兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 兴业收益增强债券型证券投资基金 2016年第3季度报告 2016年09月30日 基金管理人:兴业基金管理有限公司 基金托管人:招商银行股份有限公司 报告送出日期:2016年10月26日 第 1 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述 或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2016年10月21日复 核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证 基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前 应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2016年7月1日起至9月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 兴业收益增强债券 基金主代码 001257 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2015年05月29日 报告期末基金份额总额 382,613,329.10份 本基金在保持资产流动性以及严格控制风险的基础 投资目标 上,通过积极主动的投资管理,力争为持有人提供较 高的当期收益以及长期稳定的投资回报。 本基金将密切关注股票、债券以及货币市场的运行状 况与风险收益特征,通过自上而下的定性分析和定量 分析,综合分析宏观经济基本面、政策面、流动性、 估值与供求等因素,判断金融市场运行趋势和不同资 投资策略 产类别的相对投资价值,对各大类资产的风险收益特 征进行评估,在符合本基金相关投资比例规定的前提 下,确定各类属资产的配置比例,并依据各因素的动 态变化进行及时调整。 业绩比较基准 本基金采用“中债综合全价指数收益率*90%+沪深300 第 2 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 指数收益率*10%”作为投资业绩比较基准。 本基金为债券型基金,属于证券投资基金中较低风险 风险收益特征 的基金品种,其风险收益预期高于货币市场基金,低 于混合型基金和股票型基金。 基金管理人 兴业基金管理有限公司 基金托管人 招商银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 兴业收益增强债券A 兴业收益增强债券C 下属分级基金的交易代码 001257 001258 报告期末下属分级基金的份 201,584,242.73份 181,029,086.37份 额总额 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 报告期(2016年07月01日-2016年09月30日) 主要财务指标 兴业收益增强债券A 兴业收益增强债券C 1.本期已实现收益 2,533,157.48 1,726,240.43 2.本期利润 11,271,232.81 8,504,201.54 3.加权平均基金份额本期利润 0.0499 0.0464 4.期末基金资产净值 222,266,041.47 198,278,900.43 5.期末基金份额净值 1.103 1.095 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除 相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所 列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 兴业收益增强债券A 净值增 业绩比 业绩比 净值增 阶段 长率标 较基准 较基准 ①-③ ②-④ 长率① 准差② 收益率 收益率 第 3 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 ③ 标准差 ④ 过去三个月 4.55% 0.26% 1.15% 0.10% 3.40% 0.16% 兴业收益增强债券C 业绩比 业绩比 净值增 较基准 净值增 较基准 阶段 长率标 收益率 ①-③ ②-④ 长率① 收益率 准差② 标准差 ③ ④ 过去三个月 4.39% 0.26% 1.15% 0.10% 3.24% 0.16% 注:本基金的业绩比较基准为:中债综合全价指数收益率*90%+沪深300指数收益率*10% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较 兴业收益增强债券A 累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2015年05月29日-2016年09月30日) 10% 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0% -1% -2% -3% 2015-05-29 2015-07-27 2015-09-28 2015-12-03 2016-02-03 2016-04-12 2016-06-15 2016-08-15 兴业收益增强债券A 业绩比较基准 兴业收益增强债券C 累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2015年05月29日-2016年09月30日) 第 4 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0% -1% -2% -3% 2015-05-29 2015-07-24 2015-09-25 2015-12-02 2016-02-02 2016-04-11 2016-06-13 2016-08-11 兴业收益增强债券C 业绩比较基准 注:本基金基金合同于2015年5月29日生效,根据本基金基金合同规定,本基金自基金合同生效之日 起六个月内已使基金的投资组合比例符合基金合同的约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期限 证券从 姓名 职务 说明 任职日期 离任日期 业年限 中国籍,硕士学位,具 有证券投资基金从业 资格。