嘉实泰和混合型证券投资基金 2019 年第 3 季度报告 2019 年 9 月 30 日 基金管理人：嘉实基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 报告送出日期：2019 年 10 月 22 日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019 年 10 月 18 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 嘉实泰和混合型证券投资基金由泰和证券投资基金转型而成。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告期中的财务资料未经审计。 本报告期自 2019 年 7 月 1 日起至 2019 年 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 嘉实泰和混合 基金主代码 000595 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2014 年 4 月 4 日 报告期末基金份额总额 1,198,078,635.36 份 分享中国改革与发展成果，密切跟踪中国经济发展背景下产业转 投资目标 移、格局变迁、主题带动和企业成长的投资机会，谋求基金资产 的长期稳定增值。 本基金主要参考公司股票投资决策委员会形成的大类资产配置 建议，综合考虑宏观经济因素、资本市场因素、主要大类资产的 投资策略 相对估值等因素，在控制风险的前提下，合理确定本基金在股票、 债券、现金等各类资产类别的投资比例，并根据宏观经济形势和 市场时机的变化适时进行动态调整。 业绩比较基准 沪深 300 指数×70%＋上证国债指数×30% 本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平低于股票型基 风险收益特征 金，高于债券型基金及货币市场基金，属于中高收益/风险特征 的基金。 基金管理人 嘉实基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期(2019 年 7 月 1 日 - 2019 年 9 月 30 日) 1.本期已实现收益 103,105,896.29 2.本期利润 143,713,712.39 3.加权平均基金份额本期利润 0.1943 4.期末基金资产净值 2,858,567,151.36 5.期末基金份额净值 2.386 注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；（2）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较基 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 阶段 准收益率标 ①－③ ②－④ ① 标准差② 准收益率③ 准差④ 过去三个月 7.62% 1.07% 0.24% 0.67% 7.38% 0.40% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益 率变动的比较 图：嘉实泰和混合基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图 （2014 年 4 月 4 日至 2019 年 9 月 30 日） 注：1.本基金转型日期为 2014 年 4 月 4 日。 2.按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起 6 个月内为建仓期，建仓期 结束时本基金的各项投资比例符合基金合同（十二（二）投资范围和（四）投资限制）的有关约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年 说明 任职日期 离任日期 限 曾任国都证券研 究所研究员、投 本基金、嘉实增 资经理。2014 年 归凯 长混合、嘉实新 2016 年 3 月 - 12 年 5 月加入嘉实基 兴产业股票基金 10 日 金 管 理 有 限 公 经理 司，任机构投资 部 投 资 经 理 一 职。 注：（1）任职日期、离任日期是指公司作出决定后公告之日；（2）证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉实泰和混合型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过 IT 系统和人工监控等方式进 行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内，本基金未发生异常交易行为。 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 三季度，在贸易摩擦背景下全球主要经济体经济增长乏力，国内经济也继续承压，期间包括美国在内的多国央行采取了降息措施，国内央行也通过降低存款准备金和贷款市场报价利率 (LPR) 来保持宏观流动性的适度宽松。由于过去 1 年多来中美贸易谈判不断反复，虽然三季度美国宣布将对中国剩余 3000 亿美元出口加征关税，但 A 股市场对其敏感度有显著下降。 从市场表现看，三季度仍是个结构分化的市场，中小创指数显著跑赢大盘指数，其中表现突出的板块包括电子、医药、计算机、食品饮料、军工等，而以钢铁、采掘、房地产为代表的顺周期行业则大幅跑输市场。 报告期内本基金增加了科技龙头公司的配置比重，减持了个别估值吸引力下降的消费股，目前大的持仓结构仍以消费、科技、医药、先进制造为主。后续投资中，本基金将继续在上述领域自下而上寻找投资机会，力争为投资人实现满意的投资回报。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为 2.386 元；本报告期基金份额净值增长率为 7.62%，业绩 比较基准收益率为 0.24%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元 ） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 2,578,359,241.02 89.90 其中：股票 2,578,359,241.02 89.90 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 47,875,206.80 1.67 其中：债券 47,875,206.80 1.67 资产支持证 - - 券 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购 的买入返售金融资 - - 产 7 银行存款和结算备 208,001,087.31 7.25 付金合计 8 其他资产 33,752,637.23 1.18 9 合计 2,867,988,172.36 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 1,590,659,601.52 55.65 D 电力、热力、燃气 18,900.00 0.00 及水生产和供应业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 161,644,758.38 5.65 G 交通运输、仓储和 67,794,744.54 2.37 邮政业 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和 384,281,520.52 13.44 信息技术服务业 J 金融业 139,351,127.04 4.87 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服 234,608,589.02 8.21 务业 N 水利、环境和公共 - - 设施管理业 O 居民服务、修理和 - - 其他服务业 P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐 - - 业 S 综合 - - 合计 2,578,359,241.02 90.20 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净 值比例（％） 1 300012 华测检测 18,590,221 234,608,589.02 8.21 2 600519 贵州茅台 198,080 227,792,000.00 7.97 3 000063 中兴通讯 5,209,100 166,743,291.00 5.83 4 000651 格力电器 2,782,200 159,420,060.00 5.58 5 601318 中国平安 1,601,001 139,351,127.04 4.87 6 300285 国瓷材料 5,945,312 132,699,363.84 4.64 7 601933 永辉超市 14,568,400 129,513,076.00 4.53 8 601799 星宇股份 1,629,619 125,725,105.85 4.40 9 300357 我武生物 2,768,099 114,267,126.72 4.00 10 002410 广联达 2,621,446 93,035,118.54 3.25 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 7,931,206.80 0.28 2 央行票据 - - 3 金融债券 39,944,000.00 1.40 其中：政策性金融债 39,944,000.00 1.40 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 47,875,206.80 1.67 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（％） 1 190405 19 农发 05 400,000 39,944,000.00 1.40 2 019611 19 国债 01 79,320 7,931,206.80 0.28 注：报告期末，本基金仅持有上述 2 支债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细 报告期末，本基金未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 报告期末，本基金未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 报告期末，本基金未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 报告期内，本基金未参与股指期货交易。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 报告期内，本基金未参与国债期货交易。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。 5.11.2 本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 377,494.49 2 应收证券清算款 27,511,209.71 3 应收股利 - 4 应收利息 479,168.63 5 应收申购款 5,384,764.40 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 33,752,637.23 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 报告期末，本基金未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末，本基金前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 451,867,838.60 报告期期间基金总申购份额 797,921,364.09 减:报告期期间基金总赎回份额 51,710,567.33 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-" - 填列） 报告期期末基金份额总额 1,198,078,635.36 注：报告期期间基金总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 §8 备查文件目录 8.1 备查文件目录 (1)中国证监会核准泰和证券投资基金转型的文件； (2)《嘉实泰和混合型证券投资基金基金合同》； (3)《嘉实泰和混合型证券投资基金招募说明书》； (4)《嘉实泰和混合型证券投资基金基金托管协议》； (5) 基金管理人业务资格批件、营业执照； (6) 报告期内嘉实泰和混合型证券投资基金公告的各项原稿。 8.2 存放地点 (1)北京市建国门北大街 8 号华润大厦 8 层嘉实基金管理有限公司 (2)北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼中国建设银行投资托管业务部 8.3 查阅方式 (1)书面查询：查阅时间为每工作日 8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅，也可按工本费购买复印件。 (2)网站查询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn 投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话 400-600-8800，或发电子邮件，E-mail:service@jsfund.cn。 嘉实基金管理有限公司 2019 年 10 月 22 日