市场投资及港股通 机制下允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票的投资。本基金主要采 用稳健的资产配置和积极的股票投资策略。在资产配置中，根据宏观经济和证券市投 场状况，通过分析全球经济形势、经济结构特征、地区及产业竞争优势以及股票市资 场、固定收益产品及货币市场工具等的预期风险收益特征，确定投资组合的投资范策 围和比例。在股票投资中，采用“自下而上”的策略，精选出全球移动互联主题相略 关公司中商业模式清晰、竞争优势明显、具有长期持续增长模式且估值水平相对合 理的上市公司，精心科学构建股票投资组合，并辅以严格的投资组合风险控制，以 获得中长期的较高投资收益。本基金投资策略的重点是精选股票策略。本基金的投 资策略还包括：债券投资、衍生品投资。 业 绩 比 40%×MSCI 美国信息技术指数（使用估值汇率折算）收益率+40%×人民币计价的中较 证海外中国互联网指数收益率+20%×中证移动互联网指数收益率 基 准 风 险 本基金为主要投资于全球移动互联主题相关公司股票的混合型基金，属于证券投资收 基金中高预期风险高预期收益的品种，其预期风险与预期收益低于股票型基金、高益 于债券型基金和货币市场基金。 特 征 基 金 管 汇添富基金管理股份有限公司 理 人 基 中国工商银行股份有限公司 金 托 管 人 下 属 分 级 基 汇添富全球移动互联混合 汇添富全球移动互联混合 汇添富全球移动互联混合 金 （QDII）人民币 A （QDII）人民币 C （QDII）人民币 D 的 基 金 简 称 下 属 分 级 基 金 001668 015202 015203 的 交 易 代 码 报 告 期 末 下 属 分 级 基 529,199,571.65 106,597,926.97 7,122,494.70 金 的 份 额 总 额 ( 份) 境 英文名称:Brown Brothers Harriman & Co. 外 中文名称:布朗兄弟哈里曼银行 资 产 托 管 人 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期(2023 年 10 月 01 日 - 2023 年 12 月 31 日) 汇添富全球移动互 汇添富全球移动互 汇添富全球移动互 联混合（QDII）人 联混合（QDII）人 联混合（QDII）人 民币 A 民币 C 民币 D 1.本期已实现收益 5,436,061.02 177,633.66 33,781.92 2.本期利润 194,585,095.19 13,541,942.02 1,651,450.27 3.加权平均基金份 0.3869 0.2932 0.3416 额本期利润 4.期末基金资产净 1,569,789,433.24 312,709,548.53 20,980,290.38 值 5.期末基金份额净 2.966 2.934 2.946 值 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 汇添富全球移动互联混合（QDII）人民币 A 份额净值 业绩比较 业绩比较 阶段 份额净值 增长率标 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④ 增长率① 准差② 率③ 率标准差 ④ 过去三个 月 15.18% 0.95% 3.70% 0.98% 11.48% -0.03% 过去六个 13.03% 1.01% 0.18% 1.06% 12.85% -0.05% 月 过去一年 49.87% 1.14% 18.91% 1.18% 30.96% -0.04% 过去三年 2.67% 1.49% -30.73% 1.84% 33.40% -0.35% 过去五年 125.72% 1.44% 49.37% 1.74% 76.35% -0.30% 自基金合 同生效日 196.60% 1.33% 31.10% 1.61% 165.50% -0.28% 起至今 汇添富全球移动互联混合（QDII）人民币 C 份额净值 业绩比较 业绩比较 阶段 份额净值 增长率标 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④ 增长率① 准差② 率③ 率标准差 ④ 过去三个 月 15.06% 0.95% 3.70% 0.98% 11.36% -0.03% 过去六个 月 12.72% 1.01% 0.18% 1.06% 12.54% -0.05% 过去一年 49.01% 1.14% 18.91% 1.18% 30.10% -0.04% 自基金合 同生效日 37.68% 1.55% 19.98% 1.91% 17.70% -0.36% 起至今 汇添富全球移动互联混合（QDII）人民币 D 份额净值 业绩比较 业绩比较 阶段 份额净值 增长率标 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④ 增长率① 准差② 率③ 率标准差 ④ 过去三个 月 15.08% 0.95% 3.70% 0.98% 11.38% -0.03% 过去六个 月 12.83% 1.01% 0.18% 1.06% 12.65% -0.05% 过去一年 49.32% 1.14% 18.91% 1.18% 30.41% -0.04% 自基金合 同生效日 38.24% 1.54% 19.98% 1.91% 18.26% -0.37% 起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2017 年 01 月 25 日）起 6 个月，建仓期结 束时各项资产配置比例符合合同约定。 