华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 2015年9月30日 基金管理人：华安基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：二〇一五年十月二十七日 第 1 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年10月22日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2015年7月1日起至9月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 华安汇财通货币 基金主代码 000709 交易代码 000709 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2014年7月17日 报告期末基金份额总额 1,123,774,612.13份 投资目标 在力求本金安全、确保资产流动性的基础上，追求超越 业绩比较基准的投资回报。 本基金将根据市场情况和可投资品种的容量，在严谨深 投资策略 入的研究分析基础上，综合考量宏观经济形势、市场资 金面走向、信用债券的信用评级、协议存款交易对手的 第 2 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 信用资质以及各类资产的收益率水平等，确定各类货币 市场工具的配置比例并进行积极的投资组合管理，在保 证基金资产的安全性和流动性的基础上力争为投资人创 造稳定的收益。 业绩比较基准 人民币七天通知存款利率（税后） 本基金为货币市场基金，属于证券投资基金中的低风险 风险收益特征 品种。本基金的风险和预期收益低于股票型基金、混合 型基金和债券型基金。 基金管理人 华安基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期(2015年7月1日-2015年9月30日) 1.本期已实现收益 8,475,768.89 2.本期利润 8,475,768.89 3.期末基金资产净值 1,123,774,612.13 注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动 收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收 益，由于货币市场基金采用摊余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已 实现收益和本期利润的金额相等。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值收 净值收 业绩比 业绩比较 ①－③ ②－④ 第 3 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 益率① 益率标 较基准 基准收益 准差② 收益率 率标准差 ③ ④ 过去三个月 0.8271% 0.0035% 0.3403% 0.0000% 0.4868% 0.0035% 注：本基金收益分配按日结转份额。 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变 动的比较 华安汇财通货币市场基金 累计净值收益率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 （2014年7月17日至2015年9月30日） §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 第 4 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 任本基金的基金经理 证券从 姓名 职务 期限 业年限 说明 任职日期 离任日期 金融学硕士（金融工程方向）， 18年证券、基金从业经历。曾任 长城证券有限责任公司债券研究 员，华安基金管理有限公司债券 研究员、债券投资风险管理员、 固定收益投资经理。2008年4月 起担任华安稳定收益债券型证券 投资基金的基金经理.2011年6月 起同时担任华安可转换债券债券 型证券投资基金的基金经理。 2012年12月起同时担任华安信用 本基 增强债券型证券投资基金的基金 金的 经理。2013年6月起同时担任华 基金 安双债添利债券型证券投资基金 经理、 的基金经理、固定收益部助理总 贺涛 固定 2014-7-17 - 18年 监。2013年8月起担任固定收益 收益 部副总监。2013年10月起同时担 部总 任华安现金富利投资基金、华安 监 月月鑫短期理财债券型证券投资 基金、华安季季鑫短期理财债券 型证券投资基金、华安月安鑫短 期理财债券型证券投资基金的基 金经理。2014年7月起同时担任 本基金的基金经理。2015年2月 起担任华安年年盈定期开放债券 型证券投资基金的基金经理。 2015年5月起担任固定收益部总 监。2015年5月起担任华安新回 报灵活配置混合型证券投资基金 的基金经理。2015年9月起担任 华安新乐享保本混合型证券投资 第 5 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 基金的基金经理。 金融工程硕士，具有基金从业资 格证书，8年基金行业从业经历。 2007年7月应届生毕业进入华安 基金，历任金融工程部风险管理 员、产品经理、固定收益部研究 本基 员、基金经理助理等职务。 朱才 金的 2014-11- 2014年11月起同时担任本基金、 敏 基金 20 - 8年 华安月月鑫短期理财债券型证券 经理 投资基金、华安季季鑫短期理财 债券型证券投资基金、华安双债 添利债券型证券投资基金、华安 月安鑫短期理财债券型证券投资 基金的基金经理。2015年5月起 同时担任华安新回报灵活配置混 合型证券投资基金的基金经理。 硕士研究生，5年债券、基金行 业从业经验。曾任上海国际货币 经纪公司债券经纪人。2010年 8月加入华安基金管理有限公司， 先后担任债券交易员、基金经理 助理。2014年8月起担任本基金 本基 及华安日日鑫货币市场基金、华 孙丽 金的 2014-8-30 - 5年 安七日鑫短期理财债券型证券投 娜 基金 资基金的基金经理。2014年10月 经理 起同时担任华安现金富利投资基 金的基金经理。2015年2月起担 任华安年年盈定期开放债券型证 券投资基金的基金经理。2015年 6月起同时担任华安添颐养老混 合型发起式证券投资基金的基金 经理。 注：此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日，即以公告日为准。证券从业 第 6 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、招募说明书等有关基金法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益，不存在违法违规或未履行基金合同承诺的情形。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，公司制定了《华安基金管理有限公司公平交易管理制度》，将封闭式基金、开放式基金、特定客户资产管理组合及其他投资组合资产在研究分析、投资决策、交易执行等方面全部纳入公平交易管理中。