鹏华丰泰定期开放债券型证券投资基金 2015年第2季度报告 2015年6月30日 基金管理人：鹏华基金管理有限公司 基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司 报告送出日期：2015年7月18日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人上海浦东发展银行银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年7月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2015年4月1日起至6月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 鹏华丰泰定期开放债券 场内简称 - 基金主代码 000289 交易代码 000289 契约型，本基金采取在封闭期内封闭运作、封闭期 与封闭期之间定期开放的运作方式。 本基金自基金合同生效之日（含）起或自每一开放 期结束之日次日（含）起一年的期间封闭运作，不 办理申购与赎回业务，也不上市交易。 基金运作方式 本基金自封闭期结束之后第一个工作日（含）起进 入开放期，每个开放期原则上不少于五个工作日、 不超过二十个工作日，开放期的具体时间以基金管 理人届时公告为准。如发生不可抗力或其他情形致 使基金无法按时开放或需依据基金合同暂停申购与 赎回业务的，基金管理人有权合理调整申购或赎回 业务的办理期间并予以公告。 基金合同生效日 2013年9月24日 报告期末基金份额总额 125,967,405.47份 投资目标 在有效控制风险的基础上，通过每年定期开放的形 式保持适度流动性，力求取得超越基金业绩比较基 准的收益。 本基金债券投资将主要采取久期策略，同时辅之以 信用利差策略、收益率曲线策略、收益率利差策略、 投资策略 息差策略、债券选择策略等积极投资策略，在有效 控制风险的基础上，通过每年定期开放的形式保持 适度流动性，力求取得超越基金业绩比较基准的收 益。 业绩比较基准 一年期定期存款税后利率＋0.5％ 本基金属于债券型基金，其预期的收益与风险低于 风险收益特征 股票型基金、混合型基金，高于货币市场基金，为 证券投资基金中具有较低风险收益特征的品种。 基金管理人 鹏华基金管理有限公司 基金托管人 上海浦东发展银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（ 2015年4月1日－ 2015年6月30日 ） 1.本期已实现收益 8,340,756.91 2.本期利润 8,136,907.08 3.加权平均基金份额本期利润 0.0646 4.期末基金资产净值 140,018,933.53 5.期末基金份额净值 1.112 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎 回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准 阶段 ① 标准差② 准收益率③ 收益率标准差 ①－③ ②－④ ④ 过去三个月 6.21% 0.29% 0.71% 0.01% 5.50% 0.28% 注：业绩比较基准=一年期定存款税后利率+0.5% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较注：1、本基金基金合同于2013年9月24日生效。2、截至建仓期结束，本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 戴钢先生，国籍中国， 厦门大学经济学硕士， 13年证券从业经验。 戴钢 本基金基 2013年 - 13 曾就职于广东民安证 金经理 9月24日 券研究发展部，担任 研究员；2005年9月 加盟鹏华基金管理有 限公司，从事研究分 析工作，历任债券研 究员、专户投资经理 等职；2011年12月 起担任鹏华丰泽分级 债券型证券投资基金 基金经理，2012年 6月起兼任鹏华金刚 保本混合型证券投资 基金基金经理， 2012年11月起兼任 鹏华中小企业纯债债 券型发起式证券投资 基金基金经理， 2013年9月起兼任鹏 华丰实定期开放债券 型证券投资基金基金 经理，2013年9月起 兼任鹏华丰泰定期开 放债券型证券投资基 金基金经理， 2013年10月起兼任 鹏华丰信分级债券型 证券投资基金基金经 理。戴钢先生具备基 金从业资格。本报告 期内本基金基金经理 未发生变动。 注：1.任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日；担任新成立基金基金经理 的，任职日期为基金合同生效日。 2.证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等法律法规、中国证监会的有关规定以及基金合同的约定，本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合规，不存在违反基金合同和损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度，确保不同投资组合在研究、交易、分配等各环节得到公平对待。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内，本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为。本报告期内未发生基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2015年二季度债券市场整体走强，中债总财富指数上涨2.27%。二季度由于宏观经济增速下行趋势依旧，央行进一步放宽了货币政策，这使得银行间短端回购利率回落明显，从而带动了债券市场的上涨。不过临近半年末，资金面有所收紧，债券市场出现了小幅回调。 在组合的资产配置上，我们对债券资产仍然维持了以中短期债券品种为主的投资策略,并维持了一定的杠杆。对于权益类资产，我们关注可转债波段性机会，因此进行了适度配置。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 2015年二季度本基金的净值增长率为6.21%，同期业绩基准增长率为0.71%。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 从宏观数据上看，经济增速下行的趋势并未得到扭转，因此政府对经济的托底政策仍将延续。在经济增长平稳之前，预计货币政策和财政政策都将维持较为宽松的局面。 我们认为，目前债券市场风险不大，仍有较好的配置价值，尤其是中短期的信用品种。因此，在债券资产的配置上，我们仍将以中短期品种为主，维持组合的基本稳定，并保持适度的杠杆水 平。展望下半年，我们将重点关注注册制推出导致打新资金回流债券市场所带来的投资机会。对 于转债资产，我们仍将关注其中的结构性和波段性机会，积极参与。