本基金于 2022 年 03 月 07 日新增 C、D 类份额，新增份额自实际有资产之日起披露业绩数 据。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年 说明 任职日期 离任日期 限（年） 国籍：中国。 学历：清华 大学工程学 硕士。从业 本基金的基 2017 年 01 资格：证券 杨瑨 金经理 月 25 日 - 13 投资基金从 业资格。从 业经历： 2010 年 8 月 加入汇添富 基金管理股 份有限公司， 2010 年 8 月 至 2017 年 1 月担任公司 的 TMT 行业 分析师。 2017 年 1 月 25 日至今任 汇添富全球 移动互联灵 活配置混合 型证券投资 基金的基金 经理。2018 年 6 月 21 日 至今任汇添 富文体娱乐 主题混合型 证券投资基 金的基金经 理。2018 年 7 月 5 日至 2021 年 8 月 3 日任汇添 富 3 年封闭 运作战略配 售灵活配置 混合型证券 投资基金 （LOF）的基 金经理。 2019 年 1 月 18 日至 2020 年 12 月 22 日任汇添富 移动互联股 票型证券投 资基金的基 金经理。 2020 年 5 月 25 日至今任 汇添富优质 成长混合型 证券投资基 金的基金经 理。2020 年 11 月 18 日 至今任汇添 富数字生活 主题六个月 持有期混合 型证券投资 基金的基金 经理。2021 年 2 月 24 日 至今任汇添 富数字未来 混合型证券 投资基金的 基金经理。 2021 年 7 月 20 日至今任 汇添富数字 经济引领发 展三年持有 期混合型证 券投资基金 的基金经理。 2021 年 8 月 3 日至今任 汇添富核心 精选灵活配 置混合型证 券投资基金 （LOF）的基 金经理。 2022 年 2 月 21 日至今任 汇添富自主 核心科技一 年持有期混 合型证券投 资基金的基 金经理。 注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离任日期”为根据公司决议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会相关规定。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 注：截至本报告期末，本基金的基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的成员简介 注: 本基金无境外投资顾问。 4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本基金管理人在本报告期内遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资运作符合有关法规及基金合同的约定。 4.4 公平交易专项说明 4.4.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人通过建立事前、事中和事后全程嵌入式的管控模式，保障公平交易制度的执行和实现。具体情况如下： 一、本基金管理人建立了内部公平交易管理规范和流程，公平交易管控覆盖公司所有业务类型、投资策略、投资品种，以及投资授权、研究分析、投资决策、交易执行等投资管理活动相关的各个环节。 二、本着“时间优先、价格优先”的原则，对同一证券有相同交易需求的投资组合采用交易系统中的公平交易模块，实现事中交易执行层面的公平管控。 三、对不同投资组合进行同向交易价差分析，具体方法为：在不同时间窗口（日内、3 日内、5 日内）下，对不同组合同一证券同向交易的平均价差率进行 T 检验。对于未通过T 检验的交易，再根据同向交易占优比、交易价格、交易频率、交易数量和交易时间等进行具体分析，进一步判断是否存在重大利益输送的可能性。 四、对于反向交易，根据交易顺序、交易时间窗口跨度、交易价格、交易数量等综合判断交易是否涉及利益输送。 综上，本基金管理人通过事前的制度规范、事中的监控和事后的分析评估，严格执行了公平交易制度，公平对待旗下各投资组合。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况。 4.4.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金未出现异常交易的情况。 本报告期内，本基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 6 次，投资组合因投资策略与其他组合发生反向交易。基金管理人事前严格根据内部规定进行管控，事后对交易时点、交易数量、交易价差等多方面进行综合分析，未发现导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 此外，为防范基金经理兼任私募资产管理计划投资经理的潜在利益冲突，本基金管理人从投资指令、交易行为、交易监测等多方面，对兼任组合进行监控管理和分析评估。本报告期内兼任组合未出现违反公平交易或异常交易的情况。 4.5 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 本报告期内，海外市场普遍表现较好，特别是在 11 月后，美国通胀有所降温，美联储 对未来加息表述偏向于鸽派，美国十年期国债收益率从高位开始快速回落，目前保持在 4%左右。