招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 (2020 年第 2 号) 基金管理人：招商基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 重要提示 招商医药健康产业股票型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委 员会 2014 年 9 月 29 日《关于核准招商医药健康产业股票型证券投资基金募集的批复》（证 监许可〔2014〕1006 号文）注册公开募集。本基金的基金合同于 2015 年 1 月 30 日正式生 效。本基金为契约型开放式。 招商基金管理有限公司（以下称“本基金管理人”或“管理人”）保证招募说明书的内 容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会注册，中国证监会对基金募集的注册审 查以要件齐备和内容合规为基础，以充分的信息披露和投资者适当性为核心，以加强投资 者利益保护和防范系统性风险为目标。中国证监会不对基金的投资价值及市场前景等作出 实质性判断或者保证。投资者应当认真阅读基金招募说明书、基金合同等信息披露文件， 自主判断基金的投资价值，自主做出投资决策，自行承担投资风险。 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保 证基金一定盈利，也不保证最低收益。当投资人赎回时，所得或会高于或低于投资人先前 所支付的金额。如对本招募说明书有任何疑问，应寻求独立及专业的财务意见。 本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，投资者在投 资本基金前，应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市 场，并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因整体政治、经济、社会等环境因素对证 券价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有的非系统性风险，由于基金投资人连 续大量赎回基金产生的流动性风险，投资者申购、赎回失败的风险，基金管理人在基金管 理实施过程中产生的基金管理风险，本基金的特定风险等。 基金的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人所管理的其它基金的业绩并不构成 对本基金业绩表现的保证。投资人在认购（或申购）本基金时应认真阅读本基金的招募说明 书和基金合同。 《基金合同》生效后，基金招募说明书信息发生重大变更的，基金管理人应当在三个工 作日内更新招募说明书，并登载在指定网站上。基金招募说明书其他信息发生变更的，基 金管理人至少每年更新一次。基金合同终止的，基金管理人可以不再更新基金招募说明书。 关于基金产品资料概要编制、披露与更新要求，自《信息披露办法》实施之日起一年后 开始执行。 1  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 本更新招募说明书所载内容截止日为 2020 年 2 月 28 日，有关财务和业绩表现数据截 止日为 2019 年 12 月 31 日，财务和业绩表现数据未经审计。 本基金托管人中国银行股份有限公司已于 2020 年 3 月 13 日复核了本次更新的招募说 明书。 §1 基金管理人 1.1 基金管理人概况 公司名称：招商基金管理有限公司 注册地址：深圳市福田区深南大道 7088 号 设立日期：2002 年 12 月 27 日 注册资本：人民币 13.1 亿元 法定代表人：刘辉 办公地址：深圳市福田区深南大道 7088 号 电话：（0755）83199596 传真：（0755）83076974 联系人：赖思斯 股权结构和公司沿革： 招商基金管理有限公司于 2002 年 12 月 27 日经中国证监会证监基金字[2002]100 号文 批准设立，是中国第一家中外合资基金管理公司。目前公司注册资本金为人民币十三亿一 千万元（RMB1,310,000,000 元），股东及股权结构为：招商银行股份有限公司（以下简称 “招商银行”）持有公司全部股权的 55%，招商证券股份有限公司（以下简称“招商证券”） 持有公司全部股权的 45%。 2002 年 12 月，公司由招商证券、ING Asset Management B.V.（荷兰投资）、中国电 力财务有限公司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司共同投资组建，成 立时注册资本金人民币一亿元，股东及股权结构为：招商证券持有公司全部股权的 40%， ING Asset Management B.V.（荷兰投资）持有公司全部股权的 30%，中国电力财务有限公 司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司各持有公司全部股权的 10%。 2005 年 4 月，经公司股东会审议通过并经中国证监会批复同意，公司注册资本金由人 民币一亿元增加至人民币一亿六千万元，股东及股权结构不变。 2007 年 5 月，经公司股东会审议通过并经中国证监会批复同意，招商银行受让中国电 力财务有限公司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司及招商证券分别持 有的公司 10％、10％、10％及 3.4%的股权； ING Asset Management B.V.（荷兰投资）受 2  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 让招商证券持有的公司 3.3％的股权。上述股权转让完成后，公司的股东及股权结构为： 招商银行持有公司全部股权的 33.4%，招商证券持有公司全部股权的 33.3%，ING Asset Management B.V.（荷兰投资）持有公司全部股权的 33.3%。同时，公司注册资本金由人民 币一亿六千万元增加至人民币二亿一千万元。 2013 年 8 月 ， 经 公 司 股 东 会 审 议 通 过 并 经 中 国 证 监 会 批 复 同 意 ， ING Asset Management B.V.（荷兰投资）将其持有的公司 21.6%股权转让给招商银行、11.7%股权转让 给招商证券。上述股权转让完成后，公司的股东及股权结构为：招商银行持有全部股权的 55％，招商证券持有全部股权的 45％。 2017 年 12 月，经公司股东会审议通过并经报备中国证监会，公司股东招商银行和招商 证券按原有股权比例向公司同比例增资人民币十一亿元。增资完成后，公司注册资本金由 人民币二亿一千万元增加至人民币十三亿一千万元，股东及股权结构不变。 公司主要股东招商银行股份有限公司成立于 1987 年 4 月 8 日。招商银行始终坚持“因 您而变”的经营服务理念，已成长为中国境内最具品牌影响力的商业银行之一。2002 年 4 月 9 日，招商银行在上海证券交易所上市（股票代码：600036）；2006 年 9 月 22 日，招商 银行在香港联合交易所上市（股份代号：3968）。 招商证券股份有限公司是百年招商局集团旗下的证券公司，经过多年创业发展，已成 为拥有证券市场业务全牌照的一流券商。2009 年 11 月 17 日，招商证券在上海证券交易所 上市（代码 600999）；2016 年 10 月 7 日，招商证券在香港联合交易所上市（股份代号： 6099）。 公司以“为投资者创造更多价值”为使命，秉承诚信、理性、专业、协作、成长的核 心价值观，努力成为中国资产管理行业具有差异化竞争优势、一流品牌的资产管理公司。 1.2 主要人员情况 1.2.1 董事会成员 刘辉女士，经济学硕士，招商银行股份有限公司行长助理。1995 年 4 月加入招商银行， 2010 年至 2013 年担任总行计划财务部副总经理，2013 年至 2015 年担任总行市场风险管理 部总经理，2015 年至 2017 年担任总行资产负债管理部总经理兼总行投资管理部总经理， 2017 年 12 月起担任总行投行与金融市场总部总裁兼总行资产管理部总经理。2019 年 4 月 起担任招商银行行长助理兼招商银行资产管理部总经理，同时兼任招银金融租赁有限公司 董事、招银国际金融有限公司董事。现任公司董事长。 邓晓力女士，毕业于美国纽约州立大学，获经济学博士学位。2001 年加入招商证券， 并于 2004 年 1 月至 2004 年 12 月被中国证监会借调至南方证券行政接管组任接管组成员。 在加入招商证券前，邓女士曾任 Citigroup（花旗集团）信用风险高级分析师。现任招商证 3  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 券股份有限公司副总裁，分管招商资产管理有限公司、招商致远资本投资有限公司；兼任 中国证券业协会风险控制委员会副主任委员。现任公司副董事长。 金旭女士，北京大学硕士研究生。1993 年 7 月至 2001 年 11 月在中国证监会工作。 2001 年 11 月至 2004 年 7 月在华夏基金管理有限公司任副总经理。2004 年 7 月至 2006 年 1 月在宝盈基金管理有限公司任总经理。2006 年 1 月至 2007 年 5 月在梅隆全球投资有限公司 北京代表处任首席代表。2007 年 6 月至 2014 年 12 月担任国泰基金管理有限公司总经理。 2015 年 1 月加入招商基金管理有限公司，现任公司副董事长、总经理兼招商资产管理（香 港）有限公司董事长。 吴冠雄先生，硕士研究生，22 年法律从业经历。1994 年 8 月至 1997 年 9 月在中国北 方工业公司任法律事务部职员。1997 年 10 月至 1999 年 1 月在新加坡 Colin Ng & Partners 任中国法律顾问。1999 年 2 月至今在北京市天元律师事务所工作，先后担任专职律师、事 务所权益合伙人、事务所管理合伙人、事务所执行主任和管理委员会成员。2009 年 9 月至 今兼任北京市华远集团有限公司外部董事，2016 年 4 月至今兼任北京墨迹风云科技股份有 限公司独立董事，2016 年 12 月至今兼任新世纪医疗控股有限公司（香港联交所上市公司） 独立董事，2016 年 11 月至今任中国证券监督管理委员会第三届上市公司并购重组专家咨询 委员会委员。现任公司独立董事。 王莉女士，高级经济师。