控制措施包括：在研究环节，研究员在为公司管理的各类投资组合提供研究信息、投资建议过程中，使用晨会发言、发送邮件、登录在研究报告管理系统中等方式来确保各类投资组合经理可以公平享有信息获取机会。在投资环节，公司各投资组合经理根据投资组合的风格和投资策略，制定并严格执行交易决策规则，以保证各投资组合交易决策的客观性和独立性。同时严格执行投资决策委员会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主体授权机制，投资组合经理在授权范围内自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在交易环节，公司实行强制公平交易机制，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。（1） 交易所二级市场业务，遵循价格优先、时间优先、比例分配、综合平衡的控制原则，实现同一时间下达指令 的投资组合在交易时机上的公平性。（2） 交易所一级市场业务，投资组合经理按意 愿独立进行业务申报，集中交易部以投资组合名义对外进行申报。若该业务以公司名 义进行申报与中签，则按实际中签情况以价格优先、比例分配原则进行分配。若中签 量过小无法合理进行比例分配，且以公司名义获得，则投资部门在合规监察员监督参 与下，进行公平协商分配。（3） 银行间市场业务遵循指令时间优先原则，先到先询 价的控制原则。通过内部共同的iwind群，发布询价需求和结果，做到信息公开。若是 第 7 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 多个投资组合进行一级市场投标，则各投资组合经理须以各投资组合名义向集中交易 部下达投资意向，交易员以此进行投标，以确保中签结果与投资组合投标意向一一对 应。若中签量过小无法合理进行比例分配，且以公司名义获得，则投资部门在风控部 门的监督参与下，进行公平协商分配。交易监控、分析与评估环节，公司风险管理部 对公司旗下的各投资组合投资境内证券市场上市交易的投资品种、进行场外的非公开 发行股票申购、以公司名义进行的债券一级市场申购、不同投资组合同日和临近交易 日的反向交易以及可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为进行监控；风险管 理部根据市场公认的第三方信息（如：中债登的债券估值），定期对各投资组合与交 易对手之间议价交易的交易价格公允性进行审查，对不同投资组合临近交易日的同向 交易的交易时机和交易价差进行分析。 本报告期内，公司公平交易制度总体执行情况 良好。 4.3.2异常交易行为的专项说明 根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，公司合规监察稽核部会同基金投资、交易部门讨论制定了公募基金、专户针对股票、债券、回购等投资品种在交易所及银行间的同日反向交易控制规则，并在投资系统中进行了设置，实现了完全的系统控制。同时加强了对基金、专户间的同日反向交易的监控与隔日反 向交易的检查；风险管理部开发了同向交易分析系统，对相关同向交易指标进行持续 监控，并定期对组合间的同向交易行为进行了重点分析。本报告期内，除指数基金以 外的所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，出现同日反向交易成交较少的单边 交易量超过该证券当日成交量的5%的次数为0次，未出现异常交易。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 三季度，国内宏观经济保持疲弱态势，CPI略有上行，PPI维持通缩。“8.11”汇改引发人民币贬值预期，外汇占款大幅流出。央行对外干预在岸和离岸人民币即、远期汇率，对内采用多种政策工具注入流动性，三季度央行降息、降准各一次。资金面在三季度保持宽松，银行间7天回购加权利率在2.5%附近波动。股票市场剧烈调整，新股发行暂停，配置资金重回债市，收益率曲线快速下行，信用利差大幅压缩，无风 第 8 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 险利率显著下行。报告期内，中债金融债总财富指数上涨2.24%，中债信用债总财富指 数上涨2.13%，中债企业债总财富指数上涨2.88%。从收益率变动来看，银行间市场各 等级债券收益率均有明显下行，1年期、5年期和10年期国开债分别下行3BP、 40BP和39BP；1年期、3年期和5年期AA级中票分别下行48BP、51BP和39BP，5年 期和7年期AA级城投分别下行59BP和55BP。 报告期内，基金配置以中高等级短融和定存为主，适当运用杠杆，通过较高的票息收入和积极的价差操作赚取超额收益。通过审慎和积极的管理，在把握流动性的基础上，积极努力为投资者赚取较高收益。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 投资回报：0.8271% 比较基准：0.3403%4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望四季度，美联储推迟加息，市场将修正强美元的预期。国内总需求疲弱、经济下行压力加大、CPI上行动力不足，预计财政和货币政策将维持宽松。股市逐步企稳但成交量萎缩，预计市场风险偏好仍将保持较低水平。尽管三季度债市收益率已经大幅下行，但实际利率依然较高，随着债市配置压力的不断释放，预计四季度债市收益率仍将逐步走低。与相对较低的信用利差相比，中长久期无风险利率仍有较大下降空间。 操作方面，我们将继续把握基金的流动性和收益性的平衡，关注中高评级短融的配置和交易机会。同时把握阶段性资金面抽紧时机、锁定较高收益。在控制组合风险的基础上，为投资者积极赚取高收益。 我们将秉承稳健、专业的投资理念，优化组合结构，控制风险，勤勉尽责地维护持有人的利益。 4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本基金报告期内不存在基金持有人数低于200人或基金资产净值低于5000万元的情形。 §5 投资组合报告 第 9 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的 比例（％） 1 固定收益投资 908,706,148.81 68.30 其中：债券 908,706,148.81 68.30 资产支持证券 - - 2 买入返售金融资产 149,970,904.96 11.27 其中：买断式回购的买入返售金 - - 融资产 3 银行存款和结算备付金合计 263,386,863.44 19.80 4 其他资产 8,459,460.86 0.64 5 合计 1,330,523,378.07 100.00 5.2 报告期债券回购融资情况 序号 项目 占基金资产净值比例（％） 1 报告期内债券回购融资余额 12.35 其中：买断式回购融资 - 序号 项目 金额 占的基比金例资（产％净）值 2 报告期末债券回购融资余额 205,949,291.07 18.33 其中：买断式回购融资 - - 注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余 额占资产净值比例的简单平均值。 