股票市场对此反应较为积极，纳斯达克指数在 11 月后有显著反弹。 与此形成鲜明对比的是，中国股票市场表现萎靡。消费力与消费信心不足，叠加房地产价格整体下行，除黄金等部分大宗商品外，大部分资产价格下跌，使得居民的财富效应显著减退；出口亦由于地缘政治影响而出现放缓，且出口地区结构发生较大变化；地方政府、房地产、制造业投资因信心不足或缺乏资金，均有不同程度衰退。在此背景下，除上游少数高股息价值型资产，大部分成长型行业均出现较大幅度回调，外资流出加剧。 本基金主要投资于海外市场，中长期坚持布局以下投资脉络：云计算、人工智能、大数据等新技术所驱动的数字化浪潮及其相关的软硬件应用；提供数字化、智能化相关基础设施的半导体龙头企业；具备用户粘性和行业定价权的互联网龙头企业。 当前美股经过一年的上涨后，基本修复 2022 年的跌幅，大部分龙头公司回到相对公允 的估值，虽然没有进入泡沫化阶段，但算不上便宜。如果美国经济实现软着陆、宏观背景相对稳定，预计 2024 年组合所持有的大部分软件、互联网上市公司的基本面可能呈现温和加速或平稳增长。大模型带来的高预期部分已经体现在股价中，其商业化速度目前来看是较为线性的，较难带来绝大部分相关上市公司业绩的快速突破。半导体的各个子行业将呈现不同的复苏进度，其中消费电子是最快实现库存出清、进入上行周期的子行业。 在全球的大型经济体中，尽管中国面临各种问题，但其大部分资产的价格已经非常便宜（特别是横向对比其他新兴市场），反映了极为悲观的预期，而很多龙头企业仍有能力在现在的宏观背景下实现低速但相对平稳的增长。 本报告期内，组合内增加了消费电子产业链中的半导体个股；基于美债利率下行的假 设，增持了部分对利率较为敏感的消费互联网个股；同时在逐步缓慢增加中国资产的仓位。 本报告期汇添富全球移动互联混合（QDII）人民币 A 类份额净值增长率为 15.18%，同 期业绩比较基准收益率为 3.70%。本报告期汇添富全球移动互联混合（QDII）人民币 C 类份额净值增长率为 15.06%，同期业绩比较基准收益率为 3.70%。本报告期汇添富全球移动互联混合（QDII）人民币 D 类份额净值增长率为 15.08%，同期业绩比较基准收益率为 3.70%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 金额 占基金总资产的比例 序号 项目 （人民币元） （%） 1 权益投资 1,769,050,270.41 91.00 其中：普通股 1,622,299,318.67 83.45 存托凭证 146,750,951.74 7.55 优先股 - - 房地产信托 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中：远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 - - 金融资产 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 135,925,585.82 6.99 8 其他资产 39,115,605.35 2.01 9 合计 1,944,091,461.58 100.00 注:本基金通过港股通交易机制投资的港股公允价值为人民币 14,067,420.71 元，占期末净值比例为 0.74%。 5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布 国家（地区） 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％） 美国 1,602,441,723.48 84.18 中国香港 143,134,946.93 7.52 中国 23,473,600.00 1.23 合计 1,769,050,270.41 92.94 注：按公允价值占基金资产净值比例从大到小排序；国家（地区）类别根据其所在的证券交易所确定；此处股票包括普通股和优先股；ADR、GDR 按照存托凭证本身挂牌的证券交易所确定。 5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 行业类别 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例 （％） 10 能源 - - 15 原材料 - - 20 工业 56,254,557.23 2.96 25 可选消费 293,080,266.06 15.40 30 日常消费 23,473,600.00 1.23 35 医疗保健 22,761,594.80 1.20 40 金融 115,685,092.76 6.08 45 信息技术 1,049,635,589.67 55.14 50 电信服务 190,308,970.25 10.00 55 公用事业 - - 60 房地产 17,850,599.64 0.94 合计 1,769,050,270.41 92.94 注：以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。 5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细 公允价 占基金 公司名 公司名 所属国 证券代 所在证 数量 值（人 资产净 序号 称（英 称（中 家（地 码 券市场 （股） 民币元） 值比例 文） 文） 区） （％） Micros 纳斯达 166,59 微软公 MSFT 1 oft 克证券 美国 62,550 4,325. 