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 - - 其中：股票 - - 2 固定收益投资 191,205,273.10 83.91 其中：债券 191,205,273.10 83.91 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 - - 金融资产 6 银行存款和结算备付金合计 6,307,677.27 2.77 7 其他资产 30,355,161.61 13.32 8 合计 227,868,111.98 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 188,340,003.80 134.51 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债 2,865,269.30 2.05 8 其他 - - 9 合计 191,205,273.10 136.56 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比 例（％） 1 112080 12万向债 337,530 34,482,064.80 24.63 2 122814 11东营债 292,000 30,154,840.00 21.54 3 122889 10冶色债 280,000 27,591,200.00 19.71 4 122070 11海航01 233,160 23,782,320.00 16.99 5 122805 11大同债 284,440 19,973,376.80 14.26 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细注：本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.9.1 本期国债期货投资政策 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.9.3 本期国债期货投资评价 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 本基金投资的前十名证券中14武控01（发行主体：武汉三镇实业控股股份有限公司,简称“武汉控股”或“公司”）存在如下情况： 1、2014年4月23日至4月30日湖北证监局对公司进行了资产重组后的现场检查并于6月10日向公司下发了《监管关注函》（鄂证监公司字[2014]14号）。该监管关注函主要涉及的问题有：规范运作方面有待完善、《内幕知情人登记制度》存在瑕疵、公司内部控制实施有待提高、控股股东承诺履行公司管理层股权激励计划没有明确承诺履行的时间。根据公司公告,公司收悉 《监管关注函》后，已于6月11日将该函件告知公司董事、监事、高级管理人员及控股股东， 并于2014年6月27日向湖北证监局上报《武汉控股关于湖北证监局现场检查的整改方案》，针 对《监管关注函》所涉及的问题提出了切实可行的整改方法。2014年6月20日，公司收到控股 股东关于公司管理层股权激励计划承诺履行期限的承诺函，控股股东承诺在2019年6月份之前 实施公司管理层股权激励计划。针对在公司资产重组时控股股东作出的瑕疵土地房产价值保障承 诺，公司正在积极与控股股东就相关补偿款的支付问题进行沟通。湖北证监局未就公司提交的 《整改方案》提出异议或提出进一步整改要求。 2、本公司全资子公司武汉市城市排水发展有限公司（以下简称“排水公司”）于2015年2月收到湖北省环境保护厅出具的《行政处罚决定书》（鄂环法[2015]14号），对排水公司下属沙湖污水处理厂有3个建设项目的水污染防治设施未经环境保护主管部门验收，擅自将主体工程投入运行进行处罚。依据《中华人民共和国水污染防治法》第71条规定，湖北省环境保护厅对沙湖污水处理厂一期、二期、三期工程项目以及三金潭污水处理厂一期工程项目各处5万元罚款，共计20万元。上述处罚未影响公司的正常生产经营，也未对公司造成重大不利影响。后续公司 将依法就该处罚决定申请行政复议。同时公司已要求下属子公司引以为戒，进一步增强环保意识， 严格遵守相关法规规定，杜绝类似事情发生。 对该债券的决策程序的说明：本基金管理人在跟踪评估该债券的过程中，认为上述整改方案及其处罚并不会对本债券的资质构成实质性影响，因此不影响该债券的投资。该证券的投资已执行内部严格的投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。 本基金投资的前十名证券中的其他证券本期没有发行主体被监管部门立案调查、或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 5.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 52,246.57 2 应收证券清算款 26,967,395.28 3 应收股利 - 4 应收利息 3,335,519.76 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 30,355,161.61 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 125,967,405.47 报告期期间基金总申购份额 - 减:报告期期间基金总赎回份额 - 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"- - "填列） 报告期期末基金份额总额 125,967,405.47 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 注：截止本报告期末，本基金管理人未持有本基金份额。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注:本基金管理人本报告期未申购、赎回或者买卖本基金基金份额。 §8 备查文件目录 8.1 备查文件目录 (一)《鹏华丰泰定期开放债券型证券投资基金基金合同》； (二)《鹏华丰泰定期开放债券型证券投资基金托管协议》； (三)《鹏华丰泰定期开放债券型证券投资基金2015年第2季度报告》（原文）。8.2 存放地点 深圳市福田区福华三路168号深圳国际商会中心43层鹏华基金管理有限公司 上海市中山东一路12号上海浦东发展银行股份有限公司8.3 查阅方式 投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅，也可按工本费购买复印件，或通过本基金管理人网站（http：//www.phfund.com）查阅。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人鹏华基金管理有限公司，本公司已开通客户服务系统，咨询电话：4006788999。 鹏华基金管理有限公司 2015年7月18日