中邮新思路灵活配置混合型证券投资基金 基金产品资料概要(更新) 编制日期:2021年11月4日 送出日期:2021年12月3日 本概要提供本基金的重要信息,是招募说明书的一部分。 作出投资决定前,请阅读完整的招募说明书等销售文件。 一、产品概况 基金简称 中邮新思路灵活配置混合 基金代码 001224 基金管理人 中邮创业基金管理股份有 基金托管人 中国民生银行股份有限公司 限公司 基金合同生效 2015-11-11 上市交易所及上市日 - - 日 期 基金类型 混合型 交易币种 - 运作方式 契约型开放式 开放频率 每个开放日 开始担任本基金基金 2017-06-27 基金经理 国晓雯 经理的日期 证券从业日期 2008-07-07 二、基金投资与净值表现 (一)投资目标与投资策略 请投资者阅读本基金《招募说明书》第九章了解详细情况 投资目标 本基金将灵活应用各种金融工具和风险对冲策略降低投资组合风险,实现基金资产的 长期稳健增值。 投资范围 - 主要投资策略 本基金通过多种绝对收益策略、多种交易品种的操作,有效地规避市场的系统性风险。 同时在严格控制风险敞口的前提下,捕捉套利机会和趋势性交易机会,力求为基金份 额持有人赢取稳定的绝对收益。 (一)股票绝对收益投资策略 本策略积极依托基金管理人投研平台的研究能力进行积极主动的个股选择策略,通过 定量与定性相结合的分析方法考量上市公司的盈利状况、估值水平、市场情绪、股价 催化剂等因素,辅以量化投资模型从基金管理人的股票库中精选股票,努力获取超额 收益,同时在金融衍生品市场上对冲,剥离系统性风险,力争实现较为稳定的绝对收 益。在构建投资组合的过程中,本基金将遵循以下投资策略: 1、定性与定量相结合构建股票组合 本基金选取具有良好投资价值的股票作为投资对象,以深入的基本面研究为基础,采 取自下而上的方法,通过定量和定性相结合的方法精选个股。 2、市场中性策略 现阶段本基金将利用股指期货对冲多头股票部分的系统性风险。基金经理根据市场的 变化、现货市场与期货市场的相关性等因素,计算需要用到的期货合约数量,对这个 数量进行动态跟踪与测算,并进行适时灵活调整。同时,综合考虑各个月份期货合约 之间的定价关系、套利机会、流动性以及保证金要求等因素,在不同月份期货合约之 间进行动态配置,通过优化股指期货合约的持仓来创造额外收益。另外当本基金出现 大量净申购或净赎回的情况时,本基金将使用股指期货来进行流动性风险管理,根据 基金净申购或净赎回的规模,分别买入数量匹配的多头或者空头股指期货合约,并选 择适当的时机平仓。随着监管的放开及其他工具流动性增强,我们会优选空头工具, 采用最优的多头系统性风险剥离方式,在数量模型的约束下,严格控制运作风险,并 根据市场变化趋势,定期对模型进行调整,以改进模型的有效性,最大化超额收益。 (二)其他绝对收益策略 1、固定收益品种投资策略 本基金投资债券首先综合考量股票组合及股指期货套期保值对资金的需求,对闲置资 金投资债券做出规划,包括债券组合的规模、投资期限、期间的流动性安排等。然后 在这些约束条件下,综合运用估值策略、久期管理策略、利率预期策略等多种方法, 结合债券的流动性、信用风险分析等多种因素,对个券进行积极的管理。 2、衍生品投资策略 本基金的衍生品投资将严格遵守证监会及相关法律法规的约束,合理利用股指期货、 权证等衍生工具,利用数量方法发掘可能的套利机会。 业绩比较基准 本基金整体业绩比较基准构成为:金融机构人民币一年期定期存款基准利率(税后) +2% 风险收益特征 本基金为特殊的混合型基金,通过采用多种绝对收益策略剥离市场系统性风险,与股 票市场表现的相关性较低。相对股票型基金和一般的混合型基金,其预期风险较小。 本基金实际的收益和风险主要取决于基金投资策略的有效性,因此收益不一定能超越 业绩比较基准。 (二)投资组合资产配置图表 (三)自基金合同生效以来基金每年的净值增长率及与同期业绩比较基准的比较图 注:业绩表现截止日期2020年12月31日。基金过往业绩不代表未来表现。 三、投资本基金涉及的费用 (一)基金销售相关费用 以下费用在申购/赎回基金过程中收取: 费用类型 金额(M)/持有期限(N) 收费方式/费率 备注 M<500,000 1.5% - 申购费(前收费) 500,000≤M<2,000,000 1.0% - 2,000,000≤M<5,000,000 0.5% - M≥5,000,000 1000元/笔 - N<7日 1.5% - 7日≤N<30日 0.75% - 赎回费 30日≤N<365日 0.5% - 365日≤N<730日 0.25% - N≥730日 0% - 申购费:本基金对特定客户投资群体实行申购费率优惠政策。对于通过中邮基金直销中心申购本基金的 特定投资群体的申购费率,统一实施为原申购费率的2折,即特定申购费率=原申购费率×0.2;若原 申购费率适用于固定费用的,则执行原固定费用,不再享有费率折扣。 (二)基金运作相关费用 以下费用将从基金资产中扣除: 费用类别 收费方式/年费率 管理费 1.50% 托管费 0.25% 销售服务费 - 注:本基金交易证券产生的费用和税负,按实际发生额从基金资产扣除。 四、风险揭示与重要提示 (一)风险揭示 本基金不提供任何保证。投资者可能损失投资本金。 投资有风险,投资者购买基金时应认真阅读本基金的《招募说明书》等销售文件。 本基金面临的主要风险包括:本基金的特有风险、市场风险、信用风险、流动性风险(包括实施侧袋机制对投资者的影响)、管理风险、合规性风险、法律文件风险收益特征表述与销售机构基金风险评价可能不一致的风险及其他风险。 本基金特有的风险包括: 1、巨额赎回风险 若本基金在开放期发生了巨额赎回,基金管理人有可能采取部分延期支付或暂停支付的措施以应对巨额赎回,因此在巨额赎回情形发生时,基金份额持有人存在不能及时赎回份额的风险。 2、中小企业私募债风险 本基金投资中小企业私募债券,中小企业私募债是根据相关法律法规由非上市中小企业采用非公开方式发行的债券。由于不能公开交易,一般情况下,交易不活跃,潜在较大流动性风险。当发债主体信用质量恶化时,受市场流动性所限,本基金可能无法卖出所持有的中小企业私募债,由此可能给基金净值带来更大的负面影响和损失。 (二)重要提示 中国证监会对本基金募集的注册或核准,并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。 基金投资者自依基金合同取得基金份额,即成为基金份额持有人和基金合同的当事人。 五、其他资料查询方式 以下资料详见基金管理人网站【www.postfund.com.cn】,客服电话【010-58511618、400-880-1618】。 1、基金合同、托管协议、招募说明书 2、定期报告,包括基金季度报告、中期报告和年度报告 3、基金份额净值 4、基金销售机构及联系方式 5、其他重要资料 六、其他情况说明 在“二、基金投资与净值表现”中,对(二)投资组合资产配置图表进行了更新、对(三)自基金 合同生效以来基金每年的净值增长率及与同期业绩比较基准的比较图进行了更新。