毕业于中国人民解放军外国语学院，历任中国人民解放军昆 明军区三局战士、助理研究员；国务院科技干部局二处干部；中信公司财务部国际金融处 干部、银行部资金处副处长；中信银行(原中信实业银行) 资本市场部总经理、行长助理、 副行长等职。现任中国证券市场研究设计中心(联办)常务干事兼基金部总经理; 联办控股 有限公司董事总经理等。现任公司独立董事。 何玉慧女士，加拿大皇后大学荣誉商学士，30 年会计从业经历。曾先后就职于加拿大 National Trust Company 和 Ernst & Young，1995 年 4 月加入香港毕马威会计师事务所， 2015 年 9 月退休前系香港毕马威会计师事务所金融业内部审计、风险管理和合规服务主 管合伙人。目前兼任泰康保险集团股份有限公司、汇丰前海证券有限公司、建信金融科技 有限公司、南順（香港）集团的独立董事，同时兼任多个香港政府机构辖下委员会及审裁处 的成员和香港会计师公会纪律评判小组成员。现任公司独立董事。 孙谦先生，新加坡籍，经济学博士。1980 年至 1991 年先后就读于北京大学、复旦大 学、 William Paterson College 和 Arizona State University 并获得学士、工商管理硕 士和经济学博士学位。曾任新加坡南洋理工大学商学院副教授、厦门大学任财务管理与会 计研究院院长及特聘教授、上海证券交易所高级访问金融专家。现任复旦大学管理学院特 聘教授和财务金融系主任。兼任上海证券交易所，中国金融期货交易所和上海期货交易所 博士后工作站导师，科技部复旦科技园中小型科技企业创新型融资平台项目负责人。现任 公司独立董事。 4  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 1.2.2 监事会成员 赵斌先生，毕业于深圳大学国际金融专业、格林威治大学项目管理专业，分别获经济 学学士学位、理学硕士学位。1992 年 7 月至 1996 年 4 月历任招商银行证券部员工、福田营 业部交易室主任；1996 年 4 月至 2006 年 1 月历任招商证券股份有限公司海口营业部、深圳 龙岗证券营业部、深圳南山南油大道证券营业部负责人；2006 年 1 月至 2016 年 1 月历任招 商证券私人客户部总经理、零售经纪总部总经理。赵斌先生于 2007 年 7 月至 2011 年 5 月 担任招商证券职工代表监事，2008 年 7 月起担任招商期货有限公司董事，2015 年 7 月起担 任招商证券资产管理有限公司董事。2016 年 1 月至 2018 年 11 月，担任招商证券合规总监、 纪委书记，2018 年 11 月起担任招商证券副总裁。现任公司监事会主席。 彭家文先生，中南财经大学国民经济计划学专业本科，武汉大学计算机软件专业本科。 2001 年 9 月加入招商银行。历任招商银行总行计划资金部经理、高级经理，计划财务部总 经理助理、副总经理。2011 年 11 月起任零售综合管理部副总经理、总经理。2014 年 6 月 起任零售金融总部副总经理、副总裁。2016 年 2 月起任零售金融总部副总裁兼总行零售信 贷部总经理。2017 年 3 月起任招商银行郑州分行行长。2018 年 1 月起任总行资产负债管理 部总经理。现任公司监事。 罗琳女士，厦门大学经济学硕士。1996 年加入招商证券股份有限公司投资银行部，先 后担任项目经理、高级经理、业务董事；2002 年起参与招商基金管理有限公司筹备，公司 成立后先后担任基金核算部高级经理、产品研发部高级经理、副总监、总监、产品运营官、 市场推广部总监，现任首席市场官兼银行渠道业务总部总监、渠道财富管理部总监 、公司 监事。 鲁丹女士，中山大学国际工商管理硕士；2001 年加入美的集团股份有限公司任 Oracle ERP 系统实施顾问；2005 年 5 月至 2006 年 12 月于韬睿惠悦咨询有限公司任咨询顾问；2006 年 12 月至 2011 年 2 月于怡安翰威特咨询有限公司任咨询总监；2011 年 2 月至 2014 年 3 月 任倍智人才管理咨询有限公司首席运营官；现任公司战略与人力资源总监兼人力资源部总 监、公司监事，兼任招商财富资产管理有限公司董事。 李扬先生，中央财经大学经济学硕士，2002 年加入招商基金管理有限公司，历任基金 核算部高级经理、副总监、总监，现任产品运营官兼产品管理部负责人、公司监事。 1.2.3 公司高级管理人员 金旭女士，总经理，简历同上。 钟文岳先生，常务副总经理，厦门大学经济学硕士。1992 年 7 月至 1997 年 4 月于中国 农村发展信托投资公司任福建（集团）公司国际业务部经理；1997 年 4 月至 2000 年 1 月于 申银万国证券股份有限公司任九江营业部总经理；2000 年 1 月至 2001 年 1 月任厦门海发投 5  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 资股份有限公司总经理；2001 年 1 月至 2004 年 1 月任深圳二十一世纪风险投资公司副总经 理；2004 年 1 月至 2008 年 11 月任新江南投资有限公司副总经理；2008 年 11 月至 2015 年 6 月任招商银行股份有限公司投资管理部总经理；2015 年 6 月加入招商基金管理有限公司， 现任公司常务副总经理兼招商财富资产管理有限公司董事。 沙骎先生，副总经理，南京通信工程学院工学硕士。2000 年 11 月加入宝盈基金管理有 限公司，历任 TMT 行业研究员、基金经理助理、交易主管；2008 年 2 月加入国泰基金管理 有限公司，历任交易部总监、研究部总监，投资总监兼基金经理，量化&保本投资事业部总 经理；2015 年加入招商基金管理有限公司，现任公司副总经理兼招商资产管理（香港）有 限公司董事。 欧志明先生，副总经理，华中科技大学经济学及法学双学士、投资经济硕士。2002 年 加入广发证券深圳业务总部任机构客户经理；2003 年 4 月至 2004 年 7 月于广发证券总部任 风险控制岗从事风险管理工作；2004 年 7 月加入招商基金管理有限公司，曾任法律合规部 高级经理、副总监、总监、督察长，现任公司副总经理、董事会秘书，兼任招商财富资产 管理有限公司董事兼招商资产管理（香港）有限公司董事。 杨渺先生，副总经理，经济学硕士。2002 年起先后就职于南方证券股份有限公司、巨 田基金管理有限公司，历任金融工程研究员、行业研究员、助理基金经理。2005 年加入招 商基金管理有限公司，历任高级数量分析师、投资经理、投资管理二部(原专户资产投资部) 负责人及总经理助理，现任公司副总经理。 潘西里先生，督察长，法学硕士。1998 年加入大鹏证券有限责任公司法律部，负责法 务工作；2001 年 10 月加入天同基金管理有限公司监察稽核部，任职主管；2003 年 2 月加 入中国证券监督管理委员会深圳监管局，历任副主任科员、主任科员、副处长及处长； 2015 年加入招商基金管理有限公司，现任公司督察长。 1.2.4 基金经理 李佳存先生，经济学硕士。2008 年 7 月硕士毕业后即加入广发基金管理有限公司，任 研究部研究员，一直从事医药行业研究工作，并于 2011 年 3 月起升任研究部总经理助理； 2014 年 2 月加入招商基金管理有限公司，曾任研究部研究员，现任招商医药健康产业股票 型证券投资基金基金经理（管理时间：2015 年 1 月 30 日至今）、招商体育文化休闲股票型 证券投资基金基金经理（管理时间：2016 年 11 月 4 日至今）。 1.2.5 投资决策委员会成员 6  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 公司的投资决策委员会由如下成员组成：副总经理沙骎、总经理助理兼固定收益投资 部负责人裴晓辉、总经理助理兼投资管理一部总监王景、副总经理杨渺、基金经理白海峰、 固定收益投资部副总监马龙、投资管理四部总监助理付斌。 1.2.6 上述人员之间均不存在近亲属关系。 §2 基金托管人 2.1 基金托管人基本情况 名称：中国银行股份有限公司（简称“中国银行”） 住所及办公地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号 首次注册登记日期：1983 年 10 月 31 日 注册资本：人民币贰仟玖佰肆拾叁亿捌仟柒佰柒拾玖万壹仟贰佰肆拾壹元整 法定代表人：刘连舸 基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字【1998】24 号 托管部门信息披露联系人：许俊 传真：（010）66594942 中国银行客服电话：95566 2.2 基金托管部门及主要人员情况 中国银行托管业务部设立于 1998 年，现有员工 110 余人，大部分员工具有丰富的银行、 证券、基金、信托从业经验，且具有海外工作、学习或培训经历，60％以上的员工具有硕 士以上学位或高级职称。为给客户提供专业化的托管服务，中国银行已在境内、外分行开 展托管业务。 作为国内首批开展证券投资基金托管业务的商业银行，中国银行拥有证券投资基金、 基金（一对多、一对一）、社保基金、保险资金、QFII、RQFII、QDII、境外三类机构、券 商资产管理计划、信托计划、企业年金、银行理财产品、股权基金、私募基金、资金托管 等门类齐全、产品丰富的托管业务体系。在国内，中国银行首家开展绩效评估、风险分析 等增值服务，为各类客户提供个性化的托管增值服务，是国内领先的大型中资托管银行。 2.3 证券投资基金托管情况 7  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 截至 2019 年 12 月 31 日，中国银行已托管 764 只证券投资基金，其中境内基金 722 只， QDII 基金 42 只，覆盖了股票型、债券型、混合型、货币型、指数型、FOF 等多种类型的基 金，满足了不同客户多元化的投资理财需求，基金托管规模位居同业前列。 §3 相关服务机构 3.1 基金份额销售机构 3.1.1 直销机构 直销机构：招商基金管理有限公司 招商基金客户服务热线：400-887-9555（免长途话费） 招商基金官网交易平台 交易网站：www.cmfchina.com 客服电话：400-887-9555（免长途话费） 电话：（0755）83076995 传真：（0755）83199059 联系人：李璟 招商基金机构业务部 地址：北京市西城区月坛南街 1 号院 3 号楼 1801 电话：（010）56937404 联系人：贾晓航 地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1088 号上海招商银行大厦南塔 15 楼 电话：（021）38577388 联系人：胡祖望 地址：深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 23 楼 电话：（0755）83190401 联系人：任虹虹 招商基金直销交易服务联系方式 地址：深圳市福田区深南大道 6019 号金润大厦 11 层招商基金客户服务部直销柜台 电话：（0755）83196359 83196358 传真：（0755）83196360 备用传真：（0755）83199266 联系人：冯敏 8  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 3.1.2 代销机构 代销机构 代销机构信息 中国工商银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街 55 号 法定代表人：陈四清 电话：95588 传真：010-66107914 联系人：杨威 招商银行股份有限公司 注册地址：深圳市深南大道 7088 号招商银 行大厦 法定代表人：李建红 电话：（0755）83198888 传真：（0755）83195050 联系人：邓炯鹏 中国银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号 法定代表人：刘连舸 电话：95566 传真：（010）66594853 联系人：张建伟 交通银行股份有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区银 城中路 188 号 法定代表人：任德奇 电话：（021）58781234 传真：（021）58408483 联系人：王菁 中国光大银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区太平桥大街 25 号 法定代表人：李晓鹏 电话：95595 传真：（010）63636248 联系人：朱红 中国邮政储蓄银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街 3 号 法定代表人：张金良 电话：95580 传真：（010）68858117 联系人：王硕 中信银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区朝阳门北大街 9 号 法定代表人：李庆萍 电话：95558 传真：（010）65550827 联系人：王晓琳 上海浦东发展银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区浦东南路 500 号 9  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：郑杨 电话：（021）61618888 传真：（021）63604199 联系人：赵守良 平安银行股份有限公司 注册地址：广东省深圳市罗湖区深南东路 5047 号 法定代表人：谢永林 电话：95511-3 传真：（021）50979507 联系人：赵杨 包商银行股份有限公司 注册地址：内蒙古包头市钢铁大街 6 号 法定代表人：周学东 电话：0472-5189051 传真：0472-5189057 联系人：周雪晴 浙商银行股份有限公司 注册地址：浙江省杭州市庆春路２８８号 法定代表人：沈仁康 电话：0571-87659056 传真：0571-87659954 联系人：唐燕 宁波银行股份有限公司 注册地址：宁波市鄞州区宁南南路 700 号 法定代表人：陆华裕 电话：0574-87050038 传真：0574-87050024 联系人：印萍萍 大连银行股份有限公司 注册地址：辽宁省大连市中山区中山路 88 号 法定代表人：崔磊 电话：0411-82356695 传真：0411-82356594 联系人：朱珠 东莞农村商业银行股份有限公司 注册地址：东莞市东城区鸿福东路 2 号 法定代表人：王耀球 电话：0769-961122 传真：0769-22866282 联系人：李燕红 江苏江南农村商业银行股份有限公司 注册地址：常州市天宁区延宁中路 668 号 法定代表人：陆向阳 电话：0519-80585939 传真：0519-89995066 联系人：李仙 渤海银行股份有限公司 注册地址：天津市河东区海河东路 218 号 法定代表人：李伏安 电话：95541 10  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 传真：02258316569 联系人：王婷婷 广东顺德农村商业银行股份有限公司 注册地址：佛山市顺德区大良德和居委会拥 翠路 2 号 法定代表人：姚真勇 电话：0757-22223388 传真：0757-22388235 联系人：杨素苗 苏州银行股份有限公司 注册地址：江苏省苏州市工业园区钟园路 728 号 法定代表人：王兰凤 电话：96067 传真：0512-69868373 联系人：吴骏 广发银行股份有限公司 住所地址：广州市越秀区东风东路 713 号 法定代表人：王滨 电话：020-38321497 传真：020-87310955 联系人：陈泾渭 恒丰银行股份有限公司 注册地址：山东省烟台市芝罘区南大街 248 号 法定代表人：陈颖 电话：95395 传真：021-20501978 联系人：张昊 招商证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38－45 层 办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38－45 层 法定代表人：霍达 电话：（0755）82960223 传真：（0755）82960141 联系人：林生迎 客户服务电话：95565 网址：www.newone.com.cn 申万宏源证券有限公司（原申银万国证券） 注册地址：上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层 办公地址：上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层 法定代表人：杨玉成 电话：021-33389888 传真：021-33388224 联系人：曹晔 客服电话：95523 或 4008895523 11  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 网址：www.swhysc.com 申万宏源西部证券有限公司（原宏源证券） 注册地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市 区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2005 室 办公地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市 区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2005 室 法定代表人：李琦 电话：（010）88085858 传真：（010）88085195 联系人：李巍 客服电话：4008-000-562 网址：www.hysec.com 华宝证券有限责任公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区世 纪大道 100 号 57 层 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区世 纪大道 100 号 57 层 法定代表人：陈林 电话：021-68777222 传真：021-20515593 联系人：刘闻川 客服电话：4008209898 网址：www.cnhbstock.com 杭州科地瑞富基金销售有限公司 注册地址：浙江省杭州市下城区体育场路 238 号 1 幢 405 室 办公地址：杭州市下城区上塘路 15 号武林 时代 20F 法定代表人：陈刚 联系人：张丽琼 电话：0571-85262700 传真：无 网址：www.cd121.com 客服电话：0571-86655920 东海期货有限责任公司 注册地址：上海市浦东新区东方路 1928 号 东海证券大厦 8 楼 办公地址：上海市浦东新区东方路 1928 号 东海证券大厦 8 楼 法定代表人：陈太康 联系人：李天雨 电话：021-68757102/13681957646 传真：无 网址：www.qh168.com.cn 客服电话：95531/4008888588 宜信普泽投资顾问（北京）有限公司 注册地址：北京市朝阳区建国路 88 号 9 号 12  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 楼 15 层 1809 办公地址：北京市朝阳区建国路 88 号 SOHO 现代城 C1809 法定代表人：戎兵 电话：010-52413385 传真：010-85894285 联系人：魏晨 统一客服电话：400-6099-200 公司网站地址： www.yixinfund.com 中天证券股份有限公司 注册地址：辽宁省沈阳市和平区光荣街 23 甲 办公地址：辽宁省沈阳市和平区光荣街 23 甲 法定代表人：马功勋 联系人：孙丹华 电话：024-23255256 传真：024-23255606 统一客服电话：024-95346 公司网站地址： www.iztzq.com 泰诚财富基金销售（大连）有限公司 注册地址： 辽宁省大连市沙河口区星海中 龙园 3 号 办公地址：辽宁省大连市沙河口区星海中龙 园3号 法定代表人：林卓 联系人：徐江 电话：0411-88891212-119 传真：0411-84396536 统一客服电话：400-6411-001 第一创业证券股份有限公司 注册地址：广东省深圳市福田区福华一路 115 号投行大厦 20 楼 办公地址：广东省深圳市福田区福华一路 115 号投行大厦 15-20 楼 法定代表人：刘学民 地址：深圳市福田区福华一路 115 号投行大 厦 18 层 联系人：吴军 电话：0755-23838751 传真：0755-25838701 网址：www.fcsc.cn 客服电话：4008881888 世纪证券有限责任公司 注册地址：深圳市前海深港合作区南山街道 桂湾五路 128 号前海深港基金小镇对冲基金 中心 406 办公地址：深圳市福田区深南大道招商银行 13  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 大厦 40-42 层 法定代表人：李强 联系人：王雯 电话：0755-83199599 传真：0755-83199545 