兴业聚利灵活配置混合型证券投资基金 2024年第1季度报告 2024年03月31日 基金管理人:兴业基金管理有限公司 基金托管人:中国民生银行股份有限公司 报告送出日期:2024年04月20日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2024年4月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2024年01月01日起至03月31日止。 §2 基金产品概况 基金简称 兴业聚利灵活配置混合 基金主代码 001272 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2015年05月07日 报告期末基金份额总额 218,596,475.39份 投资目标 本基金在追求基金资产长期稳健增值的基础 上,力争获得高于业绩比较基准的投资收益。 本基金旨在力争获得高于业绩比较基准的投资 收益,注重风险控制,通过严谨的大类资产配 置策略和个券精选策略控制下行风险,因势利 投资策略 导运用多样化的投资策略实现基金资产稳定增 值。主要投资策略包括资产配置策略、固定收 益类投资策略、股票投资策略、股指期货投资 策略、国债期货投资策略、中小企业私募债投 资策略、权证投资策略、风险管理策略。 业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为:三年期银行定期存 款利率(税后)+1%。 风险收益特征 本基金为混合型基金,其预期风险与预期收益 高于债券型基金和货币市场基金,低于股票型 基金。 基金管理人 兴业基金管理有限公司 基金托管人 中国民生银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期(2024年01月01日 - 2024年03月31日) 1.本期已实现收益 4,590,701.51 2.本期利润 9,669,028.43 3.加权平均基金份额本期利润 0.0444 4.期末基金资产净值 412,910,365.94 5.期末基金份额净值 1.889 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用和信用减值损失后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长 业绩比较 业绩比较 阶段 净值增长 率标准差 基准收益 基准收益 ①-③ ②-④ 率① ② 率③ 率标准差 ④ 过去三个月 2.27% 0.96% 0.93% 0.01% 1.34% 0.95% 过去六个月 -3.23% 0.79% 1.88% 0.01% -5.11% 0.78% 过去一年 -10.91% 0.71% 3.76% 0.01% -14.67% 0.70% 过去三年 -14.44% 0.88% 11.26% 0.01% -25.70% 0.87% 过去五年 40.96% 0.92% 18.76% 0.01% 22.20% 0.91% 自基金合同 生效起至今 98.76% 0.91% 33.62% 0.01% 65.14% 0.90% 注:本基金的业绩比较基准为:三年期银行定期存款利率(税后)+1%。 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基 证券 姓名 职务 金经理期限 从业 说明 任职 离任 年限 日期 日期 中国籍,德克萨斯农工大学 统计学专业硕士研究生。20 08年6月至2009年9月,在美 国咨询公司Welch Consultin g担任助理经济师;2009年1 徐玉良 基金经理 2022- - 13年 0月至2010年10月在美国软 03-04 件公司Stata Corp担任软件 工程师;2011年2月至2014 年6月,在江苏瑞华投资控 股集团战略投资部任项目 经理。2014年7月加入兴业 基金管理有限公司,现任基 金经理。 中国籍,上海交通大学通信 与信息系统专业硕士学历, 具有证券投资基金从业资 格。曾就职于东方证券研究 所担任金工分析师、光大证 FOF投资部FOF投资 券信用业务部担任高级经 楼华锋 2023- - 13年 理、方正证券研究所担任金 总监、基金经理 10-24 融工程高级分析师;曾任银 河基金管理有限公司量化 与指数工作室负责人。2021 年6月加入兴业基金管理有 限公司,现任FOF投资部FO F投资总监、基金经理。 1、对基金的首任基金经理,其“任职日期”为基金合同生效日,“离职日期”为根据公司决定确定的解聘日期,除首任基金经理外,“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期; 2、证券从业的含义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套法律法规、基金合同的约定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。报告期内,本基金运作整体合法合规,未发现损害基金持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,完善相应制度和流程,通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行,公平对待旗下管理的基金和投资组合。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 第一季度市场波动较大,小市值股票出现流动性风险,基金在市场相对低位进行适当加仓,获取一定的超额收益,随着小市值流动性风险的解除,基金也逐步布局一些超跌的小市值个股。市场已经企稳,后续市场出现系统性风险和系统性机会的概率都不高,可能继续以结构性机会为主,主要配置一些短期超跌反弹和主题轮动的机会,从风格上看小市值和价值成长风格会更加均衡,都有一定表现机会,如果市场出现大幅调整也会在调整中逐步提高股票仓位。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末兴业聚利灵活配置混合基金份额净值为1.889元,本报告期内,基金份额净值增长率为2.27%,同期业绩比较基准收益率为0.93%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本报告期内,本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万的情形。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例 (%) 1 权益投资 259,095,109.74 62.52 其中:股票 259,095,109.74 62.52 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 30,437,161.23 7.34 其中:债券 30,437,161.23 7.34 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 85,000,000.00 20.51 其中:买断式回购的买入 返售金融资产 - - 银行存款和结算备付金合 7 计 30,457,658.60 7.35 8 其他资产 9,452,460.89 2.28 9 合计 414,442,390.46 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 1,273,881.00 0.31 B 采矿业 19,676,127.00 4.77 C 制造业 164,839,618.24 39.92 电力、热力、燃气及水 D 生产和供应业 7,582,616.00 1.84 E 建筑业 3,722,479.00 0.90 F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政 5,912,257.00 1.43 业 H 住宿和餐饮业 643,895.00 0.16 信息传输、软件和信息 I 技术服务业 29,903,417.10 7.24 J 金融业 11,340,810.00 2.75 K 房地产业 815,203.00 0.20 L 租赁和商务服务业 3,665,850.00 0.89 M 科学研究和技术服务业 2,072,243.40 0.50 水利、环境和公共设施 N 管理业 983,710.00 0.24 居民服务、修理和其他 O 