嘉实沪深 300 指数研究增强型证券投资基 金 2017 年第 3 季度报告 2017年9月30日 基金管理人：嘉实基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 报告送出日期：2017年10月25日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年10月20日复核了 本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告期中的财务资料未经审计。 本报告期自2017年7月1日起至2017年9月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 嘉实沪深300指数研究增强 基金主代码 000176 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2014年12月26日 报告期末基金份额总额 511,290,604.67份 投资目标 本基金为增强型指数基金，力求对标的指数（沪深300指数）进 行有效跟踪的基础上，通过精选个股策略增强并优化指数组合管 理和风险控制，力争获取超越业绩比较基准的超额收益，实现基 金资产的长期增值。本基金力争使日均跟踪偏离度的绝对值不超 过0.5%，年化跟踪误差不超过7.75%。 投资策略 本基金以谋求基金资产的长期增值为目标，主要采用指数增强的 投资策略，以沪深300作为基金投资组合的标的指数，结合深入 的基本面研究及指数化管理的基础上优化投资组合，力求投资收 益能够跟踪并适度超越目标指数。 业绩比较基准 沪深300指数收益率×95%+银行活期存款利率（税后）×5% 第 2页共12页 风险收益特征 本基金为股票指数增强型基金，本基金属于较高风险、较高预期 收益的基金品种，其预期风险和预期收益高于混合型基金、债券 型基金及货币市场基金。 基金管理人 嘉实基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币 元 主要财务指标 报告期(2017年7月1日-2017年9月30日) 1.本期已实现收益 21,185,195.94 2.本期利润 31,739,050.46 3.加权平均基金份 0.0710 额本期利润 4.期末基金资产净 652,634,588.80 值 5.期末基金份额净 1.2764 值 注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。（2）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长 业绩比 业绩比较基 阶 净值增 率标准差 较基准 准收益率标 ①－③ ②－④ 段 长率① ② 收益率 准差④ ③ 第 3页共12页 过 去 三 5.91% 0.60% 4.40% 0.56% 1.51% 0.04% 个 月 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 图：嘉实沪深300指数研究增强基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史 走势对比图 （2014年12月26日至2017年9月30日） 注1：按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期，建仓期 结束时本基金的各项投资比例符合基金合同（十二（二）投资范围和（四）投资限制）的有关约定。 注2：2017年8月11日，本基金管理人发布《关于增补嘉实沪深300指数研究增强基金经理的 公告》，增聘张露女士担任本基金基金经理职务，与基金经理李欣先生共同管理本基金。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 张露 本基金、 2017年8月 5年 2012年7月 第 4页共12页 嘉实研究 11日 加入嘉实基 阿尔法股 金管理有限 票基金经 公司研究部， 理 从事研究和 分析工作。 博士，具有 基金从业资 格。 硕士研究生。 曾任普华永 道高级精算 师、中国国 际金融有限 公司研究员、 海通证券股 本基金基 2016年7月 份有限公司 李欣 金经理 23日 6年 高级分析师。 2014年9月 加入嘉实基 金管理有限 公司研究部， 任研究员一 职。具有基 金从业资格， 中国国籍。 注：（1）基金经理任职日期是指公司作出决定后公告之日；（2）证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉实沪深300指数研究增强型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、 第 5页共12页 严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过IT系统和人工监控等方式 进行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内，公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的，合计1次，为旗下组合被动跟踪标的指数需要，与其他组合发生反向交易，不存在利益输送行为。 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 回顾2017年前三季度，A股市场整体呈现震荡行情，年初首先走出一波春节行情，之后呈 现出高位震荡，二季度在金融监管趋严背景下，市场参与者风险偏好明显下降，市场出现了一波明显的调整，之后出现了小幅反弹，行业分化持续加剧，三季度风险偏好小幅上升，周期行业盈利能力的提升，使得周期行业获得较好的收益。年初至今不少板块均有所表现，确定性成长和估值合理的白马龙头，在抱团效应和深港通北上资金推动下家电和食品饮料涨幅领先，低估值低仓位的大金融板块在保险和国有大行拉动下反弹取得正收益，受益于供给侧改革带来的价格提升，周期行业盈利向上，如钢铁、电解铝等均取得了显着的正收益；而创业板由于估值偏高、前期大量并购带来业绩不确定增大、减持新规等原因，估值受到了明显的压缩，但部分优质成长已经实现了循环底部抬升。 本基金在严格控制组合跟踪误差、组合偏离度的基础上，利用嘉实基本面研究成果和自下而上个股精选策略，在控制指数跟踪误差的同时增强基金阿尔法收益，力争超越标的指数收益率。