统一客服电话：4008323000 网址： www.csco.com.cn 中国银河证券股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街 35 号国 际企业大厦 C 座 办公地址：北京市西城区金融街 35 号国企 大厦 C 座 5 层 法定代表人：陈有安 电话：010-83574507 传真：010-66568990 联系人：辛国政 客服电话：4008-888-888 网址：www.chinastock.com.cn 中信证券股份有限公司 注册地址：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 办公地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 号中 信证券大厦 法定代表人：张佑君 电话：010-60838696 传真：010-60833739 联系人：顾凌 客服电话：95558 网址： www.cs.ecitic.com 中信建投证券股份有限公司 注册地址：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号 楼 办公地址：北京市朝内大街 188 号 法定代表人：王常青 电话：4008888108 传真：（010）65182261 联系人：权唐 客服电话：4008888108 网址：www.csc108.com 国泰君安证券股份有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区商 城路 618 号 办公地址：上海市静安区南京西路 768 号国 泰君安大厦 法定代表人：贺青 电话：021-38676666 传真：021-38670666 联系人：钟伟镇 14  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 网址：www.gtja.com 服务热线 : 95521 / 4008888666 五矿证券有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路 4028 号经 贸中心 48 楼 办公地址：深圳市福田区金田路 4028 号经 贸中心 48 楼 法定代表人：黄海洲 联系人：王鹏宇 电话：0755- 83219194 传真：0755-82545500 客服电话：40018-40028 网站：www.wkzq.com.cn 华泰证券股份有限公司 注册地址：南京市江东中路 228 号 办公地址：南京市建邺区江东中路 228 号华 泰证券广场、深圳市福田区深南大道 4011 号港中旅大厦 18 楼 法定代表人：周易 电话：0755-82492193 传真：0755-82492962 联系人：庞晓芸 客服电话：95597 网址：www.htsc.com.cn 上海长量基金销售投资顾问有限公司 注册地址：上海市浦东新区高翔路 526 号 2 幢 220 室 法定代表人：张跃伟 电话：400-820-2899 传真：021-58787698 联系人：敖玲 深圳众禄基金销售股份有限公司 注册地址：深圳市罗湖区深南东路 5047 号 发展银行大厦 25 楼 I、J 单元 法定代表人：薛峰 电话：0755-33227950 传真：0755-82080798 联系人：童彩平 蚂蚁（杭州）基金销售有限公司 注册地址：杭州市余杭区仓前街道海曙路东 2号 法定代表人：陈柏青 电话：0571-28829790 传真：0571-26698533 联系人：韩松志 诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公 注册地址：上海市金山区廊下镇漕廊公路 15  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 司 7650 号 205 室 法定代表人：汪静波 电话：400-821-5399 传真：（021）38509777 联系人：李娟 上海好买基金销售有限公司 注册地址：上海市虹口区场中路 685 弄 37 号 4 号楼 449 室 法定代表人：杨文斌 电话：（021）58870011 传真：（021）68596916 联系人：张茹 上海天天基金销售有限公司 注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号 楼2层 法定代表人：其实 电话：400-1818-188 传真：021-64385308 联系人：潘世友 浙江同花顺基金销售有限公司 注册地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂 大厦 903 室 法定代表人：凌顺平 电话：0571-88911818 传真：0571-86800423 联系人：刘宁 上海陆金所基金销售有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元 法定代表人：郭坚 电话：021-20665952 传真：021-22066653 联系人：宁博宇 北京唐鼎耀华投资咨询有限公司 注册地址：北京市延庆县延庆经济开发区百 泉街 10 号 2 栋 236 室 法定代表人：张鑫 电话：010-53570572 传真：010-59200800 联系人：刘美薇 上海联泰资产管理有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易区富特北 路 277 号 3 层 310 室 法定代表人：燕斌 电话：400-046-6788 传真：021-52975270 联系人：凌秋艳 北京虹点基金销售有限公司 注册地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲 2 号裙房 2 层 222 单元 法定代表人：郑毓栋 16  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 电话：400-068-1176 传真：010-56580660 联系人: 于婷婷 深圳市新兰德证券投资咨询有限公司 注册地址：深圳市福田区华强北路赛格科技 园 4 栋 10 层 1006# 法定代表人：杨懿 电话：400-166-1188 传真：010-83363072 联系人: 文雯 深圳富济财富管理有限公司 注册地址：深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室 法定代表人：刘鹏宇 电话：0755-83999913 传真：0755-83999926 联系人: 陈勇军 嘉实财富管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区世纪大道 8 号上 海国金中心办公楼二期 46 层 4609-10 单元 法定代表人：赵学军 电话：400-021-8850 联系人: 余永健 网址： www.harvestwm.cn 珠海盈米财富管理有限公司 注册地址：广东省珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室-3491 法定代表人：肖雯 电话：020-80629066 联系人: 刘文红 网址： www.yingmi.cn 上海汇付金融服务有限公司 注册地址：上海市中山南路 100 号金外滩国 际广场 19 楼 法定代表人：冯修敏 电话：400-8213-999 联系人: 陈云卉 网址： https://tty.chinapnr.com/ 上海利得基金销售有限公司 注册地址：上海市浦东新区东方路 989 号中 达广场 2 楼 法定代表人：李兴春 电话：400-921-7755 联系人: 王淼晶 网址： www.leadfund.com.cn 奕丰金融服务（深圳）有限公司 注册地址：深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室 法定代表人：TAN YIK KUAN 电话：400-684-0500 联系人: 陈广浩 17  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 网址：www.ifastps.com.cn 南京苏宁基金销售有限公司 注册地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5 号 法定代表人：钱燕飞 电话：025-66996699-887226 联系人: 王锋 网址：http://fund.suning.com 北京新浪仓石基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区北四环西路 58 号 906 法定代表人：张琪 电话：010-62675369 联系人: 付文红 网址：http://www.xincai.com/ 北京钱景财富投资管理有限公司 注册地址：北京市海淀区丹棱街丹棱 soho10 层 法定代表人：赵荣春 电话：400-893-6885 联系人: 盛海娟 网址： http://www.qianjing.com/ 北京蛋卷基金销售有限公司 注册地址：北京市朝阳区阜通东大街 1 号院 6 号楼 2 单元 21 层 222507 法定代表人：钟斐斐 电话：4000-618-518 联系人：戚晓强 网址：http://www.ncfjj.com/ 深圳前海微众银行股份有限公司 注册地址：深圳市南山区桃园路田厦金牛广 场 37 楼 法定代表人：顾敏 电话：400-999-8877 联系人：罗曦 网址：http://www.webank.com/ 上海万得投资顾问有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区福 山路 33 号 11 楼 B 座 法定代表人：王延富 电话：400-821-0203 联系人：徐亚丹 网址：http://www.520fund.com.cn/ 上海华信证券有限责任公司 注册地址：上海浦东新区世纪大道 100 号环 球金融中心 9 楼 法定代表人：郭林 电话：400-820-5999 联系人：徐璐 网址：www.shhxzq.com 天津国美基金销售有限公司 注册地址：天津经济技术开发区南港工业区 综合服务区办公楼 D 座二层 202-124 室 18  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：丁东华 电话：400-111-0889 联系人：郭宝亮 网址：www.gomefund.com 