服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 1,138,926.00 0.28 R 文化、体育和娱乐业 5,524,077.00 1.34 S 综合 - - 合计 259,095,109.74 62.75 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净 号 值比例(%) 1 000333 美的集团 97,200 6,242,184.00 1.51 2 600900 长江电力 248,200 6,187,626.00 1.50 3 002415 海康威视 183,400 5,898,144.00 1.43 4 601899 紫金矿业 339,800 5,715,436.00 1.38 5 600941 中国移动 53,500 5,658,160.00 1.37 6 601728 中国电信 817,700 4,971,616.00 1.20 7 600919 江苏银行 629,200 4,970,680.00 1.20 8 000725 京东方A 1,193,300 4,844,798.00 1.17 9 603337 杰克股份 209,700 4,462,416.00 1.08 10 300001 特锐德 225,500 4,354,405.00 1.05 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净 值比例(%) 1 国家债券 30,437,161.23 7.37 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中:政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债(可交换债) - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 30,437,161.23 7.37 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 占基金资产净 号 值比例(%) 1 019709 23国债16 301,000 30,437,161.23 7.37 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 代码 名称 持仓量 合约市 公允价值变 风险说明 (买/卖) 值(元) 动(元) IC2404 IC2404 3 3,163,3 -124,080.00 - 20.00 IF2404 IF2404 18 19,091, -111,540.00 - 160.00 IM2404 IM2404 1 1,079,1 23,520.00 - 20.00 IM2405 IM2405 2 2,142,4 -53,120.00 - 80.00 IM2406 IM2406 3 3,177,0 -52,480.00 - 00.00 公允价值变动总额合计(元) -317,700.00 股指期货投资本期收益(元) 3,923,529.28 股指期货投资本期公允价值变动(元) -678,420.00 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金管理人将充分考虑股指期货的收益性、流动性及风险特征,通过资产配置、品种选择,谨慎进行投资,旨在通过股指期货实现基金的套期保值。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 本基金投资国债期货,将根据风险管理的原则,充分考虑国债期货的流动性和风险收益特征,在风险可控的前提下,适度参与国债期货投资。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期末未持有国债期货投资,也无期间损益。 5.10.3 本期国债期货投资评价 本基金本报告期未参与国债期货投资。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 报告期内,本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求,前10大持仓中江苏银行在2023年因未依法履行其他职责被监管机构处罚。上述股证券经研究员出具相关意 见,并进行股票入库流程审批。基金管理人经过研究判断,认为该处罚不影响公司的投资价值,按相关决策流程投资了该股票。 5.11.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 3,550,168.51 2 应收证券清算款 5,895,139.78 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 7,152.60 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 9,452,460.89 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 报告期期初基金份额总额 213,373,093.99 报告期期间基金总申购份额 6,545,647.93 减:报告期期间基金总赎回份额 1,322,266.53 报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以 “-”填列) - 报告期期末基金份额总额 218,596,475.39 注:总申购份额含红利再投、转换入份额,总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 单位:份 报告期期初管理人持有的本基金份额 35,080,780.98 报告期期间买入/申购总份额 - 报告期期间卖出/赎回总份额 - 报告期期末管理人持有的本基金份额 35,080,780.98 报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例(%) 16.05 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 投 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 资 持有基金份额比 者 序 例达到或者超过 期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 份额占比 类 号 20%的时间区间 别 1 20240101-20240 51,545,374.52 - - 51,545,374.52 23.58% 机 331 构 2 20240101-20240 102,722,843.66 - - 102,722,843.66 46.99% 331 产品特有风险 本基金本报告期出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。如果该类投资者集中赎回,可能会对本基金造 成流动性压力;同时,该等集中赎回将可能产生(1)份额净值尾差风险;(2)基金净值波动的风险;(3)因引发基金本身的 巨额赎回而导致中小投资者无法及时赎回的风险;(4)因基金资产净值低于5000万元从而影响投资目标实现或造成基金终止等 风险。管理人将在基金运作中保持合适的流动性水平,并对申购赎回进行合理的应对,加强防范流动性风险,保护持有人利益。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 (一)中国证监会准予兴业聚利灵活配置混合型证券投资基金募集注册的文件 (二)《兴业聚利灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 (三)《兴业聚利灵活配置混合型证券投资基金托管协议》 (四)法律意见书 (五)基金管理人业务资格批件和营业执照 (六)基金托管人业务资格批件和营业执照 (七)中国证监会要求的其他文件 9.2 存放地点 基金管理人、基金托管人的住所 9.3 查阅方式 投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅 。 网站:http://www.cib-fund.com.cn 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人兴业基金管理有限公司。 客户服务中心电话 4000095561 兴业基金管理有限公司 2024年04月20日