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为1.2764元；本报告期基金份额净值增长率为5.91%，业 绩比较基准收益率为4.40%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 601,908,096.17 91.94 其中：股票 601,908,096.17 91.94 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 45,893.40 0.01 其中：债券 45,893.40 0.01 第 6页共12页 资产支持 - - 证券 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资 - - 产 其中：买断式回 购的买入返售金 - - 融资产 7 银行存款和结算 51,383,901.97 7.85 备付金合计 8 其他资产 1,369,137.24 0.21 9 合计 654,707,028.78 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末指数投资按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 401,384.00 0.06 B 采矿业 7,408,281.32 1.14 C 制造业 160,261,929.19 24.56 D 电力、热力、燃气 7,804,753.00 1.20 及水生产和供应业 E 建筑业 28,046,042.60 4.30 F 批发和零售业 13,637,752.00 2.09 G 交通运输、仓储和 19,388,891.80 2.97 邮政业 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和 16,244,463.45 2.49 信息技术服务业 J 金融业 198,945,632.28 30.48 K 房地产业 26,955,825.88 4.13 L 租赁和商务服务业 7,542,525.00 1.16 M 科学研究和技术服 - - 务业 N 水利、环境和公共 13,563,250.26 2.08 设施管理业 O 居民服务、修理和 - - 其他服务业 P 教育 - - Q 卫生和社会工作 979,776.00 0.15 R 文化、体育和娱乐 5,720,238.00 0.88 业 S 综合 - - 合计 506,900,744.78 77.67 第 7页共12页 5.2.2 报告期末积极投资按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 1,531,714.90 0.23 C 制造业 44,752,132.69 6.86 D 电力、热力、燃气 及水生产和供应业 1,012,111.01 0.16 E 建筑业 2,075,867.22 0.32 F 批发和零售业 1,154,187.45 0.18 G 交通运输、仓储和 邮政业 3,608,137.33 0.55 H 住宿和餐饮业 389,463.00 0.06 I 信息传输、软件和 信息技术服务业 3,324,930.93 0.51 J 金融业 29,422,246.70 4.51 K 房地产业 2,281,877.40 0.35 L 租赁和商务服务业 1,310.40 0.00 M 科学研究和技术服 务业 1,601,801.77 0.25 N 水利、环境和公共 设施管理业 1,991,600.00 0.31 O 居民服务、修理和 其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 575,922.99 0.09 R 文化、体育和娱乐 业 1,284,047.60 0.20 S 综合 - - 合计 95,007,351.39 14.56 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 5.3.1 报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投 资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净 值比例（％） 1 600036 招商银行 928,119 23,713,440.45 3.63 2 601398 工商银行 3,759,500 22,557,000.00 3.46 3 601336 新华保险 389,548 22,075,685.16 3.38 4 601988 中国银行 4,581,500 18,875,780.00 2.89 5 601601 中国太保 506,100 18,690,273.00 2.86 6 600030 中信证券 986,400 17,942,616.00 2.75 7 600837 海通证券 1,166,000 17,233,480.00 2.64 第 8页共12页 8 601288 农业银行 4,314,888 16,482,872.16 2.53 9 000651 格力电器 370,002 14,023,075.80 2.15 10 000858 五粮液 236,100 13,523,808.00 2.07 5.3.2 报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投 资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比 例（％） 1 600390 五矿资本 1,963,700 27,118,697.00 4.16 2 601799 星宇股份 97,125 4,839,738.75 0.74 3 002035 华帝股份 112,340 3,027,563.00 0.46 4 603308 应流股份 206,500 2,895,130.00 0.44 5 600643 爱建集团 164,700 2,302,506.00 0.35 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） 45,893.40 0.01 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 45,893.40 0.01 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值（元）占基金资产净值 比例（％） 1 127004 模塑转债 420 45,893.40 0.01 注：报告期末，本基金仅持有上述1支债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细 报告期末，本基金未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 报告期末，本基金未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 报告期末，本基金未持有权证。 