北京汇成基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村大街 11 号 11 层 1108 法定代表人：王伟刚 电话：400-619-9059 联系人：丁向坤 网址：http://www.fundzone.cn 南京途牛金融信息服务有限公司 注册地址：南京市玄武区玄武大道 699-1 号 法定代表人：宋时琳 电话：400-799-9999 联系人：贺杰 网址：http://jr.tuniu.com 凤凰金信（银川）投资管理有限公司 注册地址：宁夏回族自治区银川市金凤区阅 海湾中央商务区万寿路 142 号 14 层 1402 法定代表人：程刚 电话：400-810-5919 联系人：张旭 网址：www.fengfd.com 上海中正达广投资管理有限公司 注册地址：上海市徐汇区龙腾大道 2815 号 302 室 法定代表人：黄欣 电话：400-6767-523 联系人：戴珉微 网址：www.zzwealth.cn 上海基煜基金销售有限公司 注册地址：上海市崇明县长兴镇路潘园公路 1800 号 2 号楼 6153 室（上海泰和经济发展 区） 法定代表人：王翔 电话: 400-820-5369 联系人：吴鸿飞 网址： www.jiyufund.com.cn 中民财富基金销售（上海）有限公司 注册地址：上海市黄浦区中山南路 100 号 7 层 05 单元 法定代表人：弭洪军 电话：400-876-5716 联系人：茅旦青 网址：www.cmiwm.com 北京晟视天下投资管理有限公司 注册地址：北京市怀柔区九渡河镇黄坎村 735 号 03 室 法定代表人：蒋煜 电话: 400-818-8866 19  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 联系人：尚瑾 网址：www.gscaifu.com 北京创金启富投资管理有限公司 注册地址：北京市西城区民丰胡同 31 号 5 号楼 215A 法定代表人：梁蓉 电话：400-6262-818 联系人：魏素清 网址： www.5irich.com 联储证券有限责任公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 333 号东方汇经中心 8 楼 法定代表人：沙常明 电话：400-620-6868 联系人：唐露 网址： http://www.lczq.com/ 上海华夏财富投资管理有限公司 注册地址：上海市虹口区东大名路 687 号一 幢二楼 268 室 法定代表人：李一梅 电话：13911253562 联系人：吴振宇 网址：https://www.amcfortune.com/ 上海挖财金融信息服务有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区杨 高南路 799 号 5 层 01、02/03 室 法定代表人：胡燕亮 电话：021-50810687 联系人：樊晴晴 网址： www.wacaijijin.com 北京肯特瑞基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村东路 66 号 1 号楼 22 层 2603-06 法定代表人：江卉 电话：01089189288 联系人：邢锦超 网址： http://kenterui.jd.com/ 通华财富(上海)基金销售有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴世纪金融 广场杨高南路 799 号 3 号楼 9 楼 法定代表人：兰奇 电话：95156 转 5 联系人：陈益萍 网址： www.tonghuafund.com 深圳市前海排排网基金销售有限责任公司 注册地址：深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室 法定代表人：李春瑜 电话：400-680-3928 联系人：华荣杰 网址：www.simuwang.com 20  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 天津万家财富资产管理有限公司 注册地址：天津自贸区（中心商务区）迎宾 大道 1988 号滨海浙商大厦公寓 2-2413 室 法定代表人：李修辞 电话：010-59013842 联系人：王茜蕊 网址：http://www.wanjiawealth.com 上海有鱼基金销售有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区浦 东大道 2123 号 3 层 3E-2655 室 法定代表人：林琼 客服电话：4007676298 联系人：徐海峥 公司网址：www.youyufund.com 北京植信基金销售有限公司 注册地址：北京朝阳区四惠盛世龙源国食苑 10 号楼 法定代表人：于龙之 客服电话：4006-802-123 邮箱：services@zhixin-inv.com 公司网址：https://www.zhixin-inv.com/ 腾安基金销售（深圳）有限公司 注册地址：深圳市南山区科技中一路腾讯大 厦 11 楼 法定代表人：刘明军 客服电话：95017 转 1 转 6 或 0755- 86013388 公司网址：https://www.tenganxinxi.com/ 北京恒天明泽基金销售有限公司 注册地址：北京市北京经济技术开发区宏达 北路 10 号 5 层 5122 室 法定代表人：周斌 联系人：马鹏程 联系电话：010-57756074 客服电话：400-786-8868 公司网址：http://www.chtfund.com 济安财富（北京）基金销售有限公司 注册地址：北京市朝阳区太阳宫中路 16 号 院 1 号楼冠捷大厦 3 层 307 单元 法定代表人：杨健 联系人：李海燕 联系电话：13501184929 客服电话：400-673-7010 公司网址：http://www.jianfortune.com/ 民商基金销售(上海)有限公司 注册地址：上海市黄浦区北京东路 666 号 H 区（东座）6 楼 A31 室 法定代表人：贲惠琴 联系人：董筱爽 联系电话：18121169537 客服电话：021-50206003 21  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 公司网址：www.msftec.com 西藏东方财富证券股份有限公司 注册地址：上海市徐汇区宛平南路 88 号金 座东方财富大厦 法定代表人：陈宏 联系人：付佳 联系电话：17717379005 客服电话：95357 公司网址：http://www.18.cn 上海大智慧基金销售有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区杨 高南路 428 号 1 号楼 1102 单元 法定代表人：申健 联系人：施燕华 联系电话：18901685505 客服电话：021-20292031 公司网址：https://www.wg.com.cn 北京百度百盈基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区上地十街 10 号 1 幢 1 层 101 法定代表人：张旭阳 联系人：王语妍 联系电话：13810785862 客服电话：95055-9 公司网址：https://www.baiyingfund.com/ 阳光人寿保险股份有限公司 注册地址：海南省三亚市迎宾路 360-1 号三 亚阳光金融广场 16 层 法定代表人：李科 联系人：王超 联系电话：010-59053660 客服电话：95510 公司网址：fund.sinosig.com 江苏汇林保大基金销售有限公司 注册地址：南京市高淳区经济开发区古檀大 道 47 号 法定代表人：吴言林 联系人：林伊灵 联系电话：025-66046166（分机号转 810） 客服电话：025-66046166 公司网址：www.huilinbd.com 华瑞保险销售有限公司 注册地址：上海市浦东区向城路 288 号 8 楼 法定代表人：路昊 联系人：张爽爽 联系电话：021-68595976 客服电话：4001115818 公司网址：www.huaruisales.com 玄元保险代理有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区张 杨路 707 号 1105 室 22  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：马永谙 联系人：卢亚博 联系电话：13752528013 客服电话：021-50701053 公司网址： http://www.xyinsure.com:7100/kfit_xybx 中证金牛（北京）投资咨询有限公司 注册地址：北京市丰台区东管头 1 号 2 号楼 2-45 室 法定代表人：钱昊旻 联系人：沈晨 联系电话：010-59336544 客服电话：4008-909-998 公司网址：www.jnlc.com 五矿证券有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路 4028 号荣 超经贸中心办公楼 47 层 01 单元 法定代表人：黄海洲 联系人：华然 联系电话：0755-82564033 客服电话：40018-40028 公司网址：https://www.wkzq.com.cn/ 上海攀赢基金销售有限公司 注册地址：上海市浦东新区银城中路488号 太平金融大厦603室 法定代表人：沈茹意 联系人：吴卫东 联系电话：021-68889082 客服电话：021-68889082 公司网址： http://www.pytz.cn/ 上海陆享基金销售有限公司 办公地址：上海市浦东新区世纪大道1196号 世纪汇二座16楼 法定代表人：陈志英 联系人：韦巍 电话：021-53398816 邮箱：weiwei@lupuamc.com 基金管理人可根据有关法律法规规定，选择其他符合要求的机构代理销售本基金。 