8.75 司 US Corp 交易所 68 纳斯达 87,257 Adobe ADBE 2 奥多比 克证券 美国 20,650 ,376.6 4.58 Inc US 交易所 3 Servic Servic 纽约证 78,810 3 eNow eNow 公 NOW US 券交易 美国 15,750 ,743.3 4.14 Inc 司 所 9 Meta Meta 平 纳斯达 75,961 Platfo 台股份 META 4 克证券 美国 30,300 ,872.5 3.99 rms 有限公 US 交易所 1 Inc 司 纳斯达 74,534 NVIDIA NVDA 5 英伟达 克证券 美国 21,250 ,262.2 3.92 Corp US 交易所 5 Amazon 纳斯达 74,361 亚马逊 AMZN 6 .com 克证券 美国 69,100 ,649.7 3.91 公司 US Inc 交易所 7 7 New 新东方 9901 香港联 中国香 1,410, 70,596 3.71 Orient HK 合交易 港 000 ,803.5 al 所 5 Educat ion & Techno logy Group Inc 纽约证 62,971 Visa 维萨公 8 V US 券交易 美国 34,150 ,949.2 3.31 Inc 司 所 7 Workda 纳斯达 59,439 Workda y 股份 WDAY 9 克证券 美国 30,400 ,604.9 3.12 y Inc 有限公 US 交易所 2 司 Salesf Salesf 纽约证 58,521 orce 股 10 orce CRM US 券交易 美国 31,400 ,488.6 3.07 份有限 Inc 所 9 公司 5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 注:本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细注:本基金本报告期末未持有债券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 注: 本基金本报告期末未持有金融衍生品。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细注: 本基金本报告期末未持有基金投资。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 报告期内本基金投资前十名证券的发行主体没有被中国人民银行及其派出机构、国家金融监督管理总局（前身为中国银保监会）及其派出机构、中国证监会及其派出机构、国家市场监督管理总局及机关单位、交易所立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 5.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额（人民币元） 1 存出保证金 3,323.04 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 382,879.86 4 应收利息 - 5 应收申购款 38,729,402.45 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 39,115,605.35 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 汇添富全球移动互 汇添富全球移动互 汇添富全球移动互 项目 联混合（QDII）人 联混合（QDII）人 联混合（QDII）人 民币 A 民币 C 民币 D 本报告期期初基金 份额总额 503,710,146.11 24,325,175.71 3,777,750.78 本报告期基金总申 购份额 94,415,152.00 92,333,428.19 4,179,910.38 减：本报告期基金 总赎回份额 68,925,726.46 10,060,676.93 835,166.46 本报告期基金拆分 变动份额 - - - 本报告期期末基金 份额总额 529,199,571.65 106,597,926.97 7,122,494.70 注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注：本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或者超过 20%的情况 注：无 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富全球移动互联灵活配置混合型证券投资基金募集的文件； 2、《汇添富全球移动互联灵活配置混合型证券投资基金基金合同》； 3、《汇添富全球移动互联灵活配置混合型证券投资基金托管协议》； 4、基金管理人业务资格批件、营业执照； 5、报告期内汇添富全球移动互联灵活配置混合型证券投资基金在规定报刊上披露的各 项公告； 6、中国证监会要求的其他文件。 9.2 存放地点 上海市黄浦区外马路 728 号 汇添富基金管理股份有限公司 9.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站 www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918 查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2024 年 01 月 22 日