第 9页共12页 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 报告期内，本基金未参与股指期货交易。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 报告期内，本基金未参与国债期货交易。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 声明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查， 或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 （1）2017年5月24日，中信证券股份有限公司发布《关于收到中国证监会行政处罚事先 告知书的公告》，中国证监会拟决定：责令中信证券改正，给予警告，没收违法所得人民币 61,655,849.78元，并处人民币308,279,248.90元罚款。 　根据2016年11月28日海通证券股份有限公司《关于收到中国证券监督管理委员会的公告》 ，证监会决定对海通证券责令改正，给予警告，没收违法所得28,653,000元，并处以 85,959,000元罚款。2017年5月24日，海通证券股份有限公司发布《关于收到中国证监会行政 处罚事先告知书的公告》，证监会拟决定：责令海通证券改正，给予警告，没收违法所得 509,653.15 元，并处罚款2,548,265.75元。 　 本基金投资于“中信证券(600030)”、“海通证券(600837)”的决策程序说明：本基金 为增强型指数基金，以沪深300作为基金投资组合的标的指数，结合深入的基本面研究及指数化 管理的基础上优化投资组合，中信证券、海通证券为标的指数的成份股，本基金投资于“中信 证券”、“海通证券”股票的决策流程，符合公司投资管理制度的相关规定。 　（2）报告期内本基金投资的前十名证券中，其他八名证券发行主体无被监管部门立案调查， 或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 5.11.2 本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 49,623.08 2 应收证券清算款 235,058.78 3 应收股利 - 4 应收利息 10,640.64 5 应收申购款 1,073,814.74 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 1,369,137.24 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 第10页共12页 报告期末，本基金未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 5.11.5.1报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末，本基金指数投资的前十名股票中不存在流通受限情况。 5.11.5.2报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末，本基金积极投资的前五名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位： 份 报告期期初基金份额总额 377,652,112.43 报告期期间基金总申购份额 195,190,169.31 减:报告期期间基金总赎回份额 61,551,677.07 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"- - "填列） 报告期期末基金份额总额 511,290,604.67 注：报告期期间基金总申购份额含转换入份额，基金总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 投资 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 者类 别序 持有基金份额比例期 申购 赎 持有份额 份额占 号 达到或者超过 初 份额 回 比(%) 20%的时间区间 份 份 额 额 机构 1 2017/08/14至 - 121,277,238.35- 121,277,238.35 23.72 2017/09/30 个人- - - - - - - 第11页共12页 产品特有风险 报告期内本基金出现了单一投资者份额占比达到或超过20%的情况。 未来本基金如果出现巨额赎回甚至集中赎回，基金管理人可能无法及时变现基金资产，可能对基金份额净值产生一定的影响；极端情况下可能引发基金的流动性风险，发生暂停赎回或延缓支付赎回款项；若个别投资者巨额赎回后本基金出现连续六十个工作日基金资产净值低于 5000万元，还可能面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 （1）中国证监会核准嘉实沪深300指数研究增强型证券投资基金募集的文件； （2）《嘉实沪深300指数研究增强型证券投资基金基金合同》； （3）《嘉实沪深300指数研究增强型证券投资基金招募说明书》； （4）《嘉实沪深300指数研究增强型证券投资基金托管协议》； （5）基金管理人业务资格批件、营业执照； （6）报告期内嘉实沪深300指数研究增强型证券投资基金公告的各项原稿。 9.2 存放地点 北京市建国门北大街8号华润大厦8层嘉实基金管理有限公司 9.3 查阅方式 （1）书面查询：查阅时间为每工作日8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅，也可 按工本费购买复印件。 （2）网站查询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn 投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话400- 600-8800，或发电子邮件，E-mail:service@jsfund.cn。 嘉实基金管理有限公司 2017年10月25日 第12页共12页