3.2 注册登记机构 名称：招商基金管理有限公司 注册地址：深圳市福田区深南大道 7088 号 法定代表人：刘辉 电话：（0755）83196445 传真：（0755）83196436 23  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 联系人：宋宇彬 3.3 律师事务所和经办律师 名称：上海源泰律师事务所 注册地址：上海市浦东新区浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 楼 负责人：廖海 电话：（021）51150298 传真：（021）51150398 经办律师：刘佳、张雯倩 联系人：刘佳 3.4 会计师事务所和经办注册会计师 名称：毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙） 注册地址：北京市东长安街 1 号东方广场毕马威大楼 8 层 执行事务合伙人：邹俊 电话：(0755）2547 1000 传真：(0755）8266 8930 经办注册会计师：奚霞、高朋 联系人: 蔡正轩 §4 基金名称 招商医药健康产业股票型证券投资基金 §5 基金类型 股票型证券投资基金 §6 基金的投资目标 本基金精选医药健康产业以及与之相关产业中基本面良好、具有较好发展前景且价值 被低估的优质上市公司进行积极投资，在控制风险的前提下，追求超越业绩比较基准长期、 稳定的资本增值。 24  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 §7 基金的投资范围 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的 A 股股票 （包括中小板、创业板及其他中国证监会允许基金投资的股票）、债券（含中小企业私募债）、 资产支持证券、货币市场工具、权证、股指期货，以及法律法规或中国证监会允许基金投 资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。 本基金投资于股票的比例不低于基金资产的 80%，投资于权证的比例为基金资产净值 的 0%-3%，股指期货的投资比例遵循国家相关法律法规，本基金每个交易日日终在扣除股 指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值 5%的现金或到期日在一 年以内的政府债券，其中，现金类资产不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。 本基金投资于医药健康产业上市公司股票的投资比例不低于非现金基金资产的 80%。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后， 可以将其纳入投资范围，其投资比例遵循届时有效法律法规或相关规定。 §8 基金的投资策略 本基金采取主动投资管理模式。在投资策略上，本基金从两个层次进行，首先是进行 大类资产配置，尽可能地规避证券市场的系统性风险，把握市场波动中产生的投资机会； 其次是采取自下而上的分析方法，从定量和定性两个方面，通过深入的基本面研究分析， 精选医药健康产业以及与之相关产业中基本面良好、具有较好发展前景且价值被低估的优 质上市公司。 1、资产配置策略 在资产配置方面，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发 行上市的 A 股股票（包括中小板、创业板及其他中国证监会允许基金投资的股票）、债券 （含中小企业私募债）、资产支持证券、货币市场工具、权证、股指期货，以及法律法规或 中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。 其中：本基金投资于股票的比例不低于基金资产的 80%，投资于权证的比例为基金资 产净值的 0%-3%，股指期货的投资比例遵循国家相关法律法规，本基金每个交易日日终在 扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值 5%的现金或到期 日在一年以内的政府债券，其中，现金类资产不包括结算备付金、存出保证金、应收申购 款等。本基金投资于医药健康产业上市公司股票的投资比例不低于非现金基金资产的 80%。 2、股票投资策略 本基金的股票投资采取自下而上的方法，以深入的基本面研究为基础，从定量和定性 两个方面，通过深入的基本面研究分析，精选医药健康产业以及与之相关产业中基本面良 25  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 好、具有较好发展前景且价值被低估的优质上市公司进行积极投资，构建股票组合和债券 组合。 （1）医药健康产业股票的界定 本基金所指的医药健康产业由从事医药健康相关产品或服务研发、生产或销售的公司 组成，包括但不限于化学制药行业、中药行业、生物制品行业、医药商业行业、医疗器械 行业和医疗服务行业。 本基金进行医药健康产业上市公司分类方法为：1）考虑上市公司最近 2 年的主营业务 收入和主营业务利润的构成，当某一行业的主营业务收入和主营业务利润占该公司主营业 务收入和主营业务利润的比例均超过 50％时，直接归入该行业；2）当主营业务收入和主营 业务利润比例不一致时，以利润指标为准，但适当考虑公司的发展规划和市场看法；3）当 多个行业的收入和利润均较为接近时，考虑该公司的发展规划及控股公司的背景情况；4） 当多个行业的收入和利润均较为接近且没有明显的发展规划和控股公司的背景时，归入综 合类；5）当上市公司的投资收益超过主营业务利润时，考虑该投资收益来源的行业背景， 如集中地来自于某一个行业，则归入该行业；如果不是集中地来自于某一个行业，则考虑 该公司的发展规划和控股公司的背景，如果没有明显的发展规划和控股公司的背景时，归 入综合类。 本基金投资于医药健康产业类股票的比例不低于非现金基金资产的 80%，如因基金管 理人界定医药健康产业的方法调整或者上市公司经营发生变化等，本基金持有医药健康产 业类股票的比例低于非现金基金资产的 80%，本基金将在三十个交易日之内进行调整。 （2）行业配置策略 医药健康产业根据所提供的产品与服务类别不同，可划分为不同的细分子行业。本基 金将综合考虑经济因素、社会因素和政策因素、市场需求趋势、行业竞争格局、技术水平 及发发展趋势等多方面因素，对股票资产在各细分子行业间进行行业配置。 （3）个股选择 在行业配置的基础上，本基金主要通过考虑以下因素对医药健康产业上市公司的投资 价值进行综合评估：内生增长因素（如产品的竞争优势、产品的生命周期、销售能力、管理 能力、研发能力、成长潜力、盈利能力、财务机构、法人治理结构等因素），外延增长因素 （如整体上市、并购重组等因素）。在此基础上，本基金将精选具有较强竞争优势的上市公 司。 （4）估值水平分析 在精选医药健康产业股票的基础上，基金管理人将对备选股票进行估值分析，采用的 估值方法包括市盈率法（P/E）、市净率法（P/B）、市盈率－长期成长法（PEG）、企业价 值/销售收入（EV/SALES）、企业价值/息税折旧摊销前利润法（EV/EBITDA）、自由现金流 贴现模型（FCFF、FCFE）或股利贴现模型（DDM）等。 26  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 通过估值水平分析，基金管理人将发掘出价值被低估或估值合理的股票。 （5）股票组合的构建与调整 本基金将根据对医药健康产业各细分子行业的综合分析，确定各细分子行业的资产配 置比例。在各细分子行业中，本基金将选择具有较强竞争优势且估值具有吸引力的上市公 司进行投资。当各细分子行业与上市公司的基本面、股票的估值水平出现较大变化时，本 基金将对股票组合适时进行调整。 3、债券投资策略 根据国内外宏观经济形势、财政、货币政策、市场资金与债券供求状况、央行公开市 场操作等方面情况，采用定性与定量相结合的方式，在确保流动性充裕和业绩考核期内可 实现绝对收益的约束下设定债券投资的组合久期，并根据通胀预期确定浮息债与固定收益 债比例；在满足组合久期设置的基础上，投资团队分析债券收益率曲线变动、各期限段品 种收益率及收益率基差波动等因素，预测收益率曲线的变动趋势，并结合流动性偏好、信 用分析等多种市场因素进行分析，综合评判个券的投资价值。在个券选择的基础上，投资 团队构建模拟组合，并比较不同模拟组合之间的收益和风险匹配情况，确定风险、收益最 佳匹配的组合。 4、中小企业私募债券投资策略 中小企业私募债具有票面利率较高、信用风险较大、二级市场流动性较差等特点。因 此本基金审慎投资中小企业私募债券。 针对市场系统性信用风险，本基金主要通过调整中小企业私募债类属资产的配置比例， 谋求避险增收。 针对非系统性信用风险，本基金通过分析发债主体的信用水平及个债增信措施，量化 比较判断估值，精选个债，谋求避险增收。 本基金主要采取买入持有到期策略；当预期发债企业的基本面情况出现恶化时，采取 “尽早出售”策略，控制投资风险。 另外，部分中小企业私募债内嵌转股选择权，本基金将通过深入的基本面分析及定性 定量研究，自下而上地精选个债，在控制风险的前提下，谋求内嵌转股权潜在的增强收益。 5、权证投资策略 本基金对权证资产的投资主要是通过分析影响权证内在价值最重要的两种因素——标 的资产价格以及市场隐含波动率的变化，灵活构建避险策略，波动率差策略以及套利策略。 6、股指期货投资策略 本基金采取套期保值的方式参与股指期货的投资交易，以管理投资组合的系统性风险， 改善组合的风险收益特性。 §9 基金的投资决策程序 27  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 本基金采用投资决策委员会领导下的团队式投资管理模式。投资决策委员会定期就投 资管理业务的重大问题进行讨论。基金经理、研究员、交易员在投资管理过程中责任明确、 密切合作，在各自职责内按照业务程序独立工作并合理地相互制衡。具体的投资管理程序 如下： （1）投资决策委员会审议投资策略、资产配置和其它重大事项； （2）投资部门通过投资例会等方式讨论拟投资的个券，研究员提供研究分析与支持； （3）基金经理根据所管基金的特点，确定基金投资组合； （4）基金经理发送投资指令； （5）交易部审核与执行投资指令； （6）数量分析人员对投资组合的分析与评估； （7）基金经理对组合的检讨与调整。 在投资决策过程中，风险管理部门负责对各决策环节的事前及事后风险、操作风险等 投资风险进行监控，并在整个投资流程完成后，对投资风险及绩效做出评估，提供给投资 决策委员会、投资总监、基金经理等相关人员，以供决策参考。 §10 基金的业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为：申万医药生物行业指数收益率×80%＋中债综合指数收益率 ×20%。 本基金为股票型基金，股票资产不低于基金资产的 80％，其中医药健康以及与之相关 产业股票资产不低于非现金基金资产的 80%，因此，本基金的基准指数按照目标配置采用 了复合指数，即申万医药生物行业指数收益率×80%＋中债综合指数收益率×20%。 