2005年7月至 2008年2月,在北京顺 泽锋投资咨询有限公 司担任研究员;2008 年3月至2010年10月, 本基金的基 2015年05月 丁进 6 在新华信国际信息咨 金经理 29日 询(北京)有限公司担 任企业信用研究高级 咨询顾问;2010年10 月至2012年8月,在光 大证券研究所担任信 用及转债研究员;2012 年8月至2015年2月就 第 5 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 职于浦银安盛基金管 理有限公司,其中2012 年8月至2015年2月担 任浦银安盛增利分级 债券型证券投资基金 的基金经理助理,2012 年9月至2015年2月担 任浦银安盛幸福回报 定期开放债券型证券 投资基金的基金经理 助理,2013年5月至 2015年2月担任浦银安 盛6个月定期开放债券 型证券投资基金的基 金经理助理,2013年6 月至2015年2月担任浦 银安盛季季添利定期 开放债券型证券投资 基金的基金经理助理。 2015年2月加入兴业基 金管理有限公司,现任 基金经理。 中国籍,工商管理硕 士,具有证券投资基金 从业资格。先后任职于 天相投资顾问有限公 司、太平人寿保险公 本基金的基 司、太平养老保险公司 金经理,固 2015年05月 周鸣 15 从事基金投资、企业年 定收益投资 29日 金投资等。2009年加入 总监 申万菱信基金管理有 限公司担任固定收益 部总经理。2009年6月 至2013年7月担任申万 菱信收益宝货币基金 第 6 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 基金经理,2009年6月 至2013年7月担任申万 菱信添益宝债券基金 基金经理,2011年12 月至2013年7月担任申 万菱信可转债债券基 金基金经理。2013年8 月加入兴业基金管理 有限公司,现任兴业基 金管理有限公司固定 收益投资总监、基金经 理。 注:1、对基金的首任基金经理,其“任职日期”为基金合同生效日,“离职日期”为根据公司决定 确定的解聘日期,除首任基金经理外,“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘 任日期和解聘日期; 2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套 法律法规、基金合同的约定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在 严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。报告期内,本基金运作整体 合法合规,未发现损害基金持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意 见》,完善相应制度和流程,通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行, 公平对待旗下管理的基金和投资组合。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 三季度经济增长数据出现企稳迹象,房地产市场迅速升温;CPI触底回升,ppi同比 数据也结束了长期为负的局面。当前国内实际利率已经处于低位,进一步宽松容易刺激 资产的非理性泡沫的膨胀;人民币汇率的持续下行也表明了全球对于国内经济未来不确 第 7 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 定性的担忧。 总体上,债券市场三季度收益率进一步小幅下行,资金成本由于打新原因抬升,息 差杠杆模式失效;超长期限20年期利率债表现突出。权益指数的小幅上行,也使得转债 品种回暖。板块方面,ppp概念、苹果产业链、汽车等有实质利好的板块表现较好。 本基金投资组合降低了债券资产的久期,置换了部分高评级债券,权益部分持有家 电、地产、环保、汽车、电子等优质蓝筹股。 4.5 报告期内基金的业绩表现 报告期内,本基金A类份额净值收益率为4.55%,同期业绩比较基准收益率为1.15%, 本基金C类份额净值收益率为4.39%,同期业绩比较基准收益率为1.15%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本报告期内,本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者 基金资产净值低于五千万的情形。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序 占基金总资产的比 项目 金额(元) 号 例(%) 1 权益投资 83,453,612.84 18.34 其中:股票 83,453,612.84 18.34 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 358,483,895.40 78.78 其中:债券 358,483,895.40 78.78 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金 - - 融资产 第 8 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 7 银行存款和结算备付金合计 2,232,150.18 0.49 8 其他资产 10,881,369.80 2.39 9 合计 455,051,028.22 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 代 占基金资产净值比 行业类别 公允价值(元) 码 例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 49,207,042.10 11.70 电力、热力、燃气及水生产和供 D - - 应业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - 信息传输、软件和信息技术服务 I - - 业 J 金融业 - - K 房地产业 19,432,200.00 4.62 L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 14,814,370.74 3.52 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 83,453,612.84 19.84 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 第 9 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 序 股票代 占基金资产净 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 号 码 值比例(%) 1 000651 格力电器 550,555 12,233,332.10 2.91 2 300070 碧水源 590,174 10,924,120.74 2.60 3 600048 保利地产 1,120,000 10,752,000.00 2.56 4 000333 美的集团 390,000 10,533,900.00 2.50 5 002241 