债券正回购的资金余额超过基金资产净值的20％的说明 在本报告期内本货币市场基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的20％。 5.3 基金投资组合平均剩余期限 第 10 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 5.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况 项目 天数 报告期末投资组合平均剩余期限 106 报告期内投资组合平均剩余期限最高值 113 报告期内投资组合平均剩余期限最低值 67 报告期内投资组合平均剩余期限超过120天情况说明 在本报告期内本货币市场基金投资组合平均剩余期限未超过120天。 5.3.2 报告期末投资组合平均剩余期限分布比例 序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资 各期限负债占基金资 产净值的比例（%） 产净值的比例（％） 1 30天以内 23.44 18.33 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 2 30天(含)—60天 23.14 - 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 3 60天(含)—90天 31.97 - 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 4 90天(含)—180天 20.42 - 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 5 180天(含)—397天（含） 18.68 - 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 第 11 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 合计 117.65 18.33 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 占基金资产净值比例 序号 债券品种 摊余成本（元） （％） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 60,423,861.36 5.38 其中：政策性金融债 60,423,861.36 5.38 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 699,835,282.55 62.28 6 中期票据 - - 7 同业存单 148,447,004.90 13.21 8 其他 - - 9 合计 908,706,148.81 80.86 10 剩余存续期超过397天的浮动 - - 利率债券 5.5 报告期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细 债券数量 摊余成本（元） 占基金资 序号 债券代码 债券名称 (张) 产净值比 例（％） 1 111520028 15广发银行CD028 500,000 49,651,322.84 4.42 2 111512075 15北京银行CD075 500,000 49,626,865.74 4.42 3 111507076 15招行CD076 500,000 49,168,816.32 4.38 4 071511007 15国信证券CP007 400,000 40,021,008.54 3.56 第 12 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 5 011582001 15太钢SCP001 400,000 39,987,403.69 3.56 6 140206 14国开06 300,000 30,276,836.71 2.69 7 071542006 15西部证券CP006 300,000 30,014,363.14 2.67 8 071548001 15国开证券CP001 300,000 29,998,085.89 2.67 9 071502007 15国泰君安CP007 300,000 29,994,902.16 2.67 10 071533006 15华融证券CP006 300,000 29,994,886.54 2.67 5.6“影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离 项目 偏离情况 报告期内偏离度的绝对值在0.25(含)-0.5%间的次数 32次 报告期内偏离度的最高值 0.32% 报告期内偏离度的最低值 0.19% 报告期内每个交易日偏离度的绝对值的简单平均值 0.25% 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 投资组合报告附注 5.8.1 基金计价方法说明 本基金计价采用摊余成本法，即计价对象以买入成本列示，按票面利率或商定利率并考虑其买入时的溢价与折价，在其剩余期限内按照实际利率法每日计提收益。 本基金通过每日分红使基金份额资产净值维持在1.00元。5.8.2 本报告期内本基金不存在剩余期限小于397天但剩余存续期超过397天的浮动利率债券的摊余成本超过当日基金资产净值20％的情况。 5.8.3 本基金本报告期内不存在投资的前十名证券的发行主体被监管部门立案调查，或 在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.8.4 其他各项资产构成 第 13 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 3 应收利息 8,459,460.86 4 应收申购款 - 5 其他应收款 - 6 待摊费用 - 7 其他 - 8 合计 8,459,460.86 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 904,370,503.15 报告期期间基金总申购份额 2,832,919,983.04 减：报告期期间基金总赎回份额 2,613,515,874.06 报告期期末基金份额总额 1,123,774,612.13 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期本公司没有运用固有资金投资本基金。 §8 备查文件目录 8.1 备查文件目录 1、《华安汇财通货币市场基金基金合同》 2、《华安汇财通货币市场基金招募说明书》 3、《华安汇财通货币市场基金托管协议》 第 14 页 共 15 页 华安汇财通货币市场基金2015年第3季度报告 8.2 存放地点 基金管理人和基金托管人的办公场所，并登载于基金管理人互联网站http://www.huaan.com.cn。 8.3 查阅方式 投资者可登录基金管理人互联网站查阅，或在营业时间内至基金管理人或基金托管人的办公场所免费查阅。 华安基金管理有限公司 二〇一五年十月二十七日 第 15 页 共 15 页