1、本基金股票资产采用申万医药生物行业指数作为比较基准主要是基于如下几方面原 因： （1）指数的风格特点突出，与本基金对医药健康产业的定义相符 按照《申银万国行业划分标准》定义的申万医药生物一级行业，包括化学制药、中药、 生物制品、医药商业、医疗器械和医疗服务 6 个子行业，大部分符合本产品的投资标的范 畴。 （2）市场同类基金多采用申万医药生物行业指数 目前市场上多只医药健康产业类开放式基金中，多数都使用申万医药生物行业指数， 对产业划分也多采用申万医药生物行业指数划分，此指数被广泛认为能够反映医药健康产 业股票的市场表现，使用同类产品相似的比较基准，也有利于同一主题产品之间的相互比 较。 2、本基金债券资产采用中债综合指数作为比较基准主要是基于以下原因： 28  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 本基金债券资产采用中债综合指数作为比较基准，主要是因为该指数综合反映银行间 和交易所市场国债、金融债、企业债、央票及短融整体走势的跨市场债券指数，全面地反 映我国债券市场的整体价格变动趋势，适合作为本基金的业绩比较基准。 3、如果今后法律法规发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基 准推出，或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩基准的指数时，本基金可以在与基 金托管人协商一致并报中国证监会备案后变更业绩比较基准并及时公告。 §11 基金的风险收益特征 本基金是一只主动管理的股票型基金，在证券投资基金中属于预期风险较高、预期收 益较高的基金产品。 §12 基金的投资组合报告 招商医药健康产业股票型证券投资基金管理人－招商基金管理有限公司的董事会及董 事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带责任。 本投资组合报告所载数据截至 2019 年 12 月 31 日，来源于《招商医药健康产业股票型 证券投资基金 2019 年第 4 季度报告》。 1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资产的比 序号 项目 金额（元） 例（%） 1 权益投资 812,309,551.68 87.58 其中：股票 812,309,551.68 87.58 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 45,372,614.02 4.89 其中：债券 45,372,614.02 4.89 资产支持证 - - 券 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 20,000,000.00 2.16 其中：买断式回购 - - 的买入返售金融资 产 7 银行存款和结算备 36,726,496.52 3.96 29  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 付金合计 8 其他资产 13,101,345.68 1.41 9 合计 927,510,007.90 100.00 2 报告期末按行业分类的股票投资组合 2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 占基金资产净值比 代码 行业类别 公允价值（元） 例（％） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 498,162,693.54 54.50 D 电力、热力、燃气 - - 及水生产和供应业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 131,066,951.88 14.34 G 交通运输、仓储和 - - 邮政业 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和 40,666,383.62 4.45 信息技术服务业 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服 158,153.04 0.02 务业 N 水利、环境和公共 6,578.04 0.00 设施管理业 O 居民服务、修理和 - - 其他服务业 P 教育 - - Q 卫生和社会工作 142,248,791.56 15.56 R 文化、体育和娱乐 - - 业 S 综合 - - 合计 812,309,551.68 88.87 2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 30  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资 公允价值 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 产净值比 （元） 例（％） 1 300347 泰格医药 1,291,970 81,587,905.50 8.93 2 300529 健帆生物 1,091,464 78,410,773.76 8.58 3 603233 大参林 1,394,126 72,843,083.50 7.97 4 300595 欧普康视 1,322,777 62,607,035.41 6.85 5 603658 安图生物 564,190 54,376,632.20 5.95 6 603939 益丰药房 654,739 47,939,989.58 5.24 7 000661 长春高新 106,434 47,575,998.00 5.21 8 600436 片仔癀 359,211 39,466,512.57 4.32 9 300253 卫宁健康 2,554,324 38,263,773.52 4.19 10 002821 凯莱英 269,800 34,939,100.00 3.82 4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 占基金资产净值比 序号 债券品种 公允价值（元） 例（％） 1 国家债券 44,420,636.40 4.86 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融 - - 债 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换 951,977.62 0.10 债） 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 45,372,614.02 4.96 5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 占基金资 公允价值 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 产净值比 （元） 例（％） 1 019611 19 国债 01 443,940 44,420,636.40 4.86 2 128085 鸿达转债 2,730 272,992.82 0.03 3 128084 木森转债 2,120 211,994.42 0.02 31  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 4 113029 明阳转债 1,890 188,995.03 0.02 5 110065 淮矿转债 1,530 152,997.99 0.02 6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投 资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期末未持有股指期货合约。 9.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金采取套期保值的方式参与股指期货的投资交易，以管理投资组合的系统性风险， 改善组合的风险收益特性。 10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 10.1 本期国债期货投资政策 根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。 10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。 32  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 10.3 本期国债期货投资评价 根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。 11 投资组合报告附注 11.1 报告期内基金投资的前十名证券除片仔癀（证券代码 600436）、泰格医药（证券代码 300347）外其他证券的发行主体未有被监管部门立案调查，不存在报告编制日前一年内受到 公开谴责、处罚的情形。 1、片仔癀（证券代码 600436） 根据 2019 年 8 月 14 日发布的相关公告，该证券发行人因未依法履行职责被福建省药 监局责令改正。 2、泰格医药（证券代码 300347） 根据 2019 年 11 月 15 日发布的相关公告，该证券发行人因未依法履行职责被杭州市税 务局处以罚款。 对上述证券的投资决策程序的说明：本基金投资上述证券的投资决策程序符合相关法 律法规和公司制度的要求。 11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库，本基金管理人从制度 和流程上要求股票必须先入库再买入。 11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 177,755.69 2 应收证券清算款 8,783,681.95 3 应收股利 - 4 应收利息 986,484.28 5 应收申购款 3,153,423.76 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 13,101,345.68 33  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末投资前十名股票中不存在流通受限情况。 §13 基金业绩 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但投资 者购买本基金并不等于将资金作为存款存放在银行或存款类金融机构，本基金管理人不保 证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险， 投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本基金合同生效以来的投资业绩及与同期基准的比较如下表所示： 业绩比 业绩比 净值增 较基准 净值增 较基准 阶段 长率标 收益率 ①－③ ②－④ 长率① 收益率 准差② 标准差 ③ ④ 2015.01.30-2015.12.31 24.60% 2.85% 38.11% 2.21% -13.51% 0.64% 2016.01.01-2016.12.31 -19.34% 1.90% -10.05% 1.39% -9.29% 0.51% 2017.01.01-2017.12.31 8.16% 0.88% 3.01% 0.63% 5.15% 0.25% 2018.01.01-2018.12.31 -12.51% 1.92% -21.14% 1.35% 8.63% 0.57% 2019.01.01-2019.12.31 65.83% 1.49% 30.22% 1.14% 35.61% 0.35% 自基金成立起至 2019.12.31 57.70% 1.90% 31.41% 1.42% 26.29% 0.48% 注：本基金合同生效日为 2015 年 1 月 30 日。 §14 基金的费用概览 14.1 基金费用的种类 1、基金管理人的管理费； 2、基金托管人的托管费； 3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用； 4、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费和仲裁费； 5、基金份额持有人大会费用； 34  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 6、基金的证券、期货交易费用； 7、基金的银行汇划费用； 8、基金相关账户的开户及维护费用； 9、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用。 14.2 基金费用计提方法、计提标准和支付方式 1、基金管理人的管理费 本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.5%年费率计提。管理费的计算方法如下： H＝E×1.5%÷当年天数 H 为每日应计提的基金管理费 E 为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计提，逐日累计至每个月月末，按月支付。经基金管理人与基金托管 人核对一致后，由基金托管人复核后于次月首日起 2-5 个工作日内从基金财产中一次性支 付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。 2、基金托管人的托管费 本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.25%年费率计提。托管费计算方法如下： H＝E×0.25%÷当年天数 H 为每日应计提的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基金托管人 核对一致后，由基金托管人复核后于次月首日起 2-5 个工作日内从基金财产中一次性支取。 若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。 上述“14.1 基金费用的种类中第 3－9 项费用”，根据有关法规及相应协议规定，按费 用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。 14.3 不列入基金费用的项目 下列费用不列入基金费用： 1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的 损失； 2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用； 3、《基金合同》生效前的相关费用； 4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。 35  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 14.4 费用调整 在法律法规规定的范围内，基金管理人和基金托管人协商一致后，可根据基金发展情 况调整基金管理费率、基金托管费率等相关费率。 调高基金管理费率、基金托管费率等费率，须召开基金份额持有人大会审议；调低基 金管理费率、基金托管费率等费率，无须召开基金份额持有人大会。 基金管理人必须最迟于新的费率实施日前 2 日在指定媒介上公告。 14.5 基金税收 本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。 14.6 与基金销售有关的费用 1、申购费用 本基金申购采用金额申购方式，申购费率如下表。投资者在一天之内如果有多笔申购， 费率按单笔分别计算。 申购金额（M） 申购费率 M＜100 万 1.5% 100 万≤M＜200 万 1.0% 200 万≤M＜500 万 0.6% M≥500 万 每笔 1000 元 本基金的申购费用由申购人承担，不列入基金资产，用于基金的市场推广、销售、登记 等各项费用。 申购费用的计算方法： 净申购金额=申购金额/（1＋申购费率） 申购费用=申购金额－净申购金额 申购费用以人民币元为单位，计算结果保留到小数点后第 2 位，小数点后第 3 位开始舍 去，舍去部分归基金财产。 2、赎回费用 本基金的赎回费率按基金份额持有期限递减，费率如下： 连续持有时间（N） 赎回费率 36  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 N＜7 日 1.5% 7 日≤N＜30 日 0.75% 30 日≤N＜1 年 0.5% 1 年≤N＜2 年 0.25% N≥2 年 0% （注：1 年指 365 天，2 年为 730 天，依此类推） 赎回费用的计算方法：赎回费用＝赎回份额×赎回受理当日基金份额净值×赎回费率 赎回费用以人民币元为单位，计算结果保留到小数点后第 2 位，小数点后第 3 位开始舍 去，舍去部分归基金财产。 赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担，在基金份额持有人赎回基金份额时收 取。对持续持有期少于 7 日的投资人收取 1.5%的赎回费，对持续持有期少于 30 日且不少于 7 日的投资人收取 0.75%的赎回费，并将上述赎回费全额计入基金财产；对持续持有期少于 3 个月且不少于 30 日的投资人收取 0.5%的赎回费，并将赎回费总额的 75%计入基金财产； 对持续持有期长于 3 个月但少于 6 个月的投资人收取 0.5%的赎回费，并将赎回费总额的 50% 计入基金财产；对持续持有期长于 6 个月的投资人，应当将赎回费总额的 25%计入基金财 产。如法律法规对赎回费的强制性规定发生变动，本基金将依新法规进行修改，不需召开持 有人大会。 3、转换费用 （1）各基金间转换的总费用包括转出基金的赎回费和申购补差费两部分。 （2）每笔转换申请的转出基金端，收取转出基金的赎回费，对持续持有期少于 7 日的 投资人收取 1.5%的赎回费，对持续持有期少于 30 日且不少于 7 日的投资人收取 0.75%的赎 回费，并将上述赎回费全额计入基金财产；对持续持有期少于 3 个月且不少于 30 日的投资 人收取 0.5%的赎回费，并将赎回费总额的 75%计入基金财产；对持续持有期长于 3 个月但 少于 6 个月的投资人收取 0.5%的赎回费，并将赎回费总额的 50%计入基金财产；对持续持 有期长于 6 个月的投资人，应当将赎回费总额的 25%计入基金财产。 （3）每笔转换申请的转入基金端，从申购费率（费用）低向高的基金转换时，收取转 入基金与转出基金的申购费用差额；申购补差费用按照转入基金金额所对应的申购费率 （费用）档次进行补差计算。从申购费率（费用）高向低的基金转换时，不收取申购补差 费用。 （4）基金转换采取单笔计算法，投资者当日多次转换的，单笔计算转换费用。 4、基金管理人官网交易平台交易 www.cmfchina.com 网上交易，详细费率标准或费率标准的调整请查阅官网交易平台及 37  招商医药健康产业股票型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 基金管理人公告。 5、基金管理人可以在履行相关手续后，在基金合同约定的范围内调整申购费率、调低 赎回费率或调整收费方式，基金管理人依照有关规定最迟于新的费率或收费方式实施日前依 照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。 6、基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情况下根据市场情况制定 基金促销计划，定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关监管部门 要求履行必要手续后，基金管理人可以适当调低本基金的销售费用。 基金管理人可以针对特定投资人（如养老金客户等）开展费率优惠活动，届时将提前公 告。 §15 对招募说明书更新部分的说明 本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作 管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》 及其它有关法律法规的要求，对本基金管理人于 2020 年 2 月 28 日刊登的本基金招募说明 书进行了更新，并根据本基金管理人在前次招募说明书刊登后本基金的投资经营活动进行 了内容补充和数据更新。 本次主要更新的内容如下： 1、更新了“重要提示”。 2、在“基金管理人”部分，更新了“基金管理人概况”，更新了“主要人员情况”。 3、在“基金托管人”部分，更新了“基金托管人基本情况”,更新了“基金托管业务 经营情况”。 4、在“相关服务机构”部分，更新了“基金份额销售机构”，更新了“会计师事务所 和经办注册会计师”。 5、在“基金的投资”部分，更新了“投资组合报告”。 6、更新了“基金的业绩”。 7、在“基金托管协议的内容摘要”部分，更新了“托管协议当事人”。 8、更新了“其他应披露事项”。 招商基金管理有限公司 2020 年 3 月 14 日 38