歌尔股份 337,000 10,187,510.00 2.42 6 000625 长安汽车 550,000 8,728,500.00 2.08 7 002146 荣盛发展 1,110,000 8,680,200.00 2.06 8 601633 长城汽车 580,000 6,200,200.00 1.47 9 002573 清新环境 225,000 3,890,250.00 0.93 10 600066 宇通客车 60,000 1,323,600.00 0.31 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序 占基金资产净值比 债券品种 公允价值(元) 号 例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 50,017,000.00 11.89 其中:政策性金融债 50,017,000.00 11.89 4 企业债券 185,712,422.60 44.16 5 企业短期融资券 60,122,000.00 14.30 6 中期票据 20,746,000.00 4.93 7 可转债 41,886,472.80 9.96 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 358,483,895.40 85.24 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 第 10 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 序 债券代 占基金资产净 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 号 码 值比例(%) 1 160209 16国开09 400,000 40,000,000.00 9.51 2 122618 统众暂停 304,540 33,834,394.00 8.05 3 118918 15南京01 300,000 30,360,000.00 7.22 4 1180184 11通化债 200,000 22,564,000.00 5.37 5 112258 15荣盛03 200,000 20,846,000.00 4.96 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明 细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金投资范围不包含股指期货。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 根据本基金合同,本基金不参与股指期货交易。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 根据本基金合同,本基金不参与国债期货交易。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金投资范围不包含国债期货。 5.10.3 本期国债期货投资评价 根据本基金合同,本基金不参与国债期货交易。 5.11 投资组合报告附注 第 11 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 5.11.1 报告期内,本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求,未发现本基金投资的 前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公 开谴责、处罚的情形。 5.11.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 5.11.3 其他资产构成 序 名称 金额(元) 号 1 存出保证金 51,317.88 2 应收证券清算款 3,391,949.99 3 应收股利 - 4 应收利息 7,226,361.20 5 应收申购款 211,740.73 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 10,881,369.80 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 序 债券代 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 号 码 1 110032 三一转债 19,872,000.00 4.73 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 序 股票代 流通受限部分的公 占基金资产净 流通受限情况 股票名称 号 码 允价值(元) 值比例(%) 说明 1 300070 碧水源 10,924,120.74 2.60 重大事项停牌 §6 开放式基金份额变动 单位:份 兴业收益增强债券A 兴业收益增强债券C 报告期期初基金份额总额 269,772,500.29 200,193,564.54 第 12 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 报告期期间基金总申购份额 7,175,930.00 32,893,254.19 减:报告期期间基金总赎回份额 75,364,187.56 52,057,732.36 报告期期间基金拆分变动份额 - - (份额减少以“-”填列) 报告期期末基金份额总额 201,584,242.73 181,029,086.37 注:申购份额含红利再投、转换入及分级份额调增份额;赎回份额含转换出及分级份额调减份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 备查文件目录 8.1 备查文件目录 (一)中国证监会准予兴业收益增强债券型证券投资基金募集注册的文件 (二)《兴业收益增强债券型证券投资基金基金合同》 (三)《兴业收益增强债券型证券投资基金托管协议》 (四)法律意见书 (五)基金管理人业务资格批件和营业执照 (六)基金托管人业务资格批件和营业执照 (七)中国证监会要求的其他文件 8.2 存放地点 基金管理人、基金托管人的住所 8.3 查阅方式 投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅 。 网站:http://www.cib-fund.com.cn 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人兴业基金管理有限公司。 客户服务中心电话 4000095561 兴业基金管理有限公司 第 13 页 共 14 页  兴业收益增强债券型证券投资基金2016年第3季度报告 二〇一六年十月